Un nuovo rapporto pubblicato da Ripple in collaborazione con CB Insights e il Centre for Blockchain Technologies del Regno Unito mostra che Citigroup, JPMorgan Chase e Goldman Sachs sono tra le istituzioni finanziarie tradizionali più attive nell'investire nella tecnologia blockchain.
Il rapporto, che ha analizzato oltre 1.800 banche dal 2020 al 2024, evidenzia anche un crescente cambiamento nel modo in cui le istituzioni finanziarie tradizionali stanno affrontando le risorse digitali.
Le scommesse di Wall Street sulla blockchain
Tra il 2020 e il 2024, le banche globali hanno partecipato a 345 investimenti blockchain, 33 dei quali erano mega-round.
Secondo quanto riferito, le banche di rilevanza sistemica globale (G-SIB) hanno effettuato 106 investimenti in aziende blockchain. Tra questi, 14 mega-operazioni per un valore superiore a 100 milioni di dollari tra il 2020 e il 2024.
Tra le G-SIB, Citigroup e Goldman Sachs sono in testa con 18 accordi di investimento ciascuna, seguite da vicino da JPMorgan Chase e dal gruppo giapponese Mitsubishi UFJ Financial Group con 15 ciascuno.
La maggior parte di queste operazioni riguardava investimenti in fase iniziale, in particolare round seed e di Serie A. Il rapporto rileva che ciò suggerisce la volontà delle banche didente supportare le aziende emergenti le cui soluzioni sono in linea con gli obiettivi strategici a lungo termine. I casi d'uso più comunemente finanziati sono stati il trading istituzionale e le infrastrutture di tokenizzazione, i pagamenti e la custodia di asset digitali.
Negli ultimi anni, JPMorgan Chase ha fatto notizia per aver sperimentato le proprie reti basate su blockchain, tra cui la piattaforma Kinexys . La banca ha condotto la sua prima transazione blockchain pubblica utilizzando titoli del Tesoro USA tokenizzati, in collaborazione con Chainlink e Ondo Finance.
Separatamente, Goldman Sachs e Citigroup hanno ciascuna stabilito diverse partnership blockchain volte a esplorare asset tokenizzati e a migliorare l'infrastruttura del mercato dei capitali.
Altri esempi degni di nota includono Partior, una piattaforma di pagamenti transfrontalieri in tempo reale che ha raccolto 111 milioni di dollari in un round di Serie B nel 2024, sostenuta da JPMorgan e Standard Chartered. HQLAx, con sede in Lussemburgo, ha inoltre ottenuto investimenti da cinque G-SIB, tra cui Goldman Sachs, JPMorgan e Citigroup, per la sua soluzione di finanziamento titoli basata su blockchain.
TradFi ha preferito collaborare, investire, non acquistare
È stato inoltre osservato che la maggior parte delle G-SIB ha preferito investire o collaborare con aziende blockchain piuttosto che procedere con acquisizioni complete.
L'approccio delle banche alla blockchain è cresciuto dopo il periodo di esitazione post-crypto-winter. L'attività di investimento è diminuita nel 2022 e nel 2023 a seguito del crollo di FTX e delle successive turbolenze di mercato. I dati indicano una ripresa delle transazioni nel 2024, con un valore delle stesse in aumento nonostante una diminuzione delle transazioni complessive.
Il rapporto evidenzia una crescente chiarezza normativa nei principali mercati, come Stati Uniti, Unione Europea, Emirati Arabi Uniti e Singapore.
Il rapporto suggerisce che il prossimo capitolo per le banche riguarderà l'estensione delle soluzioni blockchain oltre i progetti pilota istituzionali. