FalconX, la société de courtage de cryptomonnaies fondée par Raghu Yarlagadda en 2018, a accepté d'acquérir 21Shares, l'un des plus grands noms des fonds négociés en bourse de cryptomonnaies, selon le Wall Street Journal.
Les entreprises auraient déclaré que l'accord permettra de fusionner leurs plateformes afin de créer un acteur majeur spécialisé dans les produits d'investissement en cryptomonnaies. La transaction a été financée par un mélange de cash et de fonds propres, mais aucune des parties n'a divulgué le montant de l'acquisition.
La nouvelle société créera des fonds crypto liés à des produits dérivés et à des produits d'investissement structurés, élargissant ainsi les possibilités d'accès au marché pour les institutions. «Bitcoin transitent désormais par ce que nous appelons des produits traditionnels, ce qui représente un changement fondamental dans la structure du marché », a déclaré Yarlagadda.
Il a également expliqué que la fusion permet à l'entreprise de commercialiser plus rapidement de nouveaux produits, un objectif que les deux sociétés poursuivaient activement face à l'appétit croissant des investisseurs.
FalconX se développe sur le marché des ETF crypto dans un contexte de fusions-acquisitions réglementaires et d'entreprises
FalconX, qui aurait traité plus de 2 000 milliards de dollars de transactions en cryptomonnaies pour plus de 2 000 clients institutionnels, fait partie d'un petit groupe de sociétés de trading privées se préparant à une éventuelle introduction en bourse à Wall Street.
L'acquisition de 21Shares lui assure une présence immédiate sur le marché des ETF, surtout maintenant que les autorités de Washington assouplissent leur position sur les cryptomonnaies.
En septembre, la Securities and Exchange Commission (SEC) américaine a approuvé de nouvelles normes de cotation pour les ETF crypto, réduisant ainsi les délais d'examen et simplifiant le lancement de nouveaux produits. Cette évolution a accéléré les approbations et a incité les acteurs de Wall Street et les entreprises du secteur des cryptomonnaies à se lancer dans la course aux ETF.
21Shares, fondée la même année que FalconX, gérerait, selon les informations de septembre, plus de 11 milliards de dollars d'actifs répartis sur 55 produits négociés en bourse. La société s'est fait connaître en 2024 lorsqu'elle s'est associée à ARK Investment Management de Cathie Wood pour lancer l'un des premiers ETF Bitcoin au comptant américains.
L'engouement pour les ETF Bitcoin a également attiré des géants comme BlackRock et Fidelity Investments, dont les lancements ont incité les gestionnaires d'actifs à concevoir des ETF pour des cryptomonnaies plus petites et plus risquées. Cette ruée a intensifié la concurrence et poussé des entreprises comme FalconX à diversifier leurs activités au-delà du trading pour se lancer dans la gestion de fonds.
Cette transaction s'inscrit dans un contexte plus large d'acquisitions de cryptomonnaies sous la présidencedentCryptopolitanCryptopolitan CryptopolitanCryptopolitanCryptopolitanCryptopolitan CryptopolitanCryptopolitan rapportait la semaine dernière que Ripple avait racheté GTreasury, une société de logiciels de trésorerie d'entreprise, pour un milliard de dollars.
Et mardi, nous avons rapporté que Coinbase Global avait conclu un accord de 375 millions de dollars pour acquérir Echo, une plateforme blockchain qui aide les entreprises de cryptomonnaies à lever des capitaux directement sur la chaîne.
Yarlagadda a indiqué que le processus d'intégration débutera immédiatement, bien que les deux sociétés aient refusé de préciser le calendrier de lancement de leur premier ETF commun. FalconX prévoit de maintenir les activités de 21Shares intactes tout en renforçant sa présence sur les marchés réglementés grâce à cette opération. Selon Bloomberg, FalconX a levé 150 millions de dollars de capital-risque en 2022, ce qui la valorisait à 8 milliards de dollars.
