Dell, 백로그가 $18.4B에 도달함에 따라 연간 AI 서버 전망 상향

Dell Technologies Inc.는 선도적인 인공지능 서버 시장에서의 연간 추정치를 상향 조정했으며, 이는 현재 데이터 센터 붐에 필요한 기계에 대한 지속적인 수요가 지속되고 있음을 시사합니다.

Dell은 10월 31일로 끝나는 회계 제3분기에 123억 달러 상당의 AI 서버 주문을 기록했다고 화요일 성명에서 밝혔습니다. Dell은 56억 달러의 서버를 출하했으며 분기 말 백로그는 184억 달러였습니다. 회사는 올해 출하 추정치를 200억 달러에서 250억 달러로 상향 조정했습니다.

치열한 시장 경쟁 속에서 경쟁사들의 AI 주문 급증

슈퍼 마이크로 컴퓨터와 Hewlett Packard Enterprise와 같은 경쟁사들도 클라우드 제공업체와 기업들이 더 복잡한 모델을 훈련할 수 있는 시스템을 구축하기 위해 급증하는 AI 중심 주문으로 인해 급격한 성장을 보였습니다. 시장 조사 회사들은 전 세계 AI 서버 지출이 10년 말까지 연간 2,000억 달러를 초과할 것으로 추정하며, 이는 하이퍼스케일러와의 장기 계약을 확보하기 위한 하드웨어 공급업체 간의 치열한 경쟁을 보여주는 또 다른 지표입니다.

AI 데이터 센터 및 작업에 대한 막대한 지출은 Dell, Super Micro Computer Inc., Hewlett Packard Enterprise Inc. 등 강력한 칩을 사용하여 AI 모델을 훈련하고 실행하는 기계를 만드는 회사들의 제품에 대한 수요를 촉진했습니다. 그러나 이러한 주문을 획득하고 이행하는 것은 Dell의 비용을 증가시켰으며, 회사는 AI 서버 사업을 더 수익성 있게 만들려고 노력하고 있습니다. 운영 마진 서버 및 네트워킹 판매를 포함한 Dell의 인프라 부서의 운영 마진은 해당 기간 동안 12.4%였습니다. Bloomberg가 집계한 데이터에 따르면 분석가들의 평균 예상치는 11.2%였습니다.

결과 발표 후 컨퍼런스 콜에서 최고 운영 책임자 Jeff Clarke는 서버와 PC에 필요한 메모리 칩의 비용이 일반적인 수준보다 훨씬 빠르게 상승하고 있다고 말했습니다.

“우리는 영향을 최소화하기 위해 최선을 다할 것입니다.”라고 그는 말했습니다. “하지만 사실은 모든 제품의 비용 기반이 상승하고 있습니다. 어느 누구도 다른 사람보다 특별하지 않습니다.”

강조된 실적과 전략적 리더십은 Dell을 AI 성장에 대비시킴

Dell의 총 마진은 21.1%로, 평균 추정치인 20.4%를 상회했습니다. 주가는 뉴욕에서 125.92달러에 마감한 후 연장 거래에서 약 2% 상승했습니다. 이 주식은 결과 발표 전에 올해 9.3% 상승했습니다.

일부 항목을 제외한 수익은 1월에 끝나는 회계 연도에 주당 약 9.92달러가 될 것입니다. 매출은 약 1,117억 달러로 예상됩니다. 8월, 회사는 약 955억 달러의 수익과 약 1,070억 달러의 매출을 전망했습니다. 분석가들의 평균 예상은 1,079억 달러의 매출에 주당 9.55달러의 이익이었습니다.

“AI 모멘텀이 하반기에 가속화되고 있습니다.”라고 Clarke는 성명에서 말하며, “역대급인 올해 현재까지 300억 달러의 주문”으로 이어졌다고 밝혔습니다.

총 매출은 제3분기에 11% 증가한 270억 달러로, 분석가들이 예상한 272억 달러보다 약간 낮았습니다. 상업용 PC 매출은 5% 증가한 1,060억 달러였지만 여전히 컨센서스 추정치를 하회했습니다. 일부 항목을 제외한 수익은 주당 2.59달러로, 예상된 2.48달러를 상회했습니다.

회사는 또한 David Kennedy를 최고 재무 책임자(CFO)로 임명했으며, 그는 이 역할에서 임시 서비스를 수행했습니다. 

Kennedy의 CFO로서의 영구 임명은 Dell이 증가하는 수요와 운영 위험을 헤쳐나가는 시기에 이루어집니다. 그는 회사의 구조 조정 노력 동안 재무 전략을 담당했으며, 장기적인 AI 인프라 투자와 수익성 목표 달성을 주도하는 데 핵심적인 역할을 할 것으로 예상됩니다.