SEC weist ETF-Teilnehmer an, aktualisierte Einreichungen vorzulegen

Die US-Börsenaufsichtsbehörde Securities and Exchange Commission (SEC) hat mehrere Teilnehmer am Markt für börsengehandelte Fonds (ETF) angewiesen, überarbeitete Einreichungen vorzulegen, so ein Bericht von Bloomberg vom 5. Januar.

Die SEC hat Börsen und Emittenten speziell angewiesen, endgültige Versionen ihrer 19b-4-Einreichungen vorzulegen, ein entscheidender Schritt zur Erlangung der Genehmigung für Regeländerungen, die die Notierung und den Handel von ETFs an verschiedenen Börsen ermöglichen würden.

Die Frist für die endgültigen Einreichungen rückt näher

Die Dringlichkeit im Zusammenhang mit diesen Einreichungen hat zugenommen, da sich die Frist der SEC für Bewerber nähert, endgültige S-1-Prospekte einzureichen. Diese Prospekte bieten detaillierte Beschreibungen der ETFs an, anstatt der Regeländerungen der Börse. Bewerber hatten vor der Frist am 29. Dezember Änderungen an ihren S-1-Einreichungen vorgenommen.

Der Bloomberg-ETF-Analyst Eric Balchunas hat den Zeitplan für diese Einreichungen hervorgehoben und darauf hingewiesen, dass die SEC auf einen Starttermin für ETFs am 11. Januar hinarbeitet. Balchunas gab an, dass die endgültigen S-1-Prospekte der Bewerber am Montagmorgen fällig waren.

SEC-Entscheidung und Starttermine

Zusätzlich zu den Prospekt-Einreichungen hat die SEC 19b-4-Einreichungen überprüft, die Regeländerungen skizzieren, die es Börsen wie Nasdaq, NYSE Arca und Cboe BZX ermöglichen würden, ETFs zu notieren und zu handeln. Während einige Einreichungen Änderungen erfahren haben, bleibt unklar, ob das Fehlen weiterer Rückmeldungen der SEC auf die neuesten Einreichungen oder frühere Versionen zutrifft.

Berichte aus verschiedenen Quellen, einschließlich TechCrunch und FOX Business, haben auf die Möglichkeit hingewiesen, dass aktualisierte 19b-4-Einreichungen am Freitag oder Montag eingereicht werden könnten. Bislang wurden jedoch keine Updates bestätigt.

Laut einer von Bloomberg zitierten Quelle wird erwartet, dass die SEC-Kommissare nächste Woche über die Börsenregeln abstimmen, was möglicherweise den Weg für ETF-Starts bereits einen Tag nach der Abstimmung ebnet. Die SEC hat eine spezifische Frist bis zum 10. Januar, um einen Antrag von Ark Invest und 21 Shares zu genehmigen oder abzulehnen. Wenn der ETF-Antrag von Ark genehmigt wird, könnte dies die Tür für mehrere andere ausstehende Anträge öffnen, die gleichzeitig geprüft werden könnten.

Marktbeobachter warten auf die Entscheidung der SEC

Der ETF-Markt hat die Entwicklungen im Zusammenhang mit diesen Einreichungen genau beobachtet, da sie das Handels- und Investitionslandschaft erheblich beeinflussen könnten. ETFs haben bei Anlegern aufgrund ihrer Flexibilität und einfachen Handelbarkeit immense Popularität erlangt und sind zu einem kritischen Bestandteil vieler Portfolios geworden.

Während die SEC daran arbeitet, diese Einreichungen und Entscheidungen zu finalisieren, erwarten Marktteilnehmer gespannt die Ergebnisse und potenziellen Starttermine dieser ETFs. Jede von der SEC genehmigte Regeländerung würde wahrscheinlich die Anlegern verfügbaren Optionen erweitern und es ermöglichen, eine breitere Palette von ETFs an verschiedenen Börsen zu notieren und zu handeln.