Goldman Sachs quiere invertir en Bitcoin y Ethereum

Goldman Sachs está considerando los mercados Bitcoin y Ethereum . Su director ejecutivo, David Solomon, afirmó que la firma de Wall Street está lista para "evaluar" su entrada, pero solo si los reguladores la autorizan. Solomon hizo esta declaración durante un evento de Reuters el martes.

Sus comentarios se producen cuando Bitcoin alcanzó más de $100,000 la semana pasada, impulsado por el optimismo sobre el futuro de las criptomonedas bajo eldentelecto Donald Trump.

Solomon señaló que se esperan cambios regulatorios, pero que estos siguen siendo inciertos. "Existe la percepción de que el marco regulatorio evolucionará de manera diferente a como parecía bajo la administración anterior", afirmó.

Goldman Sachs ha estado explorando la tecnología blockchain durante años, lanzando su plataforma de tokenización GS DAP en 2022 y probando la Red Cantón, que se centra en la interoperabilidad de activos institucionales.

Goldman espera crecimiento en fusiones y adquisiciones y capital privado

Solomon también habló sobre las expectativas de una recuperación en las fusiones y adquisiciones (M&A). Indicó que la actividad en los mercados de M&A y de renta variable podría superar el promedio de los últimos 10 años para 2025. Si bien las adquisiciones por parte de fondos privados se han estancado recientemente, prevé que la actividad repunte el próximo año.

La división de banca de inversión de la firma se ha recuperado durante el último año, aunque las operaciones de capital privado han sido lentas. Por otro lado, los fondos de cobertura muestran un creciente interés en los productos de criptomonedas. Goldman ha observado una creciente demanda por parte de estos clientes, lo que refleja una transición en las finanzas tradicionales hacia activos basados ​​en blockchain.

Las acciones de Goldman Sachs (NYSE:GS) cayeron un 0,4% el martes, mientras que Bitcoin cayó un 3,3%, hasta los 94.600 dólares. Los precios Ethereum también experimentaron ligeros descensos, pero el mercado en general se mantiene optimista. Los actores institucionales siguen de cerca la evolución de la situación a medida que las empresas aumentan las solicitudes de fondos cotizados en bolsa (ETF) de criptomonedas. Muchos creen que la SEC podría aprobar estos ETF bajo la nueva administración.

Los aranceles de Trump podrían reconfigurar la inflación y las tasas

Los planes de Trump para imponer nuevos aranceles son otro factor que afecta a los mercados. El lunes, propuso un arancel del 10% a los productos procedentes de China y del 25% a las importaciones de Canadá y México. Según Jan Hatzius, economista jefe de Goldman, estas medidas podrían impulsar la inflación.

“Según nuestra regla general, cada aumento del 1% en los aranceles eleva el PCE básico un 0,1%. De implementarse, los aranceles propuestos podrían impulsar el PCE básico un 0,9%”, explicó Hatzius. El PCE básico, el indicador de inflación preferido por la Reserva Federal, ya se situaba en el 2,8% en octubre, por encima del objetivo del 2% de la Fed. Los nuevos aranceles podrían dificultar que la Fed considere recortes de tipos en 2025.

Hatzius añadió que los aranceles podrían generar cerca de 300 mil millones de dólares en ingresos anuales, siendo China la más afectada. Canadá y México podrían evitar aranceles generales, dependiendo de las condiciones de Trump en materia de inmigración y control de drogas. Sin embargo, estos aranceles siguen siendo propuestas, con probables excepciones y negociaciones.

Las expectativas del mercado sobre los recortes de tasas de la Fed en 2025 se han enfriado, en parte debido altronde la economía estadounidense y la incertidumbre en torno a las nuevas políticas fiscales. El presidente de la Fed, Jerome Powell, afirmó que el banco central consideraría el impacto de estas políticas en la inflación antes de tomar decisiones.