BlackRocks Bitcoin-ETF schießt 20 Minuten nach Börseneröffnung über 1 Milliarde Dollar

BlackRocks iShares Bitcoin Trust ETF (IBIT) stieg innerhalb atemberaubender 20 Minuten auf ein Handelsvolumen von über 1 Milliarde Dollar.

Dies ist die Art von Volumen, die man normalerweise bei großen Verkaufswellen sieht, aber hier ist das nicht der Fall. Der Bitcoin-Preis legte eine Raketenfahrt hin, und die Händler gerieten in eine Raserei, die Analyst Eric Balchunas als „Fressrausch“ bezeichnet. Sie konnten einfach nicht genug bekommen, stürzten sich darauf ein, kauften, kauften, kauften.

Für alle, die mitzählen: Balchunas hat sich intensiv damit befasst. Er hatte das Handelsvolumen des ETFs frühzeitig markiert und die Art von Zahlen vorhergesagt, die alle staunen lassen würden. Bis zum 29. Oktober hatte IBIT bereits 3,3 Milliarden US-Dollar an Bitcoin-Handel durchlaufen. Und das war erst der Anfang.

In den folgenden Tagen zog er weitere atemberaubende 1,8 Milliarden US-Dollar an Zuflüssen ein. Die Stimmung? Alles auf Grün. Balchunas sagte: „Ich sage nicht, dass es garantiert ist, aber ich mag Muster, und das passt ins Muster.“ Und er hat recht – andere ETFs verzeichnen ebenfalls einen Anstieg, aber keiner kommt an IBIT heran. Dieses Ding ist in einer eigenen Liga.

Bitcoin durchbricht $75,000 nach Trumps Wahlsieg

Während IBIT Handelsrekorde aufstellte, durchbrach Bitcoin selbst Preisbarrieren. Am Mittwochmorgen durchschlug Bitcoin die 75.000-Dollar-Marke und übertraf seinen bisherigen Allzeithoch. Und bei Bitcoin blieb es nicht.

Auch andere Kryptowährungen waren in Flammen. Ether stieg um 8 %, während Dogecoin – ja, die Meme-Münze, die Elon Musk liebt – um 18 % explodierte. Es war ein voller Bullenmarkt.

Warum jetzt? Zwei Worte: Donald Trump. Sein schneller Sieg bei der Präsidentschaftswahl ließ die Märkte wie einen Weihnachtsbaum leuchten. Investoren sehen seinen Sieg als großes grünes Licht für Bitcoin und den breiteren Krypto-Raum.

Trump, der einst ein lauter und stolzer Krypto-Skeptiker war, hat jetzt eine 180-Grad-Wende vollzogen. Er ist voll und ganz pro-Krypto geworden und verspricht, Amerika in „die Krypto-Hauptstadt des Planeten“ zu verwandeln. Und wenn Sie denken, das sei nur leere Rede, schauen Sie sich an, was er bereits getan hat.

Seine Kampagne akzeptierte Krypto-Spenden, und er erschien sogar im Juli auf einer Bitcoin-Konferenz, um die Gläubigen zu mobilisieren. Sein Pitch? Amerika braucht eine „strategische Reserve“ an Bitcoin, und er ist bereit, dies zu verwirklichen.

Krypto-Aktien nahmen daran teil. Coinbase, eine der größten Krypto-Börsen, sah ihren Aktienkurs um 17 % springen. Robinhood, die Handelsplattform, die jetzt tief in Krypto steckt, stieg um 12 %, und MicroStrategy, der Unternehmensriese, der mehr Bitcoin hält als jedes andere börsennotierte Unternehmen, stieg um 10 %.

Die Marktgespräche drehen sich jetzt weniger darum, ob Bitcoin 100.000 Dollar erreichen wird, sondern eher darum, wann. Russ Mould, Investmentdirektor bei AJ Bell, sagte: „Trump hat seine Liebe zur digitalen Währung bereits erklärt, und Krypto-Händler haben jetzt eine neue Erzählung, die sie begeistern kann.“ Und sie sind begeistert.

Die Skepsis

Aber nicht jeder lässt sich vom Hype mitreißen. Einige Experten schwenken hier rote Flaggen und erinnern die Leute daran, den Kopf kalt zu behalten. Susannah Streeter, Leiterin für Geld und Märkte bei Hargreaves Lansdown, warnte:

„Investoren sollten nur mit Krypto hantieren, mit Geld, das sie bereit sind zu verlieren. Wir haben in der Vergangenheit diese wilden Schwankungen gesehen.“

Ja, wir alle kennen die Krypto-Achterbahn. Am einen Tag ist man groß im Plus; am nächsten schwitzt man kalte Bänder. Doch Trumps Wahlsieg lässt die Krypto-Community feiern, in der Hoffnung, dass er endlich die legislativen Änderungen durchsetzen wird, von denen sie träumt.

