Le lancement d'une monnaie numérique de banque centrale (CBDC) au Japon semble inévitable, la Banque du Japon étudiant une alternative numérique pour une société sans cash

Au Japon, depuis des décennies, l'un des dictons les plus connus est «cash est roi », mais les choses changent, et dans quelques années, ce ne sera peut-être plus le cas. 

Les responsables de la Banque du Japon (BOJ) insistent de plus en plus sur la nécessité pour le pays de suivre le rythme des évolutions rapides des monnaies numériques, qui pourraient accélérer la transition vers des paiements sans cash.

Le Japon prend au sérieux la monnaie numérique

Le Japon a toujours privilégié l'argent liquide, mais la situation évolue. Le pays a vu la part des paiements en cash, hors paiements physiques, atteindre 42,8 % en 2024, soit un an avant l'objectif gouvernemental de 40 %, selon les données officielles.

Le Japon n'est pas l'un des premiers pays auxquels on pense en matière de technologies de paiement, mais ces derniers temps, la hausse des transactions sans cashoblige les décideurs politiques à s'assurer d'être prêts à s'adapter à l'évolution des préférences du public concernant les moyens de paiement et de règlement.

Cela inclut l'étude de l'option d'une monnaie numérique de banque centrale (MNBC), mais bien qu'aucune décision n'ait été prise quant à l'émission d'un yen numérique, la Banque du Japon a lancé un programme pilote pour le développement d'une MNBC en 2023 et a consulté des entreprises privées et le gouvernement sur son cadre et sa conception.

« Bien que l’émission de billets de banque reste élevée au Japon, leur utilisation pourrait diminuer considérablement à l’avenir en raison de la numérisation rapide », a déclaré Kazushige Kamiyama, directeur exécutif de la Banque du Japon, lors d’une réunion la semaine dernière avec des entreprises privées sur le programme pilote.

« Par conséquent, le Japon doit réfléchir aux mesures qu’il peut prendre dès maintenant pour garantir que son système de règlement de détail soit pratique, efficace, universellement accessible, tout en étant sûr et résilient. »

Cash restera roi au Japon pour le moment

Le vice-gouverneur de la Banque du Japon, Shinichi Uchida, estime qu'une monnaie numérique de banque centrale (MNBC) pourrait devenir un élément essentiel de l'infrastructure japonaise et façonner l'avenir des systèmes de paiement et de règlement. Cependant, il ne prévoit pas de disparition prochaine de la demande cash au Japon.

Dans son discours de samedi, Uchida a brossé le tableau d'un monde hypothétique dans lequel le yen deviendrait le second moyen de paiement au Japon, derrière un autre instrument de paiement tel que les crypto-actifs.

Toutefois, Uchida a également déclaré que pour qu'un tel monde voie le jour, la confiance du public dans la capacité de la Banque du Japon à maintenir la stabilité du yen doit être ébranlée, ce qui pourrait se produire si la banque centrale ne parvient pas à remplir sa mission de stabilité des prix.

« Si l’on se tourne vers l’avenir, dans une société qui a réalisé des progrès considérables en matière de numérisation, rien ne garantit que la monnaie émise par la banque centrale d’un pays souverain continuera de fonctionner comme un instrument de paiement généralement accepté », a-t-il déclaré.

Les discussions autour des monnaies numériques de banque centrale (CBDC) au Japon coïncident avec le retour du sujet sur le devant de la scène aux États-Unis, suite à la publication en janvier d'un décret par ledent Donald Trump interdisant à la Réserve fédérale d'émettre un dollar numérique, apparemment dans le but de promouvoir les cryptomonnaies et les stablecoins.

Le Japon, comme de nombreux autres pays, s'intéresse de près à sa monnaie numérique de banque centrale (MNBC) en raison des récents développements et de la suspicion croissante, à l'échelle mondiale, que la domination du dollar américain touche à sa fin.

En réponse aux efforts de Trump pour promouvoir les stablecoins, la Banque centrale européenne a révélé la nécessité d'émettre un euro numérique et de développer un moyen de paiement électroniquetronne dépende pas des principaux fournisseurs américains tels que Visa.