O mercado de ações da América atinge US$ 64 trilhões, maior que o resto do mundo combinado

O mercado de ações da América do atingiu um absurdo de US$ 64 trilhões, tornando-se maior que todos os outros mercados de ações do mundo combinados.

Nos últimos dez anos, os mercados dos EUA adicionaram um maciço US$ 40 trilhões. Nenhum outro país chega perto. Agora, o mercado de ações da América controla 74% do Índice MSCI World, superando o recorde estabelecido na década de 1970.

Em apenas quatro anos, as ações dos EUA dobraram de valor, angariando US$ 32 trilhões. Enquanto isso, os mercados de ações do resto do mundo mal se moveram, adicionando apenas US$ 10 trilhões. A lacuna entre os EUA e o resto não é apenas ampla — é histórica.

Os mercados dos EUA quebram recordes com a tecnologia liderando o caminho

O que está impulsionando todo esse crescimento? Ações de tecnologia. Empresas como Nvidia, Microsoft e Amazon têm impulsionado os mercados dos EUA, representando mais da metade dos ganhos do S&P 500 em 2024 sozinho.

O Nasdaq Composite subiu aos céus graças a esses gigantes da tecnologia, com avaliações atingindo níveis que ninguém achava possíveis. Mas não é mais apenas tecnologia.

O rally que costumava depender de algumas empresas de grande nome se espalhou para outras indústrias. Bens de consumo, financeiros e ações de energia saltaram, mostrando que isso não é mais apenas sobre o Vale do Silício.

Este ano, o Dow Jones Industrial Average ultrapassou 40.000 pela primeira vez na história. O S&P 500? Ele esmagou 24 novos máximos históricos em 2024.

O crescimento do mercado está sendo alimentado pelas expectativas de que o Federal Reserve logo cortará as taxas de juros. Os investidores estão tão confiantes em uma redução de taxa de 25 pontos base que os mercados futuros estão precificando uma chance de 97% de que isso esteja acontecendo.

A inflação está esfriando, os custos de empréstimo devem cair e a Wall Street está nadando em dinheiro procurando um lar. Lucros corporativos sólidos estão adicionando ainda mais combustível para o fogo.

Apesar dos desafios globais, as empresas americanas têm sido consistentemente obtendo resultados sólidos trimestre após trimestre. Analistas dizem que este desempenho constante tem sido crítico para manter a confiança dos investidores alta, mesmo durante tempos de tensão geopolítica e volatilidade em outros mercados.

Os mercados da América deixam o mundo para trás

O resto do mundo? Eles nem chegam perto. No total, os mercados de ações fora dos EUA valem US$ 61 trilhões — ainda menos que o total da América por si só.

Nos últimos dez anos, os mercados de ações globais fora dos EUA têm rastejado, com seu valor total crescendo a menos da metade do ritmo da América.

Mesmo grandes jogadores como Japão e Europa estão muito atrás. Claro, o Nikkei e o FTSE viram ganhos, mas esses ganhos parecem minúsculos ao lado da inundação de capital que tem sido despejada nos mercados dos EUA.

Investidores em todos os lugares estão jogando dinheiro em ações americanas. Por quê? Simplesmente porque os mercados dos EUA são confiáveis e entregam resultados. Outros mercados simplesmente não têm as mesmas oportunidades de crescimento.

Seja economias lentas, governos instáveis ou lucros corporativos fracos, o resto do mundo não consegue acompanhar. O mercado de ações da América está se afastando cada vez mais.