Les startups crypto lèvent davantage de fonds de capital-risque malgré le ralentissement du marché des actifs numériques

Un rapport de Pitchbook révèle que les startups crypto ont levé davantage de fonds malgré un nombre d'opérations moins important au deuxième trimestre. Elles auraient ainsitrac2,7 milliards de dollars de capital-risque à travers 503 transactions. Pitchbook souligne qu'il s'agit d'une hausse de 2,5 % par rapport au premier trimestre. 

Les startups crypto auraient enregistré davantage d'investissements en capital-risque entre avril et juin de cette année qu'entre janvier et mars. Selon Pitchbook, 503 opérations ont été finalisées dans ces startups, soit une baisse de 12,5 % par rapport au premier trimestre. Berachain et Monad seraient les principaux investisseurs dans les startups crypto au deuxième trimestre.

Le financement des startups crypto a augmenté de 2,5 % au deuxième trimestre 

Une étude de Pitchbook sur les technologies émergentes a révélé que dans les startups crypto ont diminué de 12,5 %, tandis que les financements en capital-risque ont augmenté de 2,5 %. Dans un rapport du 9 août, l'analyste a indiqué que cette hausse des financements pourrait signifier un retour de la confiance des investisseurs sur le marché.

L'analyse de Pitchbook a mis en lumière le fait que l'augmentation des financements suggère que les investisseurs privilégient les avantages à long terme de la technologie blockchain aux profits à court terme. Le rapport indique également que les investissements en capital-risque pourraient dépasser les 10,8 milliards de dollars si cette tendance se maintient au troisième et au quatrième trimestre.

Pitchbook a souligné dans son rapport que :

« Avec le retour d'un sentiment positif des investisseurs envers les cryptomonnaies et en l'absence de repli majeur du marché, nous prévoyons que le volume et le rythme des investissements continueront d'augmenter tout au long de l'année. »

Les données ont également révélé que les projets d'infrastructure ont dominé la majeure partie des financements du deuxième trimestre. Pitchbook a noté dans son rapport que Monad, plateforme de couche 1 conçue pour améliorer la scalabilité d'Ethereum, figurait parmi les principaux investisseurs Web3 au deuxième trimestre.

DeFidédiée plateforme de couche 1Berachain, conçue pour améliorer BitcoinBitcoinBitcoin BitcoinBitcoinBitcoinBitcoin BitcoinBitcoin , a également réalisé une levée de fonds en capital-risque notable au deuxième trimestre, selon Pitchbook.

Pitchbook a également noté que les plateformes de médias sociaux et de jeux décentralisées figuraient parmi les plus importantes levées de fonds au deuxième trimestre. Le protocole de médias sociaux décentralisé Farcaster a levé 150 millions de dollars lors d'un tour de table de série A, tandis que Zentry, une plateforme de jeux basée sur la blockchain, a levé 140 millions de dollars. 

Le rapport du deuxième trimestre de Pitchbook suggère des changements dans les levées de fonds 

Le rapport indique que, par rapport à 2023, les valorisations étaient plus élevées en amorçage et en phase de démarrage, et relativement plus faibles en phase de développement avancé. Pitchbook précise que la valorisation pré-monétaire était de 23 millions de dollars en amorçage et de 63,8 millions de dollars en phase de démarrage. 

La phase ultérieure a enregistré une valorisation pré-monétaire de 23 millions de dollars, soit une baisse de 36 % par rapport à 2023. L'analyse suggère que les chiffres de valorisation indiquent que les tours de table sont devenus plus compétitifs aux premiers stades, conformément au marché du capital-risque frontalier. 

Pitchbook a souligné dans son rapport que le financement des startups crypto a ralenti de façon constante depuis le pic du marché en 2021-2022. Le rapport a précisé que ce pic avait enregistré plus de 29 milliards de dollars d'investissements dans les entreprises crypto. En 2023, le capital total levé s'élevait à 10,1 milliards de dollars.

Le montant total des fonds levés en cryptomonnaies est en baisse depuis quelques mois. En juin 2024, il a diminué d'environ 53 % par rapport à mars 2024, qui avait enregistré un pic. Assisterons-nous à un nouveau record de levées de fonds en 2024 ?

Voici 5 des augmentations de salaire les plus notables de juin 2024 : pic.twitter.com/Swx8BqHyXG

– DefiDefiDefiDefiDefiDefiDefiDefiDefiLlama) 8 juillet 2024

Selon DefiLlama, le secteur des cryptomonnaies atracenviron 102 milliards de dollars d'investissements répartis sur plus de 5 000 levées de fonds depuis juin 2014. Les sociétés de capital-risque Pantera Capital et Paradigm avaient précédemment annoncé leur intention de lever respectivement plus d'un milliard et 850 millions de dollars en fonds crypto. 

Si elle aboutit, l'investissement d'un milliard de dollars de Pantera serait le plus important levé depuis 2022, année où Andreessen Horowitz a levé environ 4,5 milliards de dollars pour investir dans des startups crypto.