克里姆林宫支持的A7混合银行转账和加密货币以规避制裁

正如 金融时报》 （FT）报道，泄露的文件显示，与克里姆林宫有关的A7网络在国际银行的帮助下，通过壳公司和伪造的运输单据转移了超过69亿美元。根据文件，规避制裁的方法不再是古典银行或加密货币方法之间的选择。在这种情况下，A7同时使用了这两种手段。

这一背景的重要性在于渠道之间的相互连接方式。同一个网络从代理银行过渡到Tether的USDT，再到与卢布挂钩的A7A5代币。据FT报道，国际银行在执行涉及A7的交易时，实际上并不清楚背后的操作者是谁，而区块链调查人员则追踪着通向被制裁数字资产渠道的线索。

建立在伪造文件基础上的银行渠道

英国政府称A7是一个“克里姆林宫支持”的系统，它有助于规避西方制裁，协助军事采购，并使石油收入交易成为可能。

5月26日，英国外交大臣伊薇特·库珀（Yvette Cooper）宣布实施18项限制措施，称A7声称在过去一年中转移了超过900亿美元，这几乎占俄罗斯年度军事支出的一半。

除了A7之外，该套餐还包括对一家吉尔吉斯斯坦银行和一家全球加密货币交易所的限制，英国怀疑该交易所向莫斯科转移了超过15亿美元。

那些协助俄罗斯侵略行为的人将无处藏身。

——英国外交大臣伊薇特·库珀

俄罗斯国防金融机构普罗姆斯维亚兹银行（PSB）和摩尔多瓦商人伊兰·肖尔（Ilan Shor）创建了A7，以协助无法使用常规银行进行跨境金融交易的俄罗斯公司，TRM Labs在与开源中心（Open Source Centre）合作中获悉了这一情况。

加密货币的连接点

TRM发现，A7的链上操作将传统金融与全球各地的数字资产中介联系起来。该公司表示，与A7相关的链上交易量超过1660亿美元，尽管其中约350亿美元归因于A7与其他参与规避制裁的行为者之间的循环交易，而不是与外部实体的结算。

一个A7地址直接从TRM归因于伊朗伊斯兰革命卫队的地址接收了超过6500万美元。另一个地址从哈马斯接收了约500万美元。TRM还追踪到至少59万美元来自BTCTurk和Woo X黑客攻击的收益，这些收益被归因于朝鲜国家黑客，并通过中介流入A7控制的钱包。

一种因制裁而变得“放射性”的卢布稳定币

注册于吉尔吉斯斯坦的Old Vector旗下的A7A5也处于加密货币新闻头条的中心。此前，Cryptopolitan报道，欧盟的第20轮制裁重点针对A7A5、RUBx以及为数字卢布提供的协助。美国财政部的制裁还包括A7以及Old Vector。

据Elliptic称，A7A5在运营的第一年通过25.1万笔交易成功转移了1020亿美元，但到2026年6月，这一数字平均降至每天2430万美元，较2025年7月的高峰下降了96%。这一下降主要归因于施加的限制措施，这些措施减少了交易者将A7A5转换为更具流动性的稳定币的途径。

PSB主席彼得·弗拉德科夫在8月指出，自推出以来，A7A5的累计交易量约为1400亿美元；A7产品线吸引了约15,000名重复客户。

这些数字不应混淆。69亿美元代表来自泄露文件的银行渠道流量。Elliptic报告的1020亿美元和TRM报告的1660亿美元代表以不同方式计算的与链上活动相关的金额。弗拉德科夫提到的1400亿美元是指公司披露的累计交易量。

监管机构如何处理混合网络

此案发生时，监管机构正更加关注难以冻结的稳定币。Chainalysis表示，金融行动特别工作组（FATF）7月16日的报告将其描述为“重大且新兴的风险”，并指出需要加强钱包筛查、区块链分析以及冻结或阻止能力。

存在一个重要的反论点。主流稳定币是可追溯的，发行方在某些情况下可以冻结、销毁或重新发行代币。在为ACAMS撰写的文章中，TRM的Ari Redbord引用了Tether在4月冻结与伊朗央行相关的3.442亿美元USDT的案例，并指出2025年只有不到0.5%的稳定币交易与非法活动有关。

每笔交易都在公共区块链上结算，可追溯且永久。

——Ari Redbord，TRM Labs，为ACAMS撰写

A7A5的构建旨在减少对发行方层面控制的依赖。A7带来的更广泛教训是，制裁风险可以在同一网络内的银行渠道和区块链之间移动。弱点可能既不是单纯的银行系统，也不是单纯的加密货币，而是两者交汇的网关。