Binance atrai fluxo recorde de stablecoins

Binance continua atraindo depósitos cada vez maiores em stablecoins, atingindo um nível recorde de reservas em ERC-20. A exchange lidera o mercado de negociação alavancada, onde as stablecoins são essenciais para a abertura de novas posições. 

Binance continua líder em reservas de stablecoins, já que a maioria dos traders escolheu a plataforma como seu principal local de negociação. A entrada de stablecoins impulsionou os mercados de derivativos, preparando o terreno para um pico de liquidez disponível. 

O fluxo de stablecoins para Binance disparou nos últimos meses de 2024, mas o crescimento mais lento continuou no primeiro trimestre do mesmo ano. Apesar da desaceleração do mercado, a oferta de stablecoins permanece alta, e os ativos aguardam uma oportunidade de negociação. As stablecoins se popularizaram como uma forma de reduzir o risco. Durante este ciclo de mercado, a oferta de stablecoins continua crescendo, mesmo com o mercado de criptomoedas sofrendo uma queda de 30% em relação ao pico. 

A maior parte do fluxo de stablecoins foi para corretoras de derivativos, com a oferta atingindo um pico de mais de 47 bilhões de tokens. As corretoras àtracatraíram uma parcela muito menor do volume de negociações de stablecoins, já que a maior parte da atividade dependia de posições alavancadas em BTC e ETH. 

A entrada de stablecoins impulsiona a negociação de derivativos

O fornecimento total de stablecoins em exchanges atingiu 45 bilhões de tokens de vários tipos, sendo USDT e USDC os mais comuns. Binance possui mais de 33 bilhões de tokens, incluindo o FDUSD, que é controlado centralmente. Binance detém um total de US$ 3,38 bilhões em USDC, US$ 29,4 bilhões em USDT e outros US$ 1,5 bilhão em FDUSD. A exchange também possui o par de negociação mais ativo para USDT, com um volume de US$ 1,67 bilhão em 24 horas. 

A exchange reflete as limitações regionais, impulsionando o uso de tokens USDC regulamentados na Zona do Euro, enquanto descontinua os produtos USDT. Essa mudança não afetou o fluxo geral de tokens. Binance ainda atinge mais de US$ 17 bilhões em volumes diários de negociação, impulsionados pelo valor do token nativo BNB e por múltiplos mercados de stablecoins. 

O mercado também representa 5,34% de todas as negociações de USDC, sendo o par de negociação mais ativo em relação ao BTC. O recente influxo de stablecoins impulsiona principalmente a liquidez dos mercados de derivativos de BTC, bem como dos mercados à vista. O fluxo para exchanges centralizadas acompanha a expansão geral das stablecoins, que já ultrapassam 229 bilhões de tokens, dependendo dos ativos considerados. A maioria das stablecoins é atrelada ao dólar, com cerca de US$ 2 bilhões em moedas alternativas. 

As stablecoins são um dos principais ativos de reserva da Binance. A exchange possui mais de US$ 133 bilhões em ativos totais, de acordo com seu relatório de transparência. As reservas de USDT representam 104% das solicitações dos usuários. O mercado de USDC apresenta um excesso de oferta ainda maior, com 161% das solicitações dos usuários. O excesso de reservas aumenta devido a taxas, taxas de liquidação e outros pagamentos realizados pelos usuários. 

Binance também continua sendo a principal exchange centralizada em termos de ativos, detendo a maior parcela de posições em aberto em derivativos.

BNB Smart Chain detém 7 bilhões em stablecoins

O ecossistema descentralizado Binance possui mais de 7 bilhões de dólares em stablecoins nativas ou integradas. A blockchain é a quarta maior rede, com uma oferta crescente de stablecoins. 

Mais de 53% de todas as stablecoins ainda estão na Ethereum. As stablecoins ERC-20 também são as mais frequentemente depositadas na Binance. TRON detém mais de 28% da oferta total, enquanto Solana possui mais de 10 bilhões em USDC, ou 5,4% da oferta.

As três principais stablecoins, USDT, USDC e FDUSD na BNB Chain, representam cerca de 5,9 bilhões da oferta, um aumento de mais de 2,2 bilhões nos últimos 12 meses. O saldo restante corresponde a outras stablecoins menores que também fazem ponte entre elas. 

BNB Smart Chain é usada para transferências e pagamentos simples por meio de stablecoins. As transferências em USDT movimentam mais de US$ 4,5 bilhões, cerca de US$ 500 milhões em USDC e o FDUSD registra transferências diárias de aproximadamente US$ 60 milhões. A maioria dos remetentes na BNB Smart Chain prefere USDT, a principal fonte de liquidez para pagamentos ou swaps descentralizados. 

Por enquanto, o crescimento do ecossistema descentralizado BNB Smart Chain está atrás do sucesso do mercado de derivativos da Binance.