Crypto-Finanzierungsrunden sinken auf Fünf-Jahres-Tiefststand

Januar läuft darauf hinaus, mit nur 67 Crypto-Finanzierungsrunden zu enden – das niedrigste Niveau seit fünf Jahren. Zwar sind die Runden größer, doch Crypto-Unternehmen melden bereits Schwierigkeiten bei der Kapitalbeschaffung. 

Die VC-Finanzierung schrumpfte im Januar gemessen an der Anzahl abgeschlossener Runden. Mit lediglich 67 Deals sank die Performance des Januars auf einen Fünf-Jahres-Tiefststand. VC-Deals erreichten erneut Niveaus, wie sie seit vor dem Bullrun 2021 nicht mehr gesehen wurden. Die Anzahl der Deals war sogar geringer als in den langsamen Monaten des Zeitraums 2022–2023. 

YziLabs war im Januar der führende Fonds und leitete vier Runden, gefolgt von Coinbase Ventures mit drei Finanzierungsrunden. 

Animoca Brands, zuvor hochaktiv im Web3-Bereich, verzeichnete einen deutlichen Rückgang der Aktivitäten, schloss jedoch im vergangenen Monat drei Runden. 

Nicht alle Finanzierungsrunden wurden bis zum 30. Januar gemeldet, aber insgesamt hat sich der Verlangsamungstrend über die letzten 12 Monate fortgesetzt. Die Finanzierung folgt der allgemeinen Krypto-Performance und -Optimismus und signalisiert derzeit einen Aktivitätsabfluss. Die Finanzierungstätigkeit liegt unter dem Durchschnitt; die größte Runde der vergangenen 30 Tage betrug 250 Millionen US-Dollar. 

Krypto-Finanzierung wechselt zu KI 

Finanzierungsrunden für KI-Projekte waren im vergangenen Monat die führende Branche. Zahlungen sind ebenfalls ein wachsender Teilbereich, basierend auf der anhaltenden Adoption von Stablecoins und Fintech-Funktionen in Krypto-Wallets. 

Binance Alpha-Token bleiben eine der Hauptplattformen für Sichtbarkeit und Kapitalbeschaffung, gefolgt von RWA-Projekten. 

Die Kapitalbeschaffung hat die meisten retail-orientierten Web3-Features aufgegeben und nutzt stattdessen Krypto-Plattformen primär als Infrastruktur. DeFi und Blockchain-Dienstleistungen blieben einige der am besten finanzierten Sektoren. 

Die zahlreichsten Runden beschränkten sich auf die Kategorie 3 Millionen bis 10 Millionen US-Dollar, wobei 10 Runden einen Wert von über 10 Millionen US-Dollar hatten. Es gab eine erhebliche Diskrepanz bei den Seed-Runden: Eine größere Anzahl, aber geringere Liquidität, sowie mehrere nicht offengelegte Runden mit bedeutenden Zuteilungen. Nur drei Finanzierungsrunden wurden direkt von Business Angels bereitgestellt. 

Talos erreichte die höchste Bewertung von 1,5 Milliarden US-Dollar, basierend jedoch auf einer Kapitalaufnahme von nur 45 Millionen US-Dollar. RAIN hatte die größte und meistgelobte Runde mit 250 Millionen US-Dollar. 

Token-Verkäufe verlangsamen sich ebenfalls

Token-Verkäufe in Form von IDO oder ICO haben sich verlangsamt, nachdem sie in einigen Monaten lebhafter waren als VC-Finanzierungen. 

Im Januar wurden nur 37 Token-Verkäufe gemeldet, bei denen 116,9 Mio. USD eingesammelt wurden. Der Markt zeigte Anzeichen dafür, dass er die vorgeschlagenen Token-Freigaben nicht absorbieren kann, und die Nachfrage nach neuen Projekt-Token war aufgrund des Fehlens einer Altcoin-Saison verhalten. Im Gegensatz zu früheren Zyklen hatten neue Projekte kein hohes Profil und wurden ausschließlich über spezielle Börsenprogramme gelistet. 

Solana war im vergangenen Jahr die aktivste Chain für neue Kapitalbeschaffungen, belegte aber diesen Januar den zweiten Platz. Ethereum zog im letzten Monat die meisten IDO-Runden an, gefolgt von der BNB Chain. Die Binance Wallet war die Plattform mit der höchsten Rendite im Januar, gefolgt von MEXC-Token-Verkäufen. Projekte werden selten auf Base bereitgestellt; im Januar gab es lediglich fünf Runden.