A empresa financeira global WisdomTree lançou seu Fundo Digital de Crédito Privado e Renda Alternativa (CRDT), aproveitando a tendência crescente de tokenização de crédito privado e outros ativos do mundo real.
O WisdomTree Private Credit and Alternative Income Digital Fund foi lançado na sexta-feira, oferecendo exposição a um índice com ponderação igualitária que abrange 35 fundos fechados, empresas de desenvolvimento de negócios e fundos de investimento imobiliário (REITs). Esse índice de referência não é novidade para a empresa; ela já opera um ETF desde 2021.
A WisdomTree tem como objetivo oferecer aos investidores oportunidades de crédito privado
A CRDT amplia a participação no crédito privado, permitindo que investidores de varejo e institucionais invistam. O fundo espera oferecer aos investidores nativos do mercado de criptomoedas uma maneira simples e transparente de acessar oportunidades de crédito privado. Até o momento, o formato tokenizado do fundo permite a participação a partir de US$ 25 e oferece resgates em até dois dias. Embora sua abordagem baseada em índices ofereça acesso acessível e líquido ao crédito privado, ela não proporciona a propriedade direta dos empréstimos subjacentes.
Will Peck, chefe de ativos digitais da WisdomTree, comentou sobre o veículo tokenizado, afirmando que ele traz ativos alternativos diretamente para o blockchain e oferecerá aos investidores nativos de criptomoedas as mesmas oportunidades de diversificação que as instituições enj. Ele observou ainda: "Para nós, trata-se de unir o que consideramos uma ótima exposição ao crédito privado em um veículo que funciona para a comunidade DeFi ."
Jeremy Schwartz, Diretor Global de Investimentos da WisdomTree, também comentou: "Durante quatro anos, tivemos orgulho de tornar esse segmento mais acessível ao investidor individual por meio de nosso ETF, e agora o CRDT é capaz de oferecer potencial de rendimento em um fundo tokenizado moderno."
A CRDT agora faz parte do sólido portfólio de fundos tokenizados da WisdomTree, composto por uma dúzia tron fundos que, juntos, detêm quase US$ 900 milhões, provenientes principalmente de clientes institucionais. O fundo estará inicialmente disponível no Ethereum e no Stellar, com suporte para outras blockchains, incluindo Avalanche , previsto para breve.
O mercado de tokens está crescendo lentamente, com empresas como a BlackRock tomando a iniciativa
Dados do setor, provenientes do site rwa.xyz, estimam o mercado de tokens em cerca de US$ 29 bilhões, um valor pequeno se comparado aos trilhões em fundos mútuos e ETFs. Alguns analistas, como os do JPMorgan, minimizaram sua amplitude apontando para a fragmentação das regulamentações e questionamentos sobre o status legal dostracem blockchain. Outros comparam o atual mercado de tokens aos primórdios dos ETFs, antes de sua popularização.
No entanto, o fundo de mercado monetário tokenizado de US$ 2 bilhões da BlackRock teve um início tron , e a Fidelity e a VanEck estão testando serviços de tesouraria on-chain. A Bloomberg noticiou que a BlackRock também está trabalhando em métodos para emitir ETFs como tokens blockchain, que seriam atrelados a fundos com ativos do mundo real, como ações. O Janus Henderson Group seguiu o mesmo caminho, tokenizando sua principal estratégia de crédito. Em julho, o Goldman Sachs e o BNY Mellon lançaram suas próprias ofertas de fundos de mercado monetário tokenizados para clientes institucionais.
Além disso, em agosto, a State Street juntou-se à BlackRock e à Vanguard na elite da gestão de ativos e tornou-se a primeira custodiante da plataforma de dívida baseada em blockchain do JPMorgan. A State Street realizou o primeiro negócio da plataforma, comprando US$ 100 milhões em dívida comercial tokenizada do OCBC, um dos bancos mais antigos do Sudeste Asiático. Em setembro, Chainlink, o UBS e a DigiFT uniram-se em Hong Kong para um projeto piloto de liquidação de fundos tokenizados.
