Gold und nicht Bitcoin wird zur sicheren Hafen-Anlage angesichts der Herabstufung der US-Kreditwürdigkeit durch Fitch

Seit dem Aufkommen von Bitcoin und den darauffolgenden Jahren haben sich digitale Münzen als Absicherung gegen Volatilität gerühmt, doch Gold hat den wirtschaftlichen Test bestanden. Gold (XAU) stieg am Mittwoch, da Berichte darauf hindeuteten, dass sich ein perfekter Sturm zusammenbraute, der dazu führte, dass der US-Dollar, die Renditen von Staatsanleihen und asiatische Aktien fielen.

Was hat Fitch mit den Marktrückgängen in den USA zu tun?

Die Termingeschäfte mit US-Aktien sanken am Mittwoch, nachdem Fitch das langfristige Rating des Landes herabgestuft hatte und Händler weiterhin die jüngsten Ergebnisse des zweiten Quartals bewerteten.

Die Termingeschäfte mit dem Dow Jones Industrial Average sanken um 110 Punkte bzw. 0,3 %. Die Termingeschäfte mit dem S&P 500 und dem Nasdaq-100 sanken um jeweils 0,5 % bzw. 0,8 %.

Am Dienstagabend senkte Fitch Ratings das langfristige Rating für Ausfälle von Emittenten in Fremdwährung der Vereinigten Staaten von AAA auf AA+ und verwies dabei auf „zu erwartende fiskalische Verschlechterungen in den nächsten drei Jahren.“

Eine hektische Gewinnmitteilungswoche ging weiter. Advanced Micro Devices stieg vor der Eröffnung um 2 %, da die Ergebnisse besser als erwartet ausfielen. CVS Health stieg um 2 %, bedingt durch robuste Gewinne und Kostensenkungen. In der Zwischenzeit fiel SolarEdge Technologies um 12 %, da die Umsatzprognosen für das zweite Quartal nicht erfüllt wurden.

Diese Änderungen folgten auf einen schwachen ersten Handelstag im August. Der S&P 500 fiel am Dienstag um 0,27 Prozent, während der Nasdaq Composite um 0,47 Prozent sank. Zu einem bestimmten Zeitpunkt in der Sitzung gewann der Dow Jones Industrial Average 71,15 Punkte bzw. 0,2 % und erreichte sein höchstes Niveau seit Februar 2022.

Die Gewinnmitteilungsphase ist gut im zweiten Quartal fortgeschritten, wobei die Ergebnisse die Erwartungen übertroffen haben. Laut Daten von FactSet haben 82 % der S&P-500-Unternehmen, die berichtet haben, positive Überraschungen verzeichnet. Die Gewinnsteigerungen haben die Optimismus der Anleger gestärkt und die Erholung des Jahres verlängert.

Gold überstrahlt Bitcoin als Absicherung gegen Volatilität

Angesichts der anhaltenden Marktunruhen haben Anleger in den Vereinigten Staaten Gold als Absicherung gegen Inflation anstelle von Krypto gewählt. Die Entscheidung von Fitch basierte auf Bedenken hinsichtlich der fiskalischen Verschlechterung des Landes und der wachsenden Schuldenlast in den nächsten drei Jahren. Als die Anleger den Glauben an die Wirtschaft verloren, flüchteten sie zum Schutz in Gold, wodurch die Nachfrage stieg.

In der Vergangenheit führte eine Herabstufung des Kreditratings dazu, dass die Märkte in Panik ausbrachen. Diesmal wirkte die erste Reaktion jedoch gedämpfter. Dennoch behalten Experten die Entwicklung der Situation genau im Auge und erkennen die potenziellen Auswirkungen auf die Märkte in der Zukunft an.

Historisch gesehen war in Dollar denominiertes Gold während Perioden wirtschaftlicher Unsicherheit und Stress als sichere Hafen-Anlage bevorzugt.

Gold verzeichnete einen Rückgang von 1 % und ein Drei-Wochen-Tief infolge der Stärke des Dollars als Reaktion auf die starken Produktions- und Baudaten im Juni. Trotz dieser vorübergehenden Rückschläge richten sich nun alle Blicke auf den Bericht zu den nichtlandwirtschaftlichen Beschäftigungszahlen am Freitag, der ein entscheidender Indikator für die Gesundheit der US-Wirtschaft sein wird. 

Nach einem robusten Anstieg um 209.000 im Juni wird erwartet, dass die Zahl der Arbeitsplätze im Juli um weitere 200.000 steigen wird.

Die globale Goldsituation

Die US-Notenbanker haben anerkannt, dass höhere Zinssätze für einige Zeit erforderlich sein werden, trotz ihrer Hoffnungen, die Inflation einzudämmen, ohne die Beschäftigungsaussichten zu schädigen. 

Der Anstieg der Zinssätze stellt eine Herausforderung für Goldanleger dar, da er die Kosten für den Besitz des zinslosen Edelmetalls erhöht, was Mittel für Lagerung und Versicherung erfordert.

Neben der wirtschaftlichen Lage in den Vereinigten Staaten konzentriert sich der World Gold Council (WGC) auf den indischen Goldmarkt. Der WGC prognostiziert, dass die Goldnachfrage in Indien im Jahr 2023 im Vergleich zum Vorjahr um 10 % sinken und auf das niedrigste Niveau seit drei Jahren fallen wird. Der Rekordhochpreis von Gold hat eine abkühlende Wirkung auf den Einzelhandel des Landes. 

Die rückläufigen Goldimporte könnten weiterreichende Auswirkungen haben, da sie das Handelsdefizit Indiens verringern und die Rupie stärken könnten.

Der Goldmarkt bleibt weiterhin ein focal point für Anleger, die sich in unsicheren wirtschaftlichen Gewässern zurechtfinden müssen. Bei globalen Ereignissen und wirtschaftlichen Indikatoren müssen Käufer und Verkäufer von Edelmetallen wachsam bleiben, um potenzielle günstige oder bärische Ergebnisse zu erkennen.

In der Zwischenzeit befindet sich die Krypto-Branche in einer Schwebe, wobei einige Münzen einbrechen und andere wie Worldcoin über Nacht zum Erfolg werden. Laut Binance liegt der Live-Preis von Bitcoin bei 29.340,32 US-Dollar pro (BTC / USD) bei einer aktuellen Marktkapitalisierung von 570,55 Mrd. USD. Das 24-Stunden-Handelsvolumen beträgt 20,75 Mrd. USD. Bitcoin liegt in den letzten 24 Stunden bei +1,64 % bei einer umlaufenden Menge von 19,45 Mio.

Laut CoinGecko liegt die globale Krypto-Marktkapitalisierung heute bei 1,23 Billionen US-Dollar, einem Anstieg von 1,33 % in den letzten 24 Stunden und einem Anstieg von 9,8 % vor einem Jahr. Der Marktkapitalisierung von Bitcoin (BTC) liegt heute bei 572 Milliarden US-Dollar, was einer Bitcoin-Dominanz von 46,64 % entspricht.