Er hat bereits versprochen, den SEC-Vorsitzenden Gary Gensler zu feuern, der Krypto so hart bekämpft hat, als wäre es sein Vollzeitjob. Coinbase-CEO Brian Armstrong konnte es sich nicht verkneifen. Er stieg auf X (ehemals Twitter) ein, um allen mitzuteilen, dass am Ende der sogenannte „Krypto-Wähler“ bei dieser Wahl in großem Stil erschienen ist. Armstrong schrieb:

„Amerikaner kümmern sich überproportional um Krypto und wollen klare Spielregeln für digitale Assets. Wir freuen uns darauf, mit dem neuen Kongress daran zu arbeiten, diese zu liefern.“

Mit anderen Worten: Sie sind bereit, auf dem Kapitolshügel Lärm zu machen. Streeter griff auf und sagte, Trumps Ansatz werde wahrscheinlich eine „sanfte“ Regulierung sein. Sie brachte es auf den Punkt:

„Krypto-Fans wollen Legitimität, aber sie wollen keine so schweren Regulierungen, dass sie Chancen und Innovationen stoppen.“

Im Grunde wollen sie einfach weitermachen, nur mit etwas mehr Polierarbeit, um es legitim aussehen zu lassen. Inzwischen waren die vergangenen 24 Stunden ein Blutbad für Short-Seller auf dem Markt. Fast 125.000 Händler wurden vernichtet und verloren kollektiv 557,42 Millionen US-Dollar.

Binance verzeichnete die größte Liquidation, wobei ein unglücklicher Händler 75 Millionen US-Dollar bei BTC/USDT-Handel verlor. Ouch. Wenn die Märkte durchdrehen, fühlt sich das Shorten von Krypto an wie Fallschirmspringen ohne Fallschirm.

US-Aktien steigen, globale Märkte stolpern, während Trump zurückkehrt

Als Trump die Wahl für sich entschied, erlitten in den USA notierte Fonds, die an globale Aktien gebunden sind, einen Einbruch. Warum? Investoren befürchten, dass Trumps Sieg einen Keil in internationale Aktien werfen könnte. ETFs, die große Namen wie Südkorea, Mexiko, Hongkong, Japan, Taiwan und Chile verfolgen, rutschten während des Handels am Mittwoch. Und das trotz der Tatsache, dass wichtige US-Indizes neue Rekordhöhen erreichten. 

Was steckt hinter diesem Rückgang? Trumps Liebe zu Zöllen macht allen Nervosität. Er hat einen 20-%-Zoll auf alle Importe in Betracht gezogen, mit einem gewaltigen 60-%-Zoll auf Waren aus China. Ja, 60 %. Diese Idee ist bei den Wählern nicht gerade beliebt – eine Umfrage von NBC News zeigte viel Widerstand –, aber das schien ihn an den Urnen nicht zu schaden. Für jetzt sind die globalen Händler jedoch nervös.

Yung-Yu Ma, Chief Investment Officer bei BMO Wealth Management, sagte: „Während die Investitionslandschaft in den USA weiterhin günstig bleibt, sind internationale Märkte sehr anfällig für die Zollpolitik. Diese Unsicherheit könnte das kurzfristige Aufwärtspotenzial bei globalen Aktien begrenzen.“ Die Angst ist real.

Während die US-Märkte surften – der Dow Jones steuerte auf seinen besten Tag seit fast zwei Jahren zu –, war die Geschichte jenseits des Atlantiks eine andere. Die europäischen Märkte stolperten, wobei der iShares Core MSCI Europe ETF (IEUR) um rund 2,5 % rutschte. Die asiatischen Märkte hatten einen gemischten Tag; Japans Nikkei 225 widersprach dem Trend, aber der in den USA notierte iShares MSCI China ETF (MCHI) fiel um über 2 %.

Aber es gab einen internationalen Star: Argentinien. Der Global X MSCI Argentina ETF (ARGT) kletterte um mehr als 2 % und erreichte ein neues 52-Wochen-Hoch. Der argentinische Aktienmarkt feiert seine eigene Welle des Wandels, nachdem der Libertarier Javier Milei, den einige als den „Trump Südamerikas“ bezeichnen, zum Präsidenten gewählt wurde. Es sieht so aus, als würde Argentinien Notizen aus Trumps Spielbuch machen.

Dollar steigt, Schwellenländer spüren den Druck

Inmitten all dessen erreichte der ICE U.S. Dollar Index, der den Dollar gegenüber einer Mischung internationaler Währungen verfolgt, sein höchstes Niveau seit Juli.

Adam Turnquist, Chief Technical Strategist bei LPL Financial, mit erklärt den Anstieg des Dollars: Es ist eine Reaktion auf steigende Inflationserwartungen nach Trumps Sieg.

Aber es gibt eine Wendung. Ein stärkerer Dollar neigt dazu, internationale Aktien, insbesondere in Schwellenländern, zu treffen, die in den letzten Jahren hinter ihren US-Pendants zurückgeblieben sind. Der iShares MSCI Emerging Markets ETF (EEM) rutschte um mehr als 1 %, als Trumps Sieg Festigkeit zeigte.

Für Schwellenländer ist ein starker Dollar kein Freund. Er zieht die Schrauben an diesen Volkswirtschaften fest, fügt dem Wachstum Druck hinzu und macht es für sie teurer, Waren zu importieren oder Schulden in US-Dollar zu bedienen.

Nicht die beste Nachricht für Märkte, die bereits unter der Last leiden. Mit Trumps Rückkehr erwarten Analysten, dass der Dollar weiter steigt, was für internationale Märkte in Zukunft noch härtere Zeiten bedeuten könnte.