Cardano пытается привлечь ликвидность из Bitcoin (BTC), создавая новый собственный мост. Основатель сети, Чарльз Хоскинсон, даже приветствовал Bitcoin в своем «доме».
Cardano будет размещать Bitcoin (BTC) в качестве моста, стремясь увеличить ликвидность. Чарльз Хоскинсон, основатель Cardano, дал понять, что Bitcoin «возвращается домой», работая на блокчейне L1.
— Чарльз Хоскинсон (@IOHK_Charles) 25 октября 2024 г.
Cardano ищет способы привлечь реальный трафик на свой блокчейн, который существует уже много лет и пережил множество обновлений. На данный момент Cardano ограничено по сравнению с другими блокчейнами первого уровня, поскольку общая заблокированная стоимость 214 миллионов долларов Cardano ненадолго возросла, когда блокчейн стал популярен благодаря ажиотажу вокруг NFT. В 2024 году Cardano может считаться переоцененным, поскольку его рыночная капитализация составляет 11,99 миллиарда долларов, что непропорционально низкой заблокированной стоимости.
Вне контекста использования и ажиотажа в сообществе Cardano воспринимался как блокчейн-призрак. L1 значительно отстает в запуске собственных децентрализованных бирж (DEX) или DeFi . Cardano приложений всего несколько сотен или несколько тысяч активных пользователей в день.
Cardano получает BTC через мост BitcoinOS Grail Bridge
Cardano заняла позицию, позволяющую использовать новые притоки средств в проекты Bitcoin L2. BitcoinOS стремится создать децентрализованные доказательства с нулевым разглашением на основе Bitcoin, формируя масштабируемую систему L2. BitcoinOS сотрудничает с лидерами в области L2, такими как Merlin Chain, Nubit, CoinEx и Sovryn.
Grail Bridge использует два валидатора для мониторинга переводов с уровня L1 на Cardano или другой уровень L2. Конечная цель — использовать доказательства ZK для всех транзакций. Летом BitcoinOS провела тестирование доказательства ZK, показав, что её технология совместима с Bitcoin. Технология BitSNARK с открытым исходным кодом доступна сторонним разработчикам на Bitcoin, однако сталкивается с проблемой ограниченного внедрения на уровне L2.
На данном этапе массовое внедрение доказательств ZK может оказаться нецелесообразным, поэтому для создания мостов требуются частично централизованные валидаторы. Cardano хардфорка Chang Stage 1
BitcoinOS уже предлагает мост Grail для любого проекта уровня L2, стремящегося развивать блокчейн Bitcoin . Мост позволяет переводить монеты в любой проект уровня L2, обеспечивая ликвидность в его экосистеме DeFi .
Cardano сделала свой шаг в тот момент, когда проекты L2 Bitcoin начали набирать обороты. Однако большинство L2-протоколов на Bitcoin привлекают относительно небольшие объемы реальных BTC. Лидером на данный момент является Babylon, которыйtracоколо 24 000 BTC благодаря своим кампаниям по некастодиальному стейкингу BTC. Ликвидность остается фрагментированной между протоколами, и нет никаких гарантий относительно поведения трейдеров. Сейчас BTC оценивается более чем в 1,3 триллиона долларов, но L2-протоколы используют лишь очень небольшую часть этой ликвидности, поскольку держатели предпочитают хранить свои монеты в долгосрочной перспективе, оставаясь скептически настроенными к мостам.
Другие протоколы L2 имеют ограниченные объемы заблокированных средств, при этом Lightning Network и Merlin Chain лидируют по этому показателю. Cardano придется преодолеть скептицизм по поводу блокировки BTC с помощью новых протоколов, особенно после того, как она разместила лишь относительно неликвидные DeFi приложения. По мере роста стоимости BTC остается неясным, захотят ли трейдеры рисковать своими монетами в Cardano , которые имеют крайне низкий ежедневный объем торгов и всего несколько десятков пользователей в каждом.
Ранее Cardano могла получать нишевые формы обернутых BTC от таких приложений, как Indigo Protocol или Aneta. Однако эти инструменты для обертывания были небольшими и рискованными, с ограниченной ликвидностью и возможностями применения в DeFi.
Cardano стремится стать уровнем смарт-tracдля L1 Bitcoin. Однако Cardano не удалосьtracдаже общее создание смарт-trac, чтобы конкурировать с Ethereum. У Cardano менее 50 000 ежедневно активных аккаунтов, что составляет всего около 10% от активности Ethereum. Только 1,7% всех токенов ADA находятся в активном торговом обороте, в то время как большая часть ADA заблокирована для стейкинга и получения пассивных вознаграждений за обеспечение безопасности сети.
Акции ADA также торгуются вблизи своего обычного стабильного диапазона в 0,34 доллара. Несмотря на присутствие на большинстве крупных бирж, объем торгов ADA замедлился до базового уровня в 250 миллионов долларов в день. Открытый интерес по ADA за прошедший день немного увеличился, поднявшись выше 200 миллионов долларов. Более 70% позиций по ADA являются длинными, что в последнее время смещает соотношение с преобладания коротких позиций.
ADA остается активно торгуемым активом, где даже небольшие подъемы используются для получения прибыли благодаря относительно высокой ликвидности. Однако токен не оправдал первоначальных ожиданий и продолжает свой боковой тренд в пределах заданного диапазона, несмотря на обещания появления новых проектов, использующих блокчейн Cardano L1.
