Le azioni statunitensi, tra cui Tesla e Trump Media, si riprendono dopo le elezionident

Donald Trump è tornato alla Casa Bianca e Wall Street festeggia come se fosse il 1999. Mercoledì i mercati sono schizzati in rialzo su tutti i fronti, poiché gli investitori hanno puntato molto sulle promesse di Trump di tagli alle imposte sulle società, dazi che in realtà apprezzano e una minore regolamentazione.

In pratica, il tizio si riprende il suo posto e, all'improvviso, le banche, le società a piccola capitalizzazione e la stessa Trump Media si divertono.

E poi c'è Tesla, in rialzo del 14% dopo che Trump ha annunciato che nominerà Elon Musk a capo di una commissione governativa per l'efficienza energetica. A quanto pare, il sostegno di Musk su Twitter ha dato i suoi frutti. Trump ha preso la parola per dare a Musk il merito di essere un genio degli affari, e boom: le azioni di Tesla schizzano alle stelle.

Banche e small cap: una storia di rimonta

Ecco cosa è successo. Il Dow Jones Industrial Average, l'S&P 500 e il Russell 2000 hanno accelerato, raggiungendo livelli che non vedevamo da anni. Il Dow ha superato il 3%, l'S&P 500 è balzato di oltre il 2% e il Russell 2000 – l'indice di riferimento per le società statunitensi a piccola capitalizzazione – è balzato di quasi il 5%, attestandosi a un massimo che non si vedeva da circa tre anni. 

Azioni delle grandi banche? Potete star certi che anche loro sono decollate. JPMorgan Chase, Bank of America e Goldman Sachs sono salite tra l'8% e il 12%, un risultato enorme. Il grande vantaggio? Un contesto normativo molto più flessibile. 

"Ci si aspetta che le normative si alleggeriscano sotto Trump", ha affermato David Ellison, che gestisce Hennessy Funds e ha un debole per i titoli bancari. Scott Chronert di Citi lo ha sostenuto, affermando che i mercati hanno "scontato un mandato piuttostotronper i repubblicani"

Ecco il punto. La vittoria di Trump ha anche fatto parlare gli analisti di Basilea III. Per chi non ne avesse mai sentito parlare, si tratta di una serie di normative bancarie globali che obbligherebbero le banche statunitensi a detenere più capitale. Attualmente, Basilea III richiede un aumento del capitale del 9%, ma con Trump, questi numeri potrebbero essere molto diversi. Greg Hertrich di Nomura scommette che potremmo persino assistere a fusioni bancarie se i requisiti patrimoniali venissero allentati.

E non fraintendete: questa esplosione di mercato non riguarda solo i titoli più ricchi. Anche le small cap hanno ricevuto un notevole successo. Jeff Schulze di ClearBridge Investments l'ha detto meglio di chiunque altro: "Lo spirito imprenditoriale potrebbe riaccendersi". Traduzione: le aziende potrebbero effettivamente ricominciare a spendere.

Le azioni tecnologiche si dividono sulle politiche di Trump

Passando al settore tecnologico, i semiconduttori hanno registrato una spinta, ma non è tutto rose e fiori. Le azioni dei chip sono in rialzo, con Nvidia che ha guadagnato un solido 3,5%. L'indice dei produttori di chip ha registrato un guadagno complessivo del 2,3%. Ma non tutti sono entusiasti, soprattutto dopo la posizione di Trump sul CHIPS Act statunitense, la legge che finanzia la produzione di chip negli Stati Uniti. 

Trump pensa che sia una mossa debole. Invece, sta cercando di imporre dazi sui chip importati, in particolare quelli della TSMC di Taiwan. Indovinate un po'? Le azioni di TSMC quotate negli Stati Uniti hanno perso il 2,3%.

E poi c'è tutta la schiera delle energie rinnovabili. Se sei nel settore dell'energia verde, probabilmente hai avuto una giornata difficile. Titoli come NextEra Energy e First Solar sono crollati, con l'indice energetico S&P 500 che ha chiuso in rialzo del 3,5%. Il piano energetico di Trump? Trivellare, tesoro, trivellare.

Il suo obiettivo è massimizzare la produzione di carburante negli Stati Uniti e accantonare le misure climatiche dell'era Biden. Plug Power e Sunrun, due grandi nomi dell'energia pulita, hanno registrato perdite superiori al 20%. Quindi, sì, questa nuova Casa Bianca non promette bene per i pannelli solari.

Tesla? Questa è tutta un'altra storia. L'alleanza tra Musk e Trump ha fatto salire le azioni Tesla del 14%. Ma non tutti nel settore dei veicoli elettrici se la passano bene. Rivian è scesa del 10% e Nikola del 3,6% dopo che Trump ha lasciato intendere che avrebbe potuto abolire il credito d'imposta di 7.500 dollari per i veicoli elettrici. Un duro colpo per gli altri operatori del settore delle auto elettriche. Ma sembra che Tesla sia la figlia d'oro in questo caso.

