La politica tariffaria di Trump getta un'ombra sulla spesa per Meta AI

Mark Zuckerberg, CEO di Meta, ha rivelato piani per espandere le capacità di Meta AI, mentre gli investitori rimanevano preoccupati per l'impatto dei dazi di Trump sulla strategia di Meta. Il capo di Meta ha lasciato intendere che le risposte alla strategia pianificata potrebbero essere svelate questa settimana durante il primo LlamaCon per sviluppatori di Meta il 29 aprile.

Zuckerberg ha aveva piani per rendere Meta il leader di mercato nell'IA, mentre gli investitori volevano sapere come le politiche commerciali incentrate sui dazi del presidente Trump avrebbero impattato quella strategia.

Meta aveva precedentemente annunciato che avrebbe aumentato i livelli di spesa per sostenere gli investimenti in infrastrutture per i suoi sforzi di IA. Sebbene l'annuncio abbia fatto precipitare le azioni della società, gli investitori si sono riconciliati con le costose ambizioni di IA di Meta. Zuckerberg ha anche detto che era chiaro che c'erano molte nuove opportunità per utilizzare i progressi dell'IA per accelerare il business principale di Meta e avere un forte ROI nei prossimi anni.

Meta pianifica l'espansione dell'IA mentre gli analisti valutano l'impatto dei dazi di Trump 

Secondo Zuckerberg, Meta ha già piani per espandere la sua infrastruttura IA nonostante la crescente pressione dovuta agli effetti anticipati dei dazi di Trump. Tuttavia, gli analisti di Needham non si aspettavano che Meta tagliasse la sua guida CapX 2025 di $60B-$65B per la sua infrastruttura GenAI, poiché vedevano questo come un investimento importante a 10 anni.

Gli analisti hanno riconosciuto che i dazi aggiungevano rischi di revisioni al rialzo dei costi. Intel Il CFO David Zinsner ha anche detto che le politiche commerciali degli Stati Uniti aumentavano la possibilità di un rallentamento economico, con la probabilità di una recessione in crescita. 

Il CFO di Google, Anat Ashkenazi, ha rassicurato che la sua società rimaneva impegnata con il suo investimento di $75 miliardi in spese in conto capitale quest'anno, ma ha anche riconosciuto che il «tempismo delle consegne e i programmi di costruzione» potrebbero portare a alcune variazioni di spesa da trimestre a trimestre.

«Gli investitori vogliono vedere un ROI su tutti questi investimenti in IA, e sebbene Meta abbia mostrato chiari benefici nello sfruttare l'IA per migliorare i suoi prodotti e guidare una crescita più rapida dei ricavi, è stato difficile quantificare quei benefici».

~ Youssef Squali, Analista presso Truist Securities

L'analista di ricerca di William Blair, Ralph Schackart, ritiene che Meta abbia un vantaggio «di primo movimento» su larga scala in un mercato da trilioni di dollari, aggiungendo che Meta è molto ben posizionata per sfruttare i suoi miliardi di utenti globali su più piattaforme. Tuttavia, l'analista di Cantor Fitzgerald, Deepak Mathivanan, ha anche notato che sebbene la vasta base di utenti di Meta attraverso la sua famiglia di app abbia dato a Meta AI un vantaggio sui rivali come ChatGPT in termini di portata, gli utenti potrebbero non interagire con Meta AI nello stesso modo in cui lo fanno con le app di chat rivali.

Zuckerberg punta tutto sulla strategia 2025 IA di Meta 

I grandi player tecnologici sono in corsa per costruire agenti AI. Microsoft, Amazon e Google hanno già modi chiari per monetizzare l'AI, ma per Meta tutti si chiedono ancora a cosa serva realmente il suo investimento di 60 miliardi in AI e come prevedono di monetizzarlo.

— Kai – Briefing Block (@briefing_block_) 28 aprile 2025

Il proprietario di Facebook e WhatsApp a gennaio credeva che il 2025 sarebbe stato l'anno in cui un assistente IA altamente intelligente e personalizzato avrebbe raggiunto oltre 1 miliardo di persone, e si aspettava che Meta AI fosse quell'assistente IA leader. Meta ha annunciato a febbraio piani per debuttare con un'app standalone Meta AI durante il Q2 2025 e testare un servizio di abbonamento a pagamento, che darà agli abbonati mensili l'accesso a versioni più potenti — proprio come su ChatGPT.

Questo aprile, Meta ha rilasciato i primi modelli del suo più recente software IA open-source, Llama 4, mentre la società si affrettava a guidare la gara negli investimenti in IA generativa. Tuttavia, Zuckerberg ha sottolineato che Meta non aveva ancora rilasciato il modello Llama 4 più grande e potente, che supera altri modelli IA della sua classe e funge da «insegnante» per i nuovi modelli di Meta. I suoi commenti sull'IA hanno evidenziato come la tecnologia sia diventata la massima priorità di Meta, impattando direttamente il business della società e potenzialmente aprendo la strada a future opportunità di ricavo.

Meta mira a costruire più funzionalità IA focalizzate sulle imprese mentre Zuckerberg afferma che Meta AI è sulla strada per diventare l'assistente IA più utilizzato al mondo entro la fine di quest'anno.