- Die Credit Suisse, eine der weltweit größten Banken, kämpft um ihr Überleben und befindet sich in einer existenziellen Krise.
- Ein negatives Szenario könnte eine schwerwiegendere Finanzkrise auslösen als den Einbruch von 2008.
- Zwei Skandale haben die aktuelle Krise des Unternehmens vorangetrieben.
- Die Credit Suisse wird am 0CT. 27 einen Sanierungsplan veröffentlichen.
Die Credit Suisse erlebt einen tiefgreifenden finanziellen Winter. Die meisten Anleger haben an diesem Wochenende Credit-Suisse-Charts untersucht, die einer defekten Feuerwerksshow ähneln. Brauchen Sie eine prägnante Zusammenfassung des gegenwärtigen wirtschaftlichen Tsunamis? Er begann am Freitag, als der Chief Executive Officer der Credit Suisse, Ulrich Koerner, ein Memo herausgab.
Credit Suisse Group ist einer der großen Anbieter von Finanzdienstleistungen weltweit. Sie bietet ihren Kunden Private Banking-, Investmentbanking- und Asset-Management-Dienstleistungen an. Die Bank bedient ihre Kunden über drei Vermögensverwaltungsabteilungen mit geografischem Fokus: Swiss Universal Bank, International Wealth Management und Asien-Pazifik.
Credit Suisse: Große Finanzkrise 2.0?
Während die Federal Reserve ihre Bemühungen zur Inflationsbekämpfung intensiviert, was die Währung in die Höhe schießen lässt und Anleihen sowie Aktien ins Taumeln bringt, wächst die Sorge, dass die Kampagne der Zentralbank unvorhergesehene und möglicherweise schwere Auswirkungen haben könnte.
In der vergangenen Woche sind die Märkte in eine riskante neue Phase eingetreten, in der statistisch abnormale Bewegungen über verschiedene Assetklassen hinweg häufig geworden sind. Probleme brauen sich in den Schwankungen und Interaktionen der weitaus größeren globalen Märkte für Währungen und Anleihen zusammen, nicht im Rückgang des Aktienmarktes.
Credit Suisse ist eines der Unternehmen, die in diesen finanziellen Wahnsinn verwickelt sind. Sobald der CEO des Unternehmens eine Nachricht veröffentlichte, brach Marktchaos aus. Unter solchen Bedingungen wird es extrem schwierig, das Signal vom Rauschen zu unterscheiden.
Ich weiß, dass es nicht einfach ist, in den vielen Geschichten, die man in den Medien liest – insbesondere angesichts der vielen faktisch ungenauen Aussagen – den Fokus zu behalten. Dennoch vertraue ich darauf, dass Sie die tägliche Performance unserer Aktie nicht mit der starken Kapitalbasis und der Liquiditätsposition der Bank verwechseln.
Chief Executive Ulrich Koerner
Seit mehreren Monaten sind die Märkte, die Wirtschaft, politische Kreise und soziale Medien von Spekulationen über die Zukunft des Schweizer Bankenriesen in Aufruhr.
Ein düsteres Ende könnte einen Schock auslösen, der mit dem durch den Zusammenbruch von Lehman Brothers im September 2008 verursachten vergleichbar ist. Diese Katastrophe löste eine der schwerwiegendsten Wirtschafts- und Finanzkrisen seit der Großen Depression aus.
Hier ist eine Geschichte dieses Albtraums
Die Marktkapitalisierung der Credit Suisse betrug vor einem Jahr 22,3 Milliarden US-Dollar. Ihr aktueller Marktwert beträgt nur 10,4 Milliarden US-Dollar. Der Aktienkurs der Credit Suisse ist in einem einzigen Jahr um 56,2 % auf 3,98 $ gesunken.
Es ist ein Albtraum für die Bank, die die Finanzkrise überstanden hatte, ohne allzu viele Federn zu verlieren. Zu dieser Zeit waren die Credit-Suisse-Aktien zwar eingebrochen, aber nur auf 45 $, was für ein Finanzinstitut bemerkenswert schien.
Die Mitarbeitermoral war in den letzten Tagen dürftig. Die Verträge bestimmter Vertragspartner wurden von der Bank noch nicht verlängert. Abgänge werden in der Realität nicht mehr ersetzt.
Tatsächlich haben die Fehler der Investmentbank die Credit Suisse in den letzten Jahren in eine Reihe von Skandalen gezogen und die Gerüchte um ihre Insolvenz oder Fusion mit dem Konkurrenten UBS wieder befeuert.
Die Bank verlor mehrere Milliarden Dollar infolge von zwei Skandalen, die 2021 fast zeitgleich auftraten.
Der erste ist der Bankrott von Greensill. Das 2011 gegründete britische Unternehmen ist ein Kreditgeber für Lieferketten und Forderungen, der sich auf die Vergabe von Krediten an Unternehmen spezialisiert hat, um deren Lieferanten zu bezahlen. Dann paketiert es die Schulden dieser Unternehmen zu Finanzinstrumenten, die es an Investoren weiterverkauft.
Als diese Investoren, insbesondere die Credit Suisse, Bedenken hinsichtlich des tatsächlichen Werts der Anleihen hatten und Greensill im März 2021 im Stich ließen, begann das Kartenhaus zusammenzufallen. Die Kunden der Credit Suisse gaben 10 Milliarden US-Dollar für Greensill-Produkte aus.
Archegos Capital Management war im Frühjahr 2021 in den zweiten Skandal verwickelt. Bill Hwang ist ein Investor aus Südkorea, der in New York lebt. Aufgrund von Insiderhandelsvorwürfen erlitt Tiger Asia, ein Unternehmen, das er in den 2000er Jahren finanzierte, 2012 einen erheblichen Rückschlag.
Hwang revitalisierte Tiger Asia schrittweise, das sich zu Archegos entwickelte. Während sein Unternehmen 10 Milliarden US-Dollar verwalten würde, überzeugte Hwang Banken, darunter die Credit Suisse, ihm 30 Milliarden US-Darlehen zu gewähren, damit er mehr investieren konnte.
Was ist der Plan, um die Erholung sicherzustellen?
Credit Suisse bat Archegos zu Beginn von 2021 um Einzahlungen. Hwang versprach, die Risiken zu mindern. Im März 2021 stürzten jedoch ViacomCBS-Aktien ab, und die Banken wollten, dass Archegos die Verluste abdeckt, was es nicht mehr konnte. Folglich scheiterte Hwangs Geschäft.
Credit Suisse hat sich verpflichtet, am 27. Oktober einen Strategieplan vorzulegen, um einen Insolvenzantrag zu vermeiden. Dieser sollte den Verkauf von Investmentbanking-Aktivitäten umfassen, die „schwarzen Schafe“, die die Märkte spekulieren.
Koerner plant, von Jahren der Kontroverse (Archegos, Greensill Capital, Mosambik-Thunfischanleihen, bulgarische Geldwäsche, Industriespionage usw.) abzusehen, die damit beginnt, dass die Investmentbank Gelder verliert. Die Entlassung von Bankern hat jedoch erhebliche Anfangskosten, und eine Bank, die verspricht, ihre Wende selbst zu finanzieren, inspiriert Investoren nur selten zu Vertrauen.
Die Bank teilte Reuters mit, dass sie eine Überprüfung ihrer Strategie durchführt, die potenzielle Desinvestitionen und Vermögensverkauf beinhaltet; eine Ankündigung steht für den 27. Oktober an, wenn die Bank ihre Ergebnisse des dritten Quartals vorlegt.
Reuters berichtete, dass Credit Suisse mit Investoren über Gespräche zur Kapitalbeschaffung verfügt, wobei verschiedene Szenarien berücksichtigt werden, einschließlich der Möglichkeit, dass die Bank den US-Markt „im Wesentlichen“ aufgibt, zitierte Quellen, die mit der Situation vertraut sind.
Lesen Sie nicht nur Krypto-Nachrichten. Verstehen Sie sie. Abonnieren Sie unseren Newsletter. Es ist kostenlos.
Florence Muchai
Florence berichtet seit sechs Jahren über Kryptowährungen, Gaming, Technologie und KI. Ihr Studium der Computerwissenschaften an der Meru University of Science and Technology sowie ihr Studium im Bereich Katastrophenmanagement und internationale Diplomatie an der MMUST haben sie umfassend mit Sprach-, Beobachtungs- und technischen Fähigkeiten ausgestattet. Florence war bei der VAP Group tätig und arbeitete als Redakteurin für mehrere Krypto-Medienhäuser.
