Palantir-Aktie stürzt im November um 17 % ab, schlimmster monatlicher Rückgang seit August 2023

Palantirs Aktie PLTR schloss den November gestern mit einem Einbruch um 17 % tief im roten Bereich, was nach Daten von CNBC nun der schlimmste monatliche Rückgang seit August 2023 ist.

Der Crash kam, als Anleger Geld aus KI-bezogenen Aktien abzogen, aufgrund steigender Angst vor hohen Bewertungen, nachdem der berühmte Short-Seller Michael Burry eine Short-Position in Höhe von 900 Millionen Dollar im von Peter Thiel unterstützten Unternehmen bekannt gab.

Palantir-CEO schlägt trotzigen Ton an

Burry hatte Hyperscaler beschuldigt, die mit dem KI-Geschäft verbundenen Gewinne künstlich in die Höhe getrieben zu haben. Palantir-CEO Alex Karp trat eine Woche lang zweimal in der CNBC auf und reagierte auf Burry, indem er ihn direkt der Marktmanipulation beschuldigte und die Aktionen des Investors als „empörend“ bezeichnete. Alex sagte: „Die Idee, dass Chips und Ontologie das sind, was Sie shorten wollen, ist Wahnsinn – verrückt.“

Alex verteidigte das Unternehmen weiterhin in einem Brief an die Aktionäre und sagte, das Unternehmen biete nun auch normalen Anlegern Zugang zu Renditen, die zuvor „auf die erfolgreichsten Venture-Capital-Geber in Palo Alto beschränkt“ waren.

Während der Quartalsbilanzkonferenz fügte er hinzu: „Bitte schalten Sie das herkömmliche Fernsehen ein und sehen Sie, wie unglücklich diejenigen sind, die nicht in uns investiert haben. Genießen Sie es, holen Sie sich Popcorn. Sie weinen. Wir machen dieses Unternehmen jeden Tag besser, und wir tun es für diese Nation, für verbündete Länder.“

Aber November begann für Palantir tatsächlich nicht schlecht, da er mit starken Quartalszahlen eröffnete. Cryptopolitan berichtete, dass Palantir die Schätzungen von Wall Street für Umsatz und Gewinn im dritten Quartal übertraf und damit sein zweites Quartal in Folge mit einem Umsatz von 1 Milliarde Dollar lieferte.

Leider übernahmen die Bedenken hinsichtlich der Bewertung direkt nach den Ergebnissen die Oberhand, und die Aktie fiel, als Händler das Risiko reduzierten.

Kurz nach dem Rückgang der Quartalszahlen schickte Jefferies am 6. November einen Hinweis an Kunden, in dem die Bewertung von Palantir als „extrem“ bezeichnet wurde und sagte, dass Händler ein besseres Risiko und eine bessere Belohnung in anderen KI-Namen wie Microsoft und Snowflake finden würden.

RBC Capital Markets folgte mit seinem eigenen Hinweis am nächsten Tag und verwies auf das „zunehmend konzentrierte Wachstumsprofil“ von Palantir. Die Deutsche Bank sprang ebenfalls ein, um die Bewertung des Unternehmens als „sehr schwer zu begreifen“ zu bezeichnen.

Selbst als die Aktien schwach blieben, kündigte Palantir im November neue Geschäfte an, darunter einen mehrjährigen Vertrag mit PwC, der darauf abzielt, die KI-Adoption im Vereinigten Königsten zu beschleunigen. Es schloss auch einen Deal mit FTAI, einem Unternehmen, das in der Wartung von Flugzeugtriebwerken tätig ist. Die Geschäfte brachten neue Aktivitäten ins Geschäft, konnten aber den Verkauf, der mit Bewertungsängsten verbunden war, die im gesamten KI-Markt bestehen blieben, nicht verlangsamen.

KI-Aktien sinken, während Bewertungsängste um sich greifen

Der Rückgang von Palantir spiegelte einen weiteren Rückzug bei teuren Tech-Aktien wider. Im November warfen Anleger hochpreisige KI-Namen ab, aus Angst, dass sich der Sektor überdehnt habe. Nvidia fiel im Monatsverlauf um mehr als 12 %. Microsoft und Amazon fielen jeweils um etwa 5 %.

Die Verluste waren bei Quantum-Aktien schwerwiegender. Rigetti Computing und D-Wave Quantum verloren beide vor Monatsende mehr als ein Drittel ihres Marktwerts. Unter den sogenannten Magnificent 7 schlossen nur Apple und Alphabet den November mit Gewinnen ab.

Selbst inmitten des steilen Crashs handelt sich die Palantir-Aktie immer noch mit etwa dem 233-fachen der erwarteten Gewinne, laut Daten von Yahoo Finance. Im Vergleich dazu handelt sich Nvidia nahe dem 38-fachen, während Alphabet am Freitagabend mit etwa dem 30-fachen handelt. Diese Lücke hält die Händler also gefangen in der Frage, wie viel zukünftiges Wachstum bereits in die Aktien eingepreist ist.

Am 4. November hob Morgan Stanley sein Kursziel für Palantir von 155 $ auf 205 $ an, während es ein Rating mit „Equal Weight“ beibehielt. Das Unternehmen verwies auf das neunte Quartal in Folge mit beschleunigtem Wachstum des Unternehmens sowie auf die Q4-Wachstumsprognose und starke neue Geschäftsbuchungen im Q3.

Freedom Capital markierte später langfristige Risiken und verwies auf eine mögliche Verlangsamung des US-kommerziellen Wachstums nach einem Rekordjahr, Druck auf die Verteidigungshaushalte und Margenbelastungen durch starke Einstellungen im Zusammenhang mit KI-Arbeit.

Freedom sagte auch , dass die PLTR-Aktie weiterhin hoch bewertet ist, und warnte, dass das aktuelle Wachstumstempo „wahrscheinlich nicht unbegrenzt anhalten wird“.