Robinhood paga à SEC $45 milhões para resolver uma série de alegações

A Robinhood está desembolsando US$ 45 milhões para a Comissão de Valores Mobiliários dos EUA (SEC) após os reguladores apontarem uma lista de falhas de conformidade da corretora. Isso faz parte de uma repressão maior de US$ 100 milhões destinada a limpar a atuação da Wall Street.

Os pecados da Robinhood? Uma violação de dados de 2021 que expôs e-mails e nomes de milhões de usuários, manutenção de registros descuidada para suas negociações de ações fracionárias e falta de atenção às regulamentações que governam tudo, desde cibersegurança até comunicações com os clientes.

A SEC não poupou detalhando as falhas da Robinhood. Entre 2019 e 2023, a empresa ficou aquém de vários requisitos federais de conformidade. Por exemplo, a corretora violou o Regulamento SHO, que existe para conter práticas abusivas de venda a descoberto.

Adicione isso à lista de problemas, incluindo sua incapacidade de proteger os dados dos clientes e manter registros legalmente exigidos para suas operações de negociação.

Uma análise mais detalhada dos “crimes” da Robinhood

A violação de dados de 2021 da Robinhood foi grande. Hackers exploraram fraquezas em seus sistemas, obtendo acesso a nomes e endereços de e-mail de milhões de usuários. A violação foi um grande golpe para a reputação da empresa, mas essa não foi a única questão descoberta pelos reguladores.

Entre abril de 2019 e julho de 2022, a Robinhood falhou em implementar políticas sólidas de proteção contra roubo de identidade, deixando os clientes vulneráveis a fraudes.

De junho a novembro de 2021, a Robinhood ignorou uma vulnerabilidade conhecida em seus sistemas de cibersegurança. Essa negligência permitiu acesso não autorizado a informações confidenciais dos clientes. A SEC também criticou a empresa por não investigar transações suspeitas entre janeiro de 2020 e março de 2022.

Essas falhas levaram a atrasos no envio de Relatórios de Atividade Suspeita (SARs) exigidos por lei, uma parte crítica da conformidade financeira.

A ordem da SEC não parou por aí. Robinhood foi chamada à atenção por não manter algumas de suas comunicações com os clientes entre 2020 e 2021. Isso incluiu e-mails e outras correspondências que a lei federal exige que sejam preservadas.

De acordo com o diretor interino de aplicação da lei da SEC, Sanjay Wadhwa, essas falhas foram além da conformidade. “Quando as empresas ficam aquém dessas obrigações, as consequências vão muito além da produção deficiente de documentos”, disse Wadhwa.

A Robinhood não negou as alegações. Em vez disso, a empresa emitiu um comunicado chamando as violações de “históricas”. Lucas Moskowitz, advogado-geral da firma, disse: “Estamos bem posicionados para continuar liderando a indústria no desenvolvimento dos produtos e serviços inovadores que nossos clientes querem e precisam.”

A Robinhood também deixou claro que está ansiosa para seguir em frente sob uma nova administração da SEC, assim como nós.

Empresas da Wall Street enfrentam penalidades pesadas

A Robinhood não foi o único alvo nesta varredura regulatória. A SEC também multou outras 12 empresas por violações de manutenção de registros, arrecadando coletivamente US$ 63 milhões em penalidades. As violações? Usar canais de comunicação não oficiais, como aplicativos de mensagens, que contornavam os requisitos de manutenção de registros.

A Blackstone liderou a lista de infratores, concordando em pagar US$ 12 milhões em multas. A KKR seguiu com US$ 11 milhões, enquanto a Charles Schwab desembolsou US$ 10 milhões. Outras empresas, incluindo Apollo Capital Management, TPG Capital Advisors e divisões do Carlyle Group, foram multadas em US$ 8,5 milhões cada.

A Santander US Capital Markets pagou US$ 4 milhões, e a PJT Partners saiu com a menor multa: US$ 600.000. No caso da Blackstone, diretores gerenciais seniores estavam usando plataformas não aprovadas desde pelo menos dezembro de 2019.

Essas plataformas permitiam que eles compartilhassem informações confidenciais sobre negociações de clientes e estratégias de investimento fora dos canais legais. A investigação da SEC revelou que esse tipo de comunicação violava as leis de valores mobiliários federais que exigem que as empresas mantenham registros de suas atividades.

A repressão da agência faz parte de um esforço maior para aplicar conformidade rigorosa em toda a indústria financeira. Nos últimos anos, apenas os bancos pagaram bilhões em multas por violações semelhantes, e esta nova onda de penalidades mostra que a SEC não está relaxando qualquer momento.

Sanjay Wadhwa ecoou esse sentimento, enfatizando a importância da conformidade para manter a integridade do mercado. “É essencial para os esforços mais amplos da Comissão de proteger os investidores e promover a integridade e a justiça de nossos mercados que os corretores-dealers satisfaçam suas obrigações legais”, disse Wadhwa.

Mas, apesar da multa, as finanças da Robinhood estão em boa forma. A empresa está prestes a publicar seu quinto trimestre consecutivo de lucratividade. No terceiro trimestre deste ano, ela relatou um lucro líquido de US$ 150 milhões, provando que a penalidade provavelmente não afetará muito sua linha de fundo.

Ainda assim, o escrutínio regulatório não parece bom para uma empresa que já teve sua parte de controvérsias públicas. A Robinhood tornou-se um nome familiar durante a GameStop corrida de negociação de 2021, onde enfrentou críticas por restringir negociações durante a ascensão meteórica da ação. Desde então, a empresa tem tentado reabilitar sua imagem, mas esta multa mais recente é outro lembrete de que ainda tem um longo caminho a percorrer.