Steve Diggle, ein Händler, der Milliarden verdiente, blickt auf Marktvolatilität angesichts steigender Risiken

Steve Diggle bereitet sich darauf vor, 250 Millionen US-Dollar zu beschaffen, um einen Hedgefonds und verwaltete Konten zu starten, die von Markteinbrüchen profitieren und von Aktienwetten in stabilen Zeiten Gewinne erzielen werden.

Laut einem aktuellen Bloomberg Bericht sagte Diggle in einem Telefoninterview, dass die Mittelbeschaffung bereits im ersten Quartal beginnen könnte. Seine vorherige Firma, Artradis, machte während der Finanzkrise 2007-2008 erstaunliche 3 Milliarden US-Dollar. Heute sieht Diggle Marktrisiken, die seit 2008 nicht mehr gesehen wurden, und positioniert sich, um von kommenden Chancen in potenziell volatilen Zeiten zu profitieren.

Der ehemalige Hedgefonds-Manager nutzte die Turbulenzen einer der turbulentesten Marktperioden in der Geschichte, um Wohlstand zu erlangen, und er denkt, dass es eine Wiederholung gibt.

Steve Diggles ehemalige Firma ist fast 5 Milliarden US-Dollar wert

Mit seiner bedeutendsten Bewegung seit der Schließung seiner ehemaligen Firma, Artradis Fund Management, im März 2011, kommt Steve Diggle in großem Stil zurück zum Volatilitätshandel.

Im Jahr 2008, als Artradis noch in Singapur war, war das Unternehmen dank Gewinnen, die es beim Wetten auf Markteinbrüche und Bankprobleme machte, fast 5 Milliarden US-Dollar wert. Allerdings struggle die Firma am Ende, da eine beispiellose Wendung in der Intervention der Zentralbanken die Marktdynamik veränderte.

Diggle sieht Ähnlichkeiten mit den Jahren vor der Krise, 2005–2007. Die Anzahl der Risse ist höher, und die Chance, dass etwas schiefgeht, ist viel höher, aber die Risikopreise sind gesunken“, sagte er.

Er ist der Ansicht, dass jahrelange lockere Geldpolitik zu einer spröden Marktlandschaft geführt hat, doch nun ist der Markt für eine plötzliche Welle von Volatilität effektiv.

Tail-Risiken in einem fragilen Markt

Diggle sagte, dass die „Bullenmarkt-Generation“ von Händlern, die nach dem Finanzcrash 2008 in den Markt eingestiegen sind, die Preise einer kleinen Gruppe von US-Technologieaktien und Kryptowährungen auf nicht nachhaltige Höhen getrieben haben. Gleichzeitig seien Instrumente, die es Händlern ermöglichen, sich gegen potenzielle Marktrückgänge abzusichern, günstiger geworden, fügte er hinzu.

Diggle wird durch die Gründung eines neuen Hedgefonds namens Vulpes, der verwaltete Konten für Kunden anbieten wird, in den Handel mit hoher Volatilität zurückkehren. Der Fonds wird KI-Modelle (Künstliche Intelligenz) integrieren, um umfangreiche öffentliche Daten zu analysieren und asiatisch-pazifische Unternehmen zu identifizieren, die anfällig für finanzielle Turbulenzen zu sein scheinen. Dazu gehören Unternehmen mit übermäßiger Verschuldung, Asset-Liability-Mismatches oder Anzeichen von Betrug.

Weitere Risiken, die als Grundlage für den neuen Vulpes-Fonds hervorgehoben wurden, sind geopolitische Spannungen, bankenbedingte Herausforderungen in China und Hochfrequenz-Investmentfonds-Händler, von denen Diggle glaubt, dass sie Ausverkäufe wahrscheinlich verschärfen werden, ähnlich wie im März 2020 und August 2024.