Bookrunner diz que o IPO do banco digital NOBA foi coberto várias vezes

Um bookrunner confirmou em 22 de setembro de 2025 que o IPO do banco digital NOBA foi coberto várias vezes na bolsa de Estocolmo. O banco precificou as ações do NOBA em 70 coroas cada, avaliando a empresa em 35 bilhões de coroas (US$ 3,72 bilhões). 

O mercado de IPOs na Europa experimentou crescimento desacelerado no primeiro semestre de 2025. A cobertura múltipla do IPO do NOBA mostra confiança renovada dos investidores no mercado. O banco planeja iniciar a negociação de ações em 26 de setembro.

IPO de $3.7B do NOBA impulsiona o mercado de listagens em recuperação na Suécia

O NOBA disse à Reuters há pouco mais de duas semanas que a Cooperação Finlandesa OP, a DNB Asset Management e a Handelsbanken Fonder concordaram em assinar até 3,18 bilhões de coroas de ações a um preço de oferta que representa 35 bilhões de coroas no IPO.

Christopher Ekdahl, Sócio da Nordic Capital Advisors e membro do conselho do NOBA, revelou que o NOBA é um dos principais bancos especializados com crescimento lucrativo impressionante e atende mais de dois milhões de clientes. 

Jacob Lundblad, CEO do NOBA, revelou que a listagem aumentaria o perfil público da empresa e permitiria que os principais investidores financiassem aquisições potenciais no futuro. 

“Não devemos descartar que faremos aquisições; há uma grande chance de que possamos financiar muito disso nós mesmos através de nossos lucros. Mas se o alvo for o certo, então, obviamente, há a oportunidade de acessar o mercado de capitais de boa forma, sendo uma empresa listada.”

–Jacob Lundblad, CEO do NOBA

O mercado de IPOs na Suécia se recuperou no início do segundo semestre de 2025 após um início lento no primeiro semestre. De acordo com a PwC dados no 1º semestre de 2025, apenas 11 IPOs foram realizados e listagens direitas, levantando um total de 1,9 bilhão de euros (US$ 2,22 bilhões).

O Grupo NOBA opera em toda a região nórdica por meio das marcas Nordax Bank, Bank Norwegian e Svensk Hypotekspension. O banco digital oferece serviços de cartão de crédito na Alemanha e produtos de depósito na Alemanha, Espanha, Holanda e Irlanda. A resposta mais recente dos investidores segue um primeiro semestre desacelerado de 2025 no mercado de IPOs da UE. 

Os IPOs da Klarna e do NOBA destacam o crescimento da fintech nórdica

A listagem do NOBA marca o segundo grupo financeiro sueco a abrir capital este ano, seguido pelo credor Buy Now Pay Later Klarna, que lançou na Bolsa de Valores de Nova York no início deste mês. Business Insider destacado que a listagem na Bolsa de Valores de Nova York foi avaliada em US$ 15,1 bilhões, com suas ações abrindo acima de US$ 40. A Klarna disparou 30% no dia do IPO até US$ 52 antes de fechar em US$ 45,82. O IPO levantou pelo menos US$ 1,37 bilhão.

O relatório destacou vários beneficiários da listagem do IPO, incluindo o CEO e cofundador Sebastian Siemiatkowski, que levou para casa US$ 1,17 bilhão, e o Commonwealth Bank of Australia, que ganhou US$ 798 milhões. A Sequoia Capital foi a maior vencedora, com sua participação pós-IPO avaliada em US$ 3,5 bilhões. Outro beneficiário notável foi a Heartland A/S, com US$ 1,36 bilhão.

A Cryptopolitan recentemente coberto O desempenho do mercado de IPOs da Europa, observando que as empresas optaram por fusões e aquisições em vez de listagens públicas. Destacou que a Klarna e outras grandes empresas europeias estavam mirando a bolsa de Nova York em vez das europeias devido à natureza líquida do mercado e à maior apetência dos investidores. O relatório observou que a Europa levantou apenas US$ 5,5 bilhões de 57 IPOs até 15 de setembro, em comparação com US$ 17,7 bilhões de 153 negócios nos EUA. 

O crescimento desacelerado no mercado europeu foi atribuído aos prazos de IPO, mercados voláteis e regulamentações fragmentadas. Os private equities também preferiram M&A, que oferecia saídas mais rápidas e limpas sem o risco de manter ações pós-listagem. 

Alguns analistas notaram outras empresas ambiciosas que podem abrir capital no mercado europeu, incluindo Revolut, Monzi e Starling na Grã-Bretanha. Essas empresas são consideradas candidatas potenciais a IPO, mas ainda não estabeleceram planos sólidos.