Aave voit 100 milliards de dollars de dépôts nets à portée de main grâce à la croissance de 2025

Le fondateur d'Aave, Stani Kulechov, a prédit que le protocole de prêt décentralisé pourrait atteindre 100 milliards de dollars de dépôts nets d'ici la fin de 2025. Kulechov a partagé cette prédiction sur X, probablement en réaction à la croissance récente du protocole.

Le protocole DeFi a récemment dépassé 60 milliards de dollars de dépôts nets sur tous les réseaux blockchain, le rapprochant de l'entrée dans le top 40 des banques américaines par taille. Les données de Token Terminal montrent que les dépôts nets ont triplé au cours de la dernière année, avec Aave qui n'avait que 18 milliards de dollars de dépôts nets en août 2024.

Le taux de croissance rapide a informé le optimisme de Kulechov, qui s'attendait à ce que le protocole atteigne le seuil de 100 milliards de dollars plus tôt.

Il a déclaré :

« À ce rythme, Aave atteindra 100 milliards de dollars de dépôts nets d'ici la fin de l'année, ou plus tôt. »

Sans surprise, beaucoup de gens sont d'accord avec sa prédiction, montrant les sentiments généralement haussiers autour de la performance du protocole. Le PDG de la société de trésorerie Ethereum, BTCS, Charles Allen, a noté que cela se produirait plus tôt, tandis que d'autres s'attendent à ce que les dépôts nets soient plus élevés à la fin de l'année.

Certains utilisateurs ont noté l'importance d'Aave atteignant un dépôt net de 100 milliards de dollars. Le directeur des publicités de Base, Antonio Martinez, a noté que cela placerait Aave au même niveau que Deutsche Bank, la 35e plus grande banque aux États-Unis.

Aave voit une demande massive en raison de taux de rendement élevés

Alors qu'Aave atteint de nouveaux niveaux en dépôts nets, la valeur totale bloquée (TVL) dans le protocole augmente également. Elle a clôturé la deuxième semaine d'août avec 38,5 milliards de dollars de TVL alors qu'elle continue de consolider sa place en tant que plus grande plateforme DeFi.

La croissance de la TVL est soutenue par de nouveaux flux dus à la forte demande pour le farming de rendement et l'arbitrage via le prêt de stablecoins. Cela est probablement dû aux taux de rendement plus élevés sur Aave, le stablecoin GHO offrant un rendement de 11 %, tandis que le rendement du Euro Coin est le double de celui de toute fintech européenne.

Curieusement, la demande vient à la fois des investisseurs individuels et institutionnels, y compris d'autres protocoles DeFi. Par exemple, l'émetteur de USDe, Ethena, a 6,4 milliards de dollars de ses actifs sur Aave. Le protocole de dollar synthétique utilise Aave pour maximiser sa génération de rendement à mesure que son offre USDe atteint 10 milliards de dollars.

La synergie entre Aave et Ethena, appelée Aavethena, a été décrite par Kulechov comme la primitive DeFi de ce cycle. Depuis que le protocole est devenu le premier marché monétaire à lancer l'Ethena Liquid Leverage, les baleines déposent sUSDe et USDe, contribuant à l'augmentation des actifs Ethena sur le protocole.

D'autres actifs atteignent également des jalons sur Aave, avec la quantité d'USDT sur Aave atteignant désormais un record de 8,1 milliards de dollars. En même temps, le protocole détient également plus de 60 % de tout le BTC actif parmi tous les protocoles de prêt.

Pendant ce temps, les mises à jour techniques contribuent également à la performance d'Aave. Le protocole a récemment publié un nouveau kit outil pour les développeurs de logiciels pour Aave V3, permettant l'intégration avec les marchés Aave. Cette nouvelle développement survient dans l'anticipation d'Aave V4.

La performance de l'ETH entraîne l'élan d'Aave

Bien que plusieurs facteurs, tels que la demande, le rendement et de solides fondamentaux, aient conduit à la croissance récente d'Aave, les observateurs notent que le prix de l'ETH, en particulier sa hausse au-dessus de 4 000 dollars, est également clé pour la performance du protocole.

L'ETH a été en hausse ces derniers mois, augmentant de plus de 72 % au cours des 30 derniers jours. Avec le token valant maintenant environ 4 300 dollars, 97 % des détenteurs d'ETH sont déjà bénéficiaires.

Les gains ont également accru la demande d'ETH, avec une augmentation de l'activité DeFi. Aave a été le plus grand bénéficiaire de cet intérêt accru pour l'ETH. Par exemple, BTCS utilise Aave pour obtenir des prêts afin de financer l'achat d'ETH tout en déployant des fonds sur le protocole pour générer un rendement.

Le token AAVE a également connu d'énormes gains ces derniers mois, progressant de plus de 40 % au cours des 90 derniers jours. Cependant, il reste en baisse de 4,28 % depuis le début de l'année.