A captação de recursos em pequena escala diminui à medida que o interesse se concentra em grandes negócios e consolidação
- O financiamento de capital de risco está se voltando para negócios maiores, com alocações mais criteriosas para startups.
- Os investimentos de capital de risco caíram mais de 61% em relação ao ano anterior, apresentando também uma desaceleração em comparação com os níveis de abril.
- As vendas de ICOs e IDOs continuam robustas, especialmente com base na Binance Wallet e no ecossistema Binance .
O financiamento de criptomoedas está mudando de perfil, com menos rodadas de investimento de pequeno porte ou iniciais e mais rodadas privadas em estágios avançados e consolidação. O negócio de maior destaque do mês passado foi a aquisição da Deribit pela Coinbase.
A captação de recursos em criptomoedas para projetos de pequena escala e para rodadas iniciais está diminuindo. Os pequenos investimentos estão em baixa, mas os grandes financiamentos em estágio avançado e as operações de consolidação lideraram a tendência em maio.
O mês passado terminou com um total de 122 negócios, arrecadando US$ 1,92 bilhão em financiamento. A aquisição da corretora de derivativos Deribit pela Coinbase liderou o caminho para negócios de consolidação, embora não tenha sido contabilizada como financiamento de capital de risco.
As rodadas de investimento seed representam cerca de 30% de todos os negócios, mas mais de 37% do financiamento foi destinado a negócios não anunciados, colocações privadas ou financiamento em estágio avançado. Os dados da Cryptorank também mostram uma mudança nos fundos de capital de risco, com a Animoca Brands apoiando apenas quatro negócios no último mês.
Mais de 58% de todos os negócios ficaram entre US$ 1 milhão e US$ 10 milhões, com seis negócios acima de US$ 50 milhões. Um total de 8 rodadas recebeu entre US$ 10 milhões e US$ 20 milhões, com outros 8 negócios entre US$ 20 milhões e US$ 50 milhões. O atual cenário de investimento de capital de risco abandonou o modelo de criação rápida de tokens, já que o mercado tem demonstrado ceticismo em relação à participação de insiders na propriedade da empresa.
A arrecadação de fundos favorece projetos DeFi
A arrecadação de fundos diminuiu 6,1%, segundo estimativas. A RootData contabiliza um total de 62 negócios com criptomoedas anunciados publicamente, uma queda de 61,3% em comparação com maio de 2024. O número final de maio ainda pode aumentar, já que nem todos os negócios são anunciados imediatamente.
Os projetos DeFi receberam 27,4% de todo o financiamento, impulsionados pela recuperação do Ethereum e pela estabilização da infraestrutura. Os negócios em março desaceleraram após uma certa aceleração em abril.
Os EUA lideraram em termos de fundos arrecadados, com mais de US$ 1,17 bilhão. No entanto, a maioria dos negócios teve localização internacional não divulgada, totalizando 86 rodadas de investimento em maio. Startups de criptomoedas continuam surgindo, embora enfrentem mais dificuldades para consolidar sua reputação.
A atividade de arrecadação de fundos continua alta na Binance Wallet
A captação de recursos para o projeto passou a ser feita por meio de colocações privadas e rodadas de IDO. Em maio, as colocações diretas de tokens arrecadaram mais de US$ 4,8 bilhões, superando os negócios apoiados por capital de risco ou a captação de recursos baseada em títulos.
As vendas de tokens aceleraram ligeiramente em comparação com os níveis de abril, que atingiram US$ 4,3 bilhões. As vendas de tokens continuam a ganhar destaque, especialmente no ecossistema Binance .
No último mês, Binance Wallet ocupou os primeiros lugares com o maior retorno em vendas de tokens. O ecossistema Binance combinou esforços da comunidade, incentivos de acúmulo de pontos e TGE regular. Anteriormente, acakeSwap também ofereceu altos retornos em TGE, airdrops e rodadas de vendas especiais.
Binance alcançou um retorno de 633%, principalmente devido à capacidade de negociar novos distribuídos por airdrop e a uma comunidade ativa de participantes que participam do programa de airdrop farming. No entanto, nem todos BNB Smart Chain tiveram o mesmo sucesso, com alguns perdendo seus ganhos logo após o lançamento.
O financiamento de criptomoedas está entrando em uma fase mais madura, visto que a maioria dos projetos já consolidou sua fatia de mercado. As principais tendências estão sendo reavaliadas, embora mais de 30% do financiamento ainda seja destinado a projetos de IA. No entanto, parte dos recursos está migrando de projetos voltados para o usuário, como jogos e NFTs, para infraestrutura, pagamentos, DEX e serviços de dados.
Se você está lendo isto, já está um passo à frente. Continue assim assinando nossa newsletter.
Aviso Legal. As informações fornecidas não constituem aconselhamento de investimento. CryptopolitanO não se responsabiliza por quaisquer investimentos realizados com base nas informações fornecidas nesta página. Recomendamostrona realização de pesquisas independentesdent /ou a consulta a um profissional qualificado antes de tomar qualquer decisão de investimento.
Hristina Vasileva
Hristina Vasileva é especialista em DeFi, negócios e notícias econômicas. Ela se formou na Universidade de Sofia com mestrado em Filosofia, após concluir uma graduação de quatro anos em Administração de Empresas, Jornalismo e Comunicação Social. Trabalhou para um dos principais jornais do país, cobrindo commodities e resultados corporativos. Atualmente, Hristina é colunista do Cryptopolitan.
