Il sentiment degli uffici familiari globali verso le attività digitali migliora fortemente nel 2025

Citi Wealth ha rilasciato il suo rapporto 2025 Global Family Office compilato da 1.800 uffici familiari di tutto il mondo. Il rapporto mostra che gli uffici familiari globali hanno fatto 10 passi avanti per quanto riguarda il sentiment netto verso le attività digitali.

Il sentiment è passato dal -11% nel 2024 al -1% di quest'anno. Il rapporto di Citi Wealth nota che questo riflette il riscaldamento dell'amministrazione statunitense verso le criptovalute. Il rapporto ha coperto le risposte di 346 entità provenienti da 45 paesi di tutto il mondo.

Questo è interessante dato che la maggior parte dei sentiment è diminuita tranne per i fondi hedge, il private equity e le materie prime, nonché le attività digitali. Per quanto riguarda il rialzismo, il 19% dei rispondenti era rialzista sulle attività digitali, rispetto al 63% che era neutrale e al 19% che era ribassista, che è esattamente lo stesso del loro sentiment sul contante.

Gli uffici familiari citano la mancanza di competenze come la principale barriera all'adozione dell'IA

Storicamente, la maggior parte degli uffici familiari ha limitato la propria esposizione alle criptovalute all'1-5% dei loro portafogli totali. Tuttavia, nel 2025, un rapporto di BNY Mellon ha evidenziato che queste allocazioni si sono allargate, con gli uffici familiari più grandi (AUM > 1 miliardo di dollari) che hanno raggiunto in media circa l'8%, mentre quelli più piccoli (AUM < 1 miliardo di dollari) si sono attestati intorno al 5%.

Secondo il rapporto di Citi Wealth, gli uffici familiari si aspettano un apprezzamento del portafoglio. Quasi quattro su dieci prevedono rendimenti del 10% o superiori. Invece di liquidare le partecipazioni in risposta alle politiche tariffarie.

Gli uffici familiari si sono anche orientati verso geografie e settori più difensivi, mantenendo intatte le allocazioni complessive, con le riserve di contante leggermente diminuite. Secondo il rapporto, hanno in gran parte mantenuto le loro allocazioni di attività, con la metà di loro che ha mantenuto stabili le partecipazioni in obbligazioni e due terzi che le ha mantenute nell'immobiliare.

Il private equity ha visto il movimento rialzista più notevole, con quelli che hanno aumentato le allocazioni che superavano di 26% quelli che le hanno diminuite.

Gli uffici familiari erano principalmente preoccupati per le guerre commerciali (60%), con le relazioni Stati-Cina come seconda maggiore preoccupazione (43%), seguite dal risorgere dell'inflazione (37%). Il conflitto in Medio Oriente e la guerra Russia-Ucraina sono stati visti come rischi sostanzialmente minori (14% e 9% rispettivamente).

Inoltre, i rispondenti degli uffici familiari che hanno sollevato il tema del dispiegamento dell'IA si sono raddoppiati nell'indagine di quest'anno rispetto al 2024. Sono interessati all'automazione dei compiti operativi (22%) e all'analisi o previsione degli investimenti (22%).

L'IA non è ancora stata integrata in tutte le funzioni, in particolare nelle aree che coinvolgono rischio e conformità. Per la maggior parte degli uffici familiari, le principali barriere includono la mancanza di competenze interne (57%), una limitata consapevolezza (34%) e preoccupazioni per la cybersecurity e il ritorno sull'investimento.