Interactive Brokers steigert Gewinn im zweiten Quartal dank starkem Handel und Margin-Krediten

Interactive Brokers (Nasdaq: IBKR) erzielte im Quartal bis zum 30. Juni einen verwässerten Gewinn von 0,69 US-Dollar je Aktie. Dies entspricht einem Anstieg gegenüber 0,51 US-Dollar im Vorjahresquartal. Der höhere Gewinn des automatisierten Brokers ist auf ein gesteigertes Kundenhandelsvolumen und ein größeres Portfolio an Margin-Krediten zurückzuführen.

Die Ergebnisse sind wichtig für die Aktionäre von IBKR und für alle, trac, wie sich Privatanleger und professionelle Händler im Laufe des Quartals entwickelt haben. Sie kommen zu einem Zeitpunkt, an dem das Unternehmen verstärkt in den Kryptomarkt einsteigt.

Provisionen und Zinserträge treiben den Gewinnanstieg an

Der ausgewiesene und der bereinigte verwässerte Gewinn je Aktie (EPS) betrugen jeweils 0,69 US-Dollar, teilte das Unternehmen in einer Pressemitteilung vom 21. Juli mit, die von Business Wire veröffentlicht wurde. Der Nettoumsatz belief sich auf 1,90 Milliarden US-Dollar (ausgewiesen) bzw. 1,88 Milliarden US-Dollar (bereinigt), verglichen mit 1,48 Milliarden US-Dollar im Vorjahresquartal. Der Vorsteuergewinn stieg von 1,10 Milliarden US-Dollar auf 1,46 Milliarden US-Dollar.

Die Vorsteuergewinnmarge blieb unverändert bei 77 % und lag damit zwei Prozentpunkte über dem Vorjahreswert von 75 %. Das Eigenkapital betrug 22,3 Milliarden US-Dollar. Laut einem Reuters- Bericht verzeichnete das Quartal einen deutlichen Gewinnanstieg, der auf einetronHandelsaktivität zurückzuführen war. Der Vorstand beschloss zudem eine cash von 0,0875 US-Dollar je Aktie. Die Auszahlung erfolgt am 14. September an die am 1. September eingetragenen Aktionäre.

Die Provisionserlöse stiegen aufgrund höherer Kundenhandelsvolumina um 30 % auf 673 Millionen US-Dollar. Das Optionsvolumen legte um 17 %, das Aktienvolumen um 14 % und das Futures-Volumen um 2 % zu.

Der Nettozinsertrag, ein weiterer Wachstumstreiber von IBKR, stieg um 23 % auf 1,06 Milliarden US-Dollar. Treiber dieses Anstiegs waren höhere durchschnittliche Kundenkredite mit höherer Marge und höhere Kundenguthaben. Die sonstigen Gebühren und Dienstleistungen erhöhten sich um 40 % auf 87 Millionen US-Dollar. Zu diesem Anstieg trugen höhere Zahlungen für Orderflow aus börseninternen Programmen, Gebühren für Risikomanagement und Marktdaten bei.

Nicht alle Transaktionen verliefen reibungslos. Die Gebühren für Ausführung, Clearing und Vertrieb stiegen um 22 % auf 142 Millionen US-Dollar. Dieser Anstieg beinhaltete einen Zuwachs von 19 Millionen US-Dollar bei den regulatorischen Gebühren, die nach der Erhöhung der Transaktionsgebühr gemäß Abschnitt 31 durch die SEC am 4. April 2026 anfielen. Dieser Anstieg wurde teilweise durch höhere Liquiditätsrabatte einiger Börsen kompensiert.

Margin-Kredite steigen sprunghaft an, da IBKR in den Kryptomarkt expandiert

Der Kundenstamm stieg um 34 % auf 5,19 Millionen. Das Kundenvermögen erhöhte sich um 40 % auf 930,3 Milliarden US-Dollar. Die durchschnittlichen täglichen Handelsumsätze (DARTs), ein üblicher Indikator für die Aktivität der Kunden eines Brokers, stiegen um 36 % auf 4,82 Millionen.

Die Bilanzentwicklung verlief noch dynamischer. Die Kundenkredite stiegen um 67 % auf 108,5 Milliarden US-Dollar. Die Kundengutschriften legten um 27 % auf 182,4 Milliarden US-Dollar zu. Diese Margenbestände fließen direkt in den Nettozinsertrag zurück, der einen Großteil des Quartals prägte.

Die sonstigen Erträge stiegen um 88 % auf 79 Millionen US-Dollar. Darin enthalten waren 26 Millionen US-Dollar aus der Währungsdiversifizierungsstrategie des Unternehmens und 11 Millionen US-Dollar aus Investitionstätigkeiten. Das Nettovermögen von Interactive Brokers basiert auf dem sogenannten GLOBALs-Währungskorb, der zehn wichtige Währungen umfasst. Der US-Dollar-Wert des GLOBALs sank in diesem Quartal um etwa 0,21 %, wodurch sich das Gesamtergebnis um 36 Millionen US-Dollar verringerte.

Das Quartal beendet eine Phase, in der Interactive Brokers digitale Vermögenswerte mit traditionellem Brokerage kombiniert hat. Im Dezember Cryptopolitan berichtete , dass das Unternehmen US-Privatanlegern die Möglichkeit bietet, Brokerage-Konten direkt mit Stablecoins zu finanzieren. Die Überweisungen erfolgen direkt von den selbstverwalteten Wallets; eine Bankverbindung ist nicht erforderlich.

Damit reiht sich IBKR in die Riege von Robinhood und Charles Schwab ein, die um Krypto-interessierte Kunden werben. Aktuell werden Paxos-Assets gehandelt, für den Kryptohandel ist jedoch weiterhin eine Fiat-Transaktion erforderlich. Laut Cryptopolitan betreibt das Unternehmen außerdem Prognosemärkte, die unabhängig von On-Chain-Plattformen agieren. Interactive Brokers bezeichnet sich selbst als automatisierten globalen Broker mit Aktivitäten in über 170 Märkten und ist im S&P 500 gelistet.