Google s'associe à Meta pour lancer des puces d'IA développées en interne, ce qui inquiète les investisseurs de Nvidia.

Selon un nouveau rapport de The Information, Google est en pourparlers avancés avec Meta Platforms pour fournir à Meta des puces d'IA personnalisées de Google, et cette nouvelle a provoqué une réaction immédiate sur les marchés, les traders de Nvidia voyant leurs positions virer au rouge.

Selon ce rapport, Meta se prépare à dépenser des milliards pour utiliser les unités de traitement tensoriel (TPU) de Google dans ses centres de données en 2027. Le même rapport indique que Meta pourrait également commencer à louer des TPU auprès de Google Cloud l'année prochaine.

Alphabet, la société mère de Google, a bondi de 2,7 % en fin de séance, tandis que Nvidia a chuté de 2,7 %, montrant la rapidité avec laquelle les investisseurs ont réagi à l'idée que Meta déplace une partie de sa pile matérielle d'IA.

Selon The Information, une source anonyme proche des discussions a décrit le projet de Meta de tester les TPU pour une utilisation à long terme. Meta étant l'un des plus gros investisseurs mondiaux en infrastructures d'IA, tout changement dans ses choix de puces a des répercussions bien au-delà de l'entreprise elle-même.

Google étend ses accords TPU tandis que Meta évalue le matériel

Google a développé les TPU il y a plus de dix ans pour ses travaux internes en IA. Ce sont des puces ASIC conçues pour une seule tâche : exécuter et entraîner des modèles d’IA.

Alors que les GPU de Nvidia ont été initialement conçus pour le rendu graphique des jeux vidéo, puis adoptés pour l'IA en raison de leur capacité à traiter d'énormes quantités de données, les TPU ont été développés exclusivement pour les tâches d'IA. C'est l'une des raisons pour lesquelles Meta les teste actuellement : l'entreprise cherche à diversifier ses options sur un marché où Nvidia contrôle encore la majeure partie de la demande.

Google a déjà signé un accord pour fournir jusqu'à un million de TPU à Anthropic, et cette annonce a attiré l'attention de Wall Street.

Jay Goldberg, analyste chez Seaport, a qualifié l'accord avec Anthropic de « validation vraiment convaincante » et a ajouté : « Beaucoup de gens y pensaient déjà, et beaucoup d'autres y pensent probablement maintenant. »

Les discussions autour ont accru cet intérêt, d'autant plus que Meta dépense plus pour ses centres de données que la plupart des entreprises du monde.

Les marchés asiatiques ont réagi rapidement. En Corée du Sud, IsuPetasys, qui fournit des cartes multicouches à Alphabet, a bondi de 18 % pour atteindre un record en séance.

À Taïwan, l'action MediaTek a progressé de près de 5 %, les investisseurs anticipant une croissance potentielle de la demande liée à l'écosystème de puces de Google. En Asie, les investisseurs réagissaient à l'idée que Google pourrait étendre ses partenariats matériels bien au-delà de ses propres produits.

Les TPU ont été intégrées aux systèmes internes de Google, notamment aux modèles d'IA développés par Google et DeepMind.

Les ingénieurs travaillant sur Gemini de Google partagent leurs découvertes avec les concepteurs de puces de Google, ce qui contribue à façonner les nouvelles versions des TPU. Ce processus de rétroaction permet également aux équipes d'IA de personnaliser le matériel en fonction de leurs propres charges de travail, une possibilité que Meta étudie actuellement.

Les développements concernant Google et Meta sont survenus alors que Nvidia était confrontée à un autre problème. Michael Burry, l'investisseur connu pour son pari sur le marché immobilier de 2008, a critiqué la semaine dernière, dans un article publié sur X, la politique de rémunération en actions et de rachats d'actions de Nvidia.

Nvidia a réagi en envoyant une note aux analystes de Wall Street pour répondre à ses affirmations, information rapportée par Barron's.

Burry n'a pas changé d'avis. Dans une nouvelle publication lundi, il a réaffirmé maintenir ses propos. Il a indiqué qu'il publierait d'autres commentaires sur son profil et a invité ses abonnés à consulter une publication sur son compte Substack.