Сделка по поглощению Credit Suisse компанией UBS завершится через неделю

Долгожданное объединение двух швейцарских банковских гигантов, UBS и Credit Suisse, запланировано на завершение через неделю. Эта колоссальная сделка, поддержанная правительственной операцией по спасению в начале этого года, должна породить гиганта в банковской индустрии, чей баланс превышает 1,6 триллиона долларов.

Подготовка к монументальному слиянию

Закрытие сделки зависит от утверждения заявления о регистрации Комиссией по ценным бумагам и биржам США (SEC).

Это заявление касается акций, которые будут переданы в рамках сделки, среди других условий закрытия, согласно заявлению UBS, сделанному в понедельник.

Завершение поглощения ознаменует ассимиляцию Credit Suisse Group AG в UBS Group AG. Последствия предстоящего слияния были заметны в предрыночной торговле в Швейцарии: акции UBS выросли на 1,1%, а акции Credit Suisse — на 0,7%.

Майкл Клиен, аналитик Zuercher Kantonalbank, заявил: «Мы считаем закрытие сделки необходимым шагом для начала длительного процесса интеграции и обеспечения того, чтобы все было сделано».

Он далее подчеркнул, что, несмотря на заметное изменение профиля риска UBS, сценарий все еще сохраняет многообещающий потенциал для инвесторов.

Новый курс UBS после слияния

В сделке, завершенной 19 марта, ведущий банк Швейцарии согласился на выплату 3 миллиардов швейцарских франков (эквивалент 3,37 миллиарда долларов) и соглашение о принятии на себя убытков до 5 миллиардов франков.

Это соглашение было направлено на помощь его меньшему конкуренту, который находился на грани краха после резкого падения доверия клиентов. Эта хрупкая ситуация побудила швейцарские власти принять меры, чтобы предотвратить более масштабный банковский кризис.

После завершения слияния объединенная структура будет управлять активами на сумму 5 триллионов долларов, что поставит UBS на лидирующие позиции на ключевых рынках. Обычно банку потребовались бы годы для достижения такого роста органическим путем.

Численность объединенного персонала составит впечатляющие 120 000 сотрудников по всему миру, несмотря на прогнозируемые сокращения штата, направленные на снижение затрат и синергию операций.

После слияния акции Credit Suisse будут исключены из списка SIX Swiss Exchange и Нью-Йоркской фондовой биржи, согласно UBS. Кроме того, в рамках плана поглощения, основанного на обмене акциями, акционерам Credit Suisse будет выдана одна акция UBS за каждые 22,48 акции, которыми они владели.

Преодоление вызовов и взгляд в будущее

Сделка не обошлась без трудностей. Серджио Эромотти, генеральный директор UBS, предостерег от предположения, что сделка является простым слиянием, и предупредил о «болезненных» решениях впереди.

По мере того как банк справляется со сложностями, связанными с приобретением, согласно Financial Times, было принято решение отложить публикацию квартальных результатов до конца августа.

Эромотти остается непоколебимым несмотря на сложности. Его оптимизм подпитывается верой в то, что слияние представляет собой замечательную возможность не только для акционеров и сотрудников, но и для клиентов и финансовой индустрии Швейцарии.

Вопрос остается: что станет с розничным банком Credit Suisse в Швейцарии, считающимся «жемчужиной» группы? Несмотря на потенциальную экономию от его интеграции в UBS, сохраняются опасения относительно масштабов объединенной структуры и возможных сокращений рабочих мест.

Независимо от этих неопределенностей, Эромотти сохраняет твердую приверженность полной интеграции и остается не отвлекаемым чувствами или ностальгией.