Bank of America supera le stime del terzo trimestre con un utile di 8,5 miliardi di dollari etronricavi IB

Bank of America ha fatto un'ottima impressione mercoledì, annunciando un utile di 8,5 miliardi di dollari per il terzo trimestre, in aumento del 23% rispetto all'anno scorso. L'utile si è attestato a 1,06 dollari ad azione, superando le aspettative di 95 centesimi degli analisti, secondo LSEG.

Anche i ricavi non sono rimasti indietro, con un balzo del 10,8% su base annua a 28,24 miliardi di dollari, anche in questo caso al di sopra dei 27,5 miliardi di dollari previsti. Nessuna confusione: ogni linea ha battuto Wall Street.

Gli investitori non hanno aspettato. Secondo i dati di Google Finance, le azioni di BoFA sono balzate del 6,8% all'apertura del mercato.

Il titolo era già in rialzo del 14% da inizio anno prima ancora che il rapporto venisse pubblicato. Ed è chiaro il motivo. La seconda banca statunitense per asset ha cavalcatotronondate di attività a Wall Street.

Sia l'investment banking che i trading desk hanno spinto i numeri in modo significativo; la stessa tendenza è stata osservata da JPMorgan Chase e Goldman Sachs, che hanno anch'esse registrato grandi guadagni commerciali in questo trimestre.

Le commissioni bancarie aumentano mentre i ricavi delle negoziazioni aumentano

Bank of America ha dichiarato che le commissioni per l'investment banking hanno raggiunto i 2 miliardi di dollari, con un aumento del 43% rispetto all'anno scorso. 380 milioni di dollari in più rispetto alle previsioni degli analisti di StreetAccount. Le operazioni e le raccolte di capitale hanno accelerato e la banca ha cash.

Nel frattempo, le negoziazioni azionarie hanno generato 2,3 miliardi di dollari, con un incremento del 14% e superando le aspettative di circa 200 milioni di dollari.

Anche il trading a reddito fisso non ha avuto cali. La linea si è attestata a 3,1 miliardi di dollari, in aumento del 5% rispetto all'anno precedente, in linea con le previsioni. L'intera divisione trading ha chiuso il trimestre in modo pulito, senza alcun elemento che abbia contribuito al calo del punteggio.

Anche l'andamento del credito ha contribuito. Gli accantonamenti per perdite su crediti sono scesi a 1,3 miliardi di dollari, con un calo del 13% rispetto al trimestre precedente e 280 milioni di dollari al di sotto delle previsioni degli analisti. Questo cambiamento ha avuto un impatto significativo sugli utili, poiché significa che meno debitori sono in ritardo, il che significa che è necessario accantonare meno cash per coprire futuri crediti in sofferenza.

Allo stesso tempo, il reddito netto da interessi ha raggiunto i 15,39 miliardi di dollari, in aumento del 9% e di circa 150 milioni di dollari rispetto alle aspettative. L'amministratore delegato Brian Moynihan ha dichiarato nel comunicato stampa sugli utili:

“Grazie alla continua crescita organica, ogni linea di business ha registrato miglioramenti nei ricavi e negli utili. Latroncrescita di prestiti e depositi, unita a un efficace posizionamento del bilancio, ha portato a un reddito netto da interessi record.”

Le variazioni di bilancio e i coefficienti patrimoniali rimangono stabili

Alla fine del trimestre, la Bank of America aveva un totale di attività pari a 3,4 trilioni di dollari, in leggero calo rispetto ai 3,44 trilioni di dollari del secondo trimestre, ma comunque superiore ai 3,32 trilioni di dollari dello stesso periodo dell'anno precedente.

Il totale dei prestiti e dei leasing è salito a 1,17 trilioni di dollari, in aumento rispetto agli 1,15 trilioni di dollari del secondo trimestre e agli 1,08 trilioni di dollari di un anno fa. Di questi, 1,16 trilioni di dollari provenivano dai soli segmenti di business, escluse le altre unità.

Anche i depositi hanno retto. Si sono attestati a 2.000 miliardi di dollari, in leggero calo rispetto ai 2.010 miliardi del secondo trimestre, ma in aumento rispetto agli 1.930 miliardi del terzo trimestre dell'anno scorso. In media, le attività si sono attestate a 3.440 miliardi di dollari, i prestiti e i leasing a 1.150 miliardi di dollari e i depositi a 1.990 miliardi di dollari.

La banca ha inoltre dichiarato un debito a lungo termine di 311,5 miliardi di dollari e una liquidità globale media di 961 miliardi di dollari. Il patrimonio netto ordinario è salito a 278,2 miliardi di dollari, mentre il valore contabile per azione è salito a 37,95 dollari. Il valore contabile tangibile è salito a 28,39 dollari per azione.

I livelli di capitale regolamentare si sono mantenuti solidi. Il capitale CET1 si è attestato a 202,9 miliardi di dollari, con un coefficiente CET1 dell'11,6% secondo il metodo standardizzato e del 13,1% secondo quello avanzato. Il coefficiente di leva finanziaria supplementare si è attestato al 5,8%, in leggero aumento rispetto al 5,7% del trimestre precedente.

Per quanto riguarda le azioni, alla fine del terzo trimestre c'erano 7,33 miliardi di azioni ordinarie in circolazione, in calo rispetto ai 7,44 miliardi del secondo trimestre e ai 7,69 miliardi del terzo trimestre dell'anno scorso.