Criptovalute e azioni cinesi risentono della pressione

Le azioni crypto e Bitcoin non sono rimaste indietro. Trump è pro-crypto, o almeno è più favorevole di tutti i suoi predecessori. Bitcoin ha raggiunto un massimo storico, trascinando con sé azioni come Coinbase e MicroStrategy. 

Le azioni di Coinbase sono salite del 28% e quelle di MicroStrategy del 12%. Gli investitori in criptovalute contano su un clima normativo favorevole con il ritorno di Trump al potere. Riot Platforms e MARA Holdings si sono unite alla festa, con entrambi i titoli in rialzo.

Ma le azioni cinesi quotate negli Stati Uniti? Non è la stessa storia. Le tensioni tra Stati Uniti e Cina stanno aumentando e le azioni cinesi hanno subito un duro colpo. L'iShares MSCI China ETF è sceso del 2,4% mentre il team di Trump spingeva per ulteriori dazi sulle importazioni. 

Questa volta, stiamo parlando di una tariffa universale del 10% su tutte le importazioni e del 60% su tutto ciò che proviene dalla Cina. È una strategia che potrebbe ripple sui mercati globali, soprattutto se scatenasse una vera e propria guerra commerciale.

La vittoria di Trump ha anche fatto impennare la domanda di centri di detenzione statunitensi. Geo Group e CoreCivic, due gestori privati ​​di carceri, hanno visto il valore delle loro azioni salire alle stelle, rispettivamente del 39% e del 32%. La dura posizione di Trump sull'immigrazione, che include la promessa di deportazioni di massa, rende queste società carcerarie di nuovo molto quotate.

I settori dell'acciaio e della vendita al dettaglio reagiscono ai timori sui dazi

Parliamo di acciaio. Trump ha grandi progetti per i produttori di acciaio statunitensi e gli investitori sono entusiasti. Cleveland-Cliffs, Steel Dynamics e Nucor hanno registrato un'impennata, poiché la politica di protezionismo interno di Trump implica potenziali aumenti dei prezzi dell'acciaio statunitense. Cleveland-Cliffs è balzata del 21%, mentre Nucor ha guadagnato il 16%.

Gli analisti ritengono che i dazi imposti da Trump potrebbero proteggere le aziende siderurgiche statunitensi dalla concorrenza estera più economica, rendendo più facile per queste aziende aumentare i prezzi. 

I titoli al dettaglio, tuttavia, hanno subito un duro colpo mercoledì. Quelli che dipendono dalla Cina per i beni hanno risentito del calo, con Bank of America che ha declassato Five Below da "neutrale" a "sottoperformante" e Yeti da "acquista" a "neutrale". Five Below ha perso circa il 7%, Yeti è sceso del 9% e anche Dollar Tree e Dollar General hanno registrato perdite.

Per questi rivenditori, i dazi proposti da Trump potrebbero significare solo una cosa: prezzi di importazione più alti. E questa non è mai una buona notizia per i profitti.

Planet Fitness, d'altro canto, ha registrato un aumento del 6% dopo che la CNBC ha riferito che la catena sta cercando di acquisire la catena di palestre economiche in bancarotta Blink Holdings.

È una giornata movimentata per i trader, con diversi grandi nomi in movimento nelle contrattazioni di metà giornata. Trump Media & Technology, controllata da Trump, è salita di quasi il 5%, mentre Phunware, lo sviluppatore dell'app della sua campagna elettorale, ha guadagnato il 5%. Anche CVS Health non è rimasta indietro.

Il colosso farmaceutico è balzato del 10% dopo aver registrato un fatturato del terzo trimestre di 95,43 miliardi di dollari, superando le aspettative. Tuttavia, ha mancato l'obiettivo di utili rettificati, registrando 1,09 dollari per azione invece dei previsti 1,51 dollari.

Al ribasso, le azioni del settore della cannabis sono crollate dopo che gli elettori della Florida hanno respinto una proposta di legge per la legalizzazione della marijuana. Tilray è crollata del 14%, mentre le società canadesi Aurora Cannabis e Canopy Growth hanno perso rispettivamente il 18% e il 23%.

Anche Super Micro Computer ha subito un crollo, crollando del 24% dopo aver deluso le aspettative degli analisti sui ricavi per il trimestre di dicembre e aver annunciato che si sta impegnando per recuperare il ritardo nella rendicontazione finanziaria.

È chiaro che Wall Street non è esattamente contrariata dal ritorno di Trump.