VisaとMastercard、20年にわたる戦いの後、歴史的な独占禁止法事件で和解

本日、VisaとMastercardは、高いクレジットカード処理手数料をめぐる長年の紛争を解決するための300億ドルの早期取引を裁判官が却下したため、小売業者との改定された和解に合意しました。新しい合意により、スワイプ手数料がわずかに引き下げられ、小売業者は特定のカードの受入についてより多くの自由度を得られ、スワイプ手数料が限定的に削減されます。

月曜日に達せられた取引は、20年間の訴訟に終止符を打つことになります。小売業者は、VisaとMastercardが取引を処理するための「スワイプ手数料」の徴収を通じて、特に米国の独占禁止法違反を共謀したと非難しました。

Visa、Mastercardの和解により小売業者に柔軟性が付与

米国証券取引委員会（SEC）によると レポート, 合意により、小売業者は商業用および消費者向けクレジットカードの受入を独立して決定する自由が与えられます。小売業者は、消費者信用の下で「標準」および「プレミアム」クレジットカードを受け入れる自由度が高まります。 

ただし、小売業者は、さまざまな金融機関が発行する同じレベルのカードを区別することはできません。

MastercardとVisaは、米国発の消費者向け信用および商業信用取引について、米国小売業者所在地でのシステム全体の有効なインターチェンジ料金の10ポイント平均ベースを提供することに合意しました。さらに、インターチェンジの削減は、Mastercardブランドの下で認識される特定の米国発行信用プログラムに適用され、5年間の上限として機能することを意図しています。

合意の一環として、ネットワークはクレジットカード取引への追加課金（surcharge）の直接方法を導入することに合意し、小売業者に追加のオプションを提供します。SECによると、これらは2012年に改訂された基準に取って代わる規制であり、基本的な消費者保護と透明性を維持することを意図しています。

標準的な消費者料率は、合意の終了まで1.25%に制限されます。さらに、小売業者はクレジットカード購入に対して追加課金を課す追加の可能性を持ちます。

米国全国小売連盟（National Retail Federation）によると、2024年の米国のスワイプ手数料は1,112億ドルに達し、2023年の1,008億ドルから増加し、2009年の金額の4倍になりました。

Visaは、和解が意味のある救済策、より多くの柔軟性、およびすべての規模のビジネスに対して顧客からの支払い受取方法を制御するオプションを提供すると確認しました。

Mastercardによると、企業と顧客は、より柔軟性があり、価格が安くなり、規制が簡素化されることで、特に小規模小売業者にとってより良い支払い体験を得ることになります。

注目すべきは、両社とも取引に合意する際、原告の主張に関連する違法行為を認めていないことです。合意が承認されると、すべての規則および実務の変更が行われ、これはおそらく2026年後半または2027年初頭に発生すると予想されます。

裁判官が30Bのカード手数料和解を却下

この和解は、ブルックリンの米国地方裁判所判事であるMargo Brodieの承認を必要とします。彼女は以前 却下 6月2024に30億ドルの合意を

300億ドルの協定は、5年間にわたりスワイプコストを約0.07ポイント削減し、小売業者が追加課金を適用するためのより多くの猶予を与えていました。しかし、裁判官は 述べた 手数料が高止まりし続け、小売業者にとっての年間60億ドルの節約は、VisaとMastercardがまだ課す可能性のある金額と比較して「微々たるもの」であると述べました。

Brodie判事はまた、小売業者に「全カード受入（Honor All Cards）」要件を課す合意を批判しました。これは、すべてのVisaおよびMastercardカードを受領するか、一切受領しないかのいずれかであることを義務付けます。さらに、小売業者は長年、VisaとMastercardが、顧客をより安価な支払い方法へ誘導することを禁止する「アンチ・スティーアリング（anti-steering）」規制を実施していると非難してきました。

小売業者決済連合（Merchants Payments Coalition）によると、この請求 削減 は「極めて微小」であり、VisaとMastercardは一時的な削減が期限切れになると制限なく価格を引き上げることを許可されます。

小売業者決済連合は、小売業者が発行されるカードの85%を占めるリワードカードを受け入れる「選択肢がない」と主張しました。連合は、銀行がカードを異なるカテゴリにシフトさせることが依然として可能であり、事実上小売業者がすべてのカードを受け入れることを要求すると付け加えました。

報告された和解提案は、連邦議会がシステム内の競争をもたらす試みとしてクレジットカード競争法（Credit Card Competition Act）を検討している時期に発生しています。