Il boom delle memorie basate sull'intelligenza artificiale spinge SK Hynix a registrare profitti trimestrali record

Mercoledì SK Hynix ha pubblicato risultati record per il secondo trimestre, grazie alla crescente domanda di chip di memoria ad alta larghezza di banda (HBM) utilizzati nei server per l'intelligenza artificiale, che continua a rimodellare l'industria dei semiconduttori.

Il produttore sudcoreano di chip ha registrato un fatturato di 79.3187 miliardi di won e un utile operativo di 60.5426 miliardi di won, in aumento rispettivamente del 257% e del 557% rispetto all'anno precedente. Il fatturato del primo semestre ha inoltre superato per la prima volta nella storia dell'azienda i 100 miliardi di won.

Nonostante utili record, le azioni di SK Hynix sono crollate dopo l'annuncio, poiché gli investitori si aspettavano risultati ancoratron, dato che le aspettative legate all'intelligenza artificiale erano in crescita da mesi, a dimostrazione di quanto siano aumentate le aspettative nel settore dei chip per l'IA.

Perché la memoria è al centro del commercio dell'IA

La memoria ad alta larghezza di banda (HBM) si è affermata come una delle componenti essenziali dell'infrastruttura per l'intelligenza artificiale. Grazie all'impilamento verticale dei chip di memoria, l'HBM offre una larghezza di banda molto maggiore e una migliore efficienza energetica rispetto alla DRAM tradizionale, consentendo agli acceleratori AI di Nvidia e di tutti gli altri produttori di chip di eseguire enormi quantità di lavoro in modo più efficiente.

SK hynix, fornitore leader di HBM per Nvidia, può essere considerato uno dei piùtronindicatori della domanda di infrastrutture per l'intelligenza artificiale.

Secondo quanto riportato nel suo comunicato sugli utili, SK hynix ha registrato una crescente domanda per i suoi prodotti, in quanto l'intelligenza artificiale si sta evolvendo verso sistemi "agenti" più avanzati, capaci di svolgere funzioni di livello superiore.

Per poter soddisfare la domanda futura, l'azienda ha stipulatotraca lungo termine con circa 10 clienti principali, garantendo loro il diritto di riservare capacità produttiva con anni di anticipo.

La tendenza riscontrata nel mercato globale delle memorie è simile. TrendForce prevede che i prezzi dei contrattitracle DRAM aumenteranno tra il 58% e il 63% nel terzo trimestre, mentre i prezzi delle memorie flash NAND potrebbero salire di circa il 70%-75%, con i produttori che privilegiano le memorie HBM e per server rispetto ai beni di consumo. L'aumento dei prezzi è attribuito alla disponibilità limitata di memorie sul mercato, agli investimenti nel cloud hyperscale e ai contratti a lungotrac.

Samsung e Micron stanno cavalcando la stessa onda

SK Hynix non è l'unico produttore di memorie a beneficiare dell'intelligenza artificiale. Recentemente, Samsung Electronicstrondomanda dichiarato di prevedere un utile operativo di 89,4 trilioni di won e un fatturato di circa 171 trilioni di won per il secondo trimestre, grazie alla fortetronmemorie AI, sebbene permanga il dubbio sulla sostenibilità di questa improvvisa crescita del settore.

Samsung ha inoltre adottato una strategia aggressiva nei confronti della memoria HBM4. Come riportato da TrendForce, è la prima azienda ad aver reso la HBM4 commercialmente disponibile in grandi quantità, dopo aver avviato la produzione di massa a febbraio. Si stima inoltre che Samsung abbia già generato oltre 1 miliardo di dollari di ricavi dalle vendite di HBM4 in soli quattro mesi dal lancio del prodotto.

L'azienda dichiara che la sua memoria HBM4 commerciale offre prestazioni di trasferimento dati di 11,7 Gbps per pin, ben al di sopra del minimo JEDEC di 8 Gbps, e vanta una migliore efficienza energetica e termica.

Micron Technology ha inoltre pubblicato risultati record per il trimestre. L'amministratore delegato Sanjay Mehrotra ha definito la memoria "una risorsa strategica" nell'era dell'intelligenza artificiale, sottolineando che i clienti hyperscale stanno stipulando un numero crescente di contratti di fornitura pluriennalitracgarantire le forniture future.

La pressione si sta concentrando su telefoni e PC

Il boom dell'intelligenza artificiale sta creando carenze anche in altri settori.

Secondo IDC, potrebbe verificarsi una "dentdi chip di memoria carenza" che potrebbe protrarsi fino al 2027 a causa della crescente produzione destinata alla memoria HBM per gli acceleratori di intelligenza artificiale, anziché a PC e smartphone.

Secondo la società di ricerca, l'offerta globale di DRAM aumenterà di circa il 16% e quella di NAND di circa il 17%, valori entrambi inferiori alle medie storiche.

Con l'aumento dell'offerta, i produttori di smartphone avranno tre opzioni: assorbire l'aumento dei costi dei componenti, ridurre le specifiche dei dispositivi o trasferire gli aumenti di prezzo sui consumatori. Nello scenario peggiore previsto da IDC, le spedizioni globali di smartphone potrebbero diminuire fino al 5,2%.

La competizione nel settore HBM4 si sta intensificando

Anche la concorrenza nel settore delle memorie AI di nuova generazione si sta intensificando. SK hynix ha avviato le spedizioni di massa di HBM4 durante il trimestre e prevede di espandere la produzione nella seconda metà dell'anno.

L'azienda ha dichiarato che i suoi chip più recenti soddisfano i requisiti di prestazioni dei clienti, migliorando al contempo l'efficienza energetica, e ha già completato le spedizioni di campioni di HBM4E per i futuri acceleratori di intelligenza artificiale.

Ciononostante, Samsung ha iniziato a produrre HBM4 a livello commerciale prima di chiunque altro, acquisendo così un significativo vantaggio competitivo. TrendForce prevede che quest'anno l'azienda guadagnerà più di 1,2 miliardi di dollari dalle vendite di HBM4, diventando il primo fornitore a superare il miliardo di dollari di fatturato derivante dalle vendite di HBM4.

D'altro canto, la strategia di SK Hynix è stata quella di rifornire prima il mercato HBM3E prima di espandere la produzione di HBM4; l'azienda prevede di incrementare la produzione a partire dal terzo trimestre. Guardando al futuro, SK Hynix intende espandere il suo packaging avanzato dei chip, migliorando al contempo la produzione di chip NAND con una rigorosa pianificazione del budget.

L'avvento dell'intelligenza artificiale ha determinato un cambiamento radicale nel settore dei produttori di chip di memoria, la cui attenzione si è spostata dalla semplice produzione all'immissione sul mercato di una nuova generazione di chip di memoria per l'IA, più veloci e performanti.