Royal London et M&G visent la frontière des ETF actifs en Europe

Royal London Asset Management (RLAM) et M&G se préparent à entrer sur le marché européen des fonds négociés en bourse (ETF) actifs en pleine croissance, un mouvement qui souligne la pression croissante sur les fonds communs de placement traditionnels face à la concurrence des frais. 

Le PDG de RLAM, Hans Georgeson, a déclaré que l’entreprise ouvrirait un nouveau bureau à Dublin au cours des 18 prochains mois dans le cadre de plans pour s’étendre davantage à l’international et renforcer sa présence dans le segment des ETF actifs. Cette initiative s’aligne sur la stratégie plus large de RLAM pour améliorer son bras de gestion d’actifs de 184 milliards de livres sterling.

Georgeson a noté que le marché des ETF évolue rapidement et a souligné l’ambition de RLAM de se classer parmi les dix premiers acteurs du secteur. Il a ajouté que l’intention de l’entreprise est de lancer à la fois des produits d’actions et de revenus fixes dans le cadre de sa prochaine gamme.

Soulignant l’accessibilité mondiale des ETF, Georgeson a insisté sur le fait que l’expansion sur ce marché est essentielle pour la croissance internationale de l’entreprise.

RLAM et M&G s’apprêtent à rejoindre le marché des ETF actifs pour s’étendre à l’international 

Suite à son expansion rapide, des analystes ont mené des recherches approfondies sur le marché des ETF actifs. Ils ont découvert que ce marché permet aux gestionnaires de fonds de tenter de surperformer un indice de marché, tel que le FTSE 100, tout en étant plus abordable et plus simple pour les investisseurs à négocier que les les fonds communs de placement.

Contrairement aux ETF « passifs » traditionnels qui imitent les rendements d’un indice sans tenter de le surperformer. Pendant ce temps, concernant l’intérêt croissant pour le marché des ETF actifs en Europe, la division de fonds de Goldman Sachs a récemment partagé un rapport révélant que le montant total des actifs gérés dans le secteur depuis 2019 a considérablement augmenté pour atteindre environ sept fois l’ancien montant, s’élevant à 68,6 milliards d’euros.

Ce rapport a également mis en évidence que le nombre de fonds et de fournisseurs a également augmenté avec le lancement des ETF actifs, dépassant ceux des ETF passifs pour la première fois de l’histoire.

Pour faire face à la concurrence féroce sur le marché des ETF, M&G a annoncé que ses premiers fonds actifs seront disponibles dans quelques semaines seulement. Ce lancement se concentrera sur les obligations du gouvernement britannique et les bons du trésor américains. Ces fonds négociés en bourse attireront de nouvelles catégories d’investisseurs et sont susceptibles d’améliorer leurs partenariats actuels, a affirmé Neil Godfrey, qui dirige le groupe client chez M&G Investments.

Godfrey a expliqué en outre que puisque de nombreux clients sont déjà familiers avec les ETF, ils croient qu’il y a un changement naturel vers des options plus actives qui permettront aux individus d’établir de nouvelles façons de se connecter avec les allocateurs et leurs conseillers au Royaume-Uni, en Europe et en Asie.

Les entreprises de fonds traditionnelles optent pour offrir plus d’options actives à leurs clients 

Outre RLAM et M&G, d’autres entreprises de fonds traditionnelles ont également démontré un intérêt croissant pour le marché en y participant cette année. De plus, Schroders a introduit ses premiers ETF actifs basés en Europe en septembre, qui investissent dans des actions et des obligations corporatives de haute qualité.

Johanna Kyrklund, Directrice de l’Investissement chez Schroders, a commenté la situation, déclarant que ces produits offrent la flexibilité et l’accessibilité d’un wrapper ETF. En même temps, il a mentionné qu’ils peuvent tirer parti des compétences des gestionnaires de fonds du groupe, qui peuvent aider à obtenir de meilleurs rendements.

Pendant ce temps, Jupiter est entré sur le marché au début de cette année avec un ETF actif de fonds négociés en bourse sur les obligations gouvernementales mondiales. Le PDG de Jupiter, Matthew Beesley, a mentionné que le risque associé à ce secteur est que si l’on reste les bras croisés et ne fait rien, les ETF continueront à prendre des actifs aux fonds traditionnels.

Contrairement aux fonds communs de placement traditionnels, qui sont cotés une fois par jour en fonction de leur valeur d’investissement, les fonds négociés en bourse sont négociés sur une bourse et ont des prix qui fluctuent tout au long de la session de trading.