L'industria petrolifera globale sta sprecando denaro solo per restare ferma. Secondo quanto riportato dall'Agenzia Internazionale per l'Energia di martedì, i produttori di petrolio sono ora costretti a spendere 500 miliardi di dollari ogni anno solo per evitare il collasso dei giacimenti esistenti.
Questo serve solo a impedire che la produzione crolli. E le perdite stanno aumentando più velocemente di quanto chiunque si aspettasse.
Fatih Birol, direttore esecutivo dell'AIE, ha affermato che l'agenzia ha analizzato i dati di 15.000 giacimenti di petrolio e gas in tutto il mondo e ha scoperto che la crescente dipendenza dalle trivellazioni di scisto sta rendendo l'approvvigionamento globale più instabile.
"La situazione significa che l'industria deve accelerare molto per poi fermarsi", ha affermato Fatih.
Lo scisto cala, l'OPEC+ rafforza la presa mentre si allarga il divario nelle trivellazioni
L'AIE ha avvertito che se le aziende smettessero completamente di spendere, la produzione mondiale di petrolio diminuirebbe di 5,5 milioni di barili al giorno, ovvero la stessa quantità prodotta da Brasile e Norvegia insieme.
Lo shock più grande colpirebbe lo scisto statunitense, la cui produzione diminuirebbe del 35% nel primo anno se le trivellazioni venissero interrotte. A differenza dei giacimenti tradizionali, i pozzi di scisto si prosciugano rapidamente e necessitano di trivellazioni costanti per rimanere attivi.
Questa nuova valutazione giunge dopo che l'AIE ha passato gli ultimi anni a mettere in guardia contro l'eccesso di offerta. Nel 2023, l'agenzia aveva esortato i produttori a "rivedere i propri piani aziendali", citando i timori di un "eccesso di offerta sconcertante". Ora, il tono si è invertito.
E il cambiamento non sta avvenendo nel vuoto. L'amministrazione Trump, ora tornata alla Casa Bianca, aveva già criticato l'AIE per aver minato gli investimenti nei combustibili fossili, prevedendo il picco della domanda di petrolio entro la fine del decennio.
Fatih e il suo team stanno ora mettendo in guardia da un diverso tipo di picco: la stabilità del picco. Mentre i giacimenti petroliferi negli Stati Uniti e in altre regioni non-OPEC diminuiscono più rapidamente, l'AIE afferma che l'equilibrio globale della produzione petrolifera si sta spostando verso il Medio Oriente e la Russia, dove i vasti giacimenti petroliferi si esauriscono più lentamente.
Attualmente, l'OPEC e la Russia detengono circa il 43% del mercato globale. Questa quota potrebbe salire a oltre il 65% entro il 2050 se le tendenze attuali continueranno.
Gli attacchi dei droni ucraini mettono fuori uso i porti russi e limitano le esportazioni
Allo stesso tempo, le infrastrutture petrolifere russe sono sotto attacco diretto. Martedì, tre fonti vicine alla situazione hanno affermato che Transneft, che gestisce oltre l'80% del sistema di oleodotti russo, ha avvertito i produttori di petrolio che potrebbero essere necessari tagli alla produzione se gli attacchi con i droni ucraini continueranno a danneggiare i terminal chiave.
Da agosto, i droni ucraini hanno colpito almeno 10 raffinerie russe, riducendone la capacità di raffinazione totale di quasi il 20%. Hanno anche preso di mira due dei più importanti porti di esportazione russi, Ust-Luga e Primorsk, entrambi sul Mar Baltico.
I funzionari russi non hanno confermato l'entità del danno, ma fonti vicine alla situazione hanno affermato che Transneft ha limitato la quantità di petrolio che le compagnie petrolifere possono immagazzinare nel suo sistema. La società ha anche affermato che potrebbe dover rifiutare l'eccesso di offerta se si verificassero ulteriori danni.
In una dichiarazione pubblica, Transneft ha respinto le notizie come false, definendole parte della "guerra dell'informazione" dell'Occidente e affermando: "La comparsa di tali fake news con riferimento ad alcune fonti anonime del complesso energetico e del carburante russo danneggia l'immagine di PAO Transneft". La società ha aggiunto:
“Può essere causato solo dai tentativi di destabilizzare la situazione nel quadro della guerra dell’informazione scatenata dall’Occidente contro la Federazione Russa.”
Nonostante la smentita, Primorsk è stato colpito direttamente per la prima volta la scorsa settimana da quando la Russia ha invaso l'Ucraina, causando la sospensione temporanea delle operazioni nel porto, che gestisce oltre 1 milione di barili al giorno, più del 10% della produzione totale della Russia.
Ildent ucraino Volodymyr Zelenskiy ha affermato che l'attacco ha "inflitto danni significativi" e ha definito questi attacchi "le sanzioni che funzionano più velocemente"
Il problema di stoccaggio della Russia aggrava ulteriormente questi attacchi. A differenza dell'Arabia Saudita, Mosca non ha la capacità di stoccare grandi volumi di petrolio mentre i porti sono inattivi. Ciò significa che quando le infrastrutture vengono colpite, la produzione deve rallentare. Primorsk ha ripreso le operazioni limitate sabato, ma non ci sono tempi chiari per le riparazioni complete.
Non si è trattato del primo colpo. Un attacco di droni ad agosto aveva già danneggiato il terminale di Ust-Luga, mettendo ulteriormente a dura prova di esportazione russo . E sebbene Mosca abbia dirottato gran parte del suo petrolio verso India e Cina da quando l'Occidente ha imposto le sanzioni, i danni alle infrastrutture rappresentano una minaccia crescente.
Nel frattempo, l'OPEC+ ha nuovamente aumentato la quota di produzione della Russia. In base all'ultimo accordo, Mosca può produrre 9,449 milioni di barili al giorno a settembre, rispetto ai 9,344 milioni di agosto. Non è chiaro se la Russia possa effettivamente rispettare tale quota mentre i porti vengono bombardati.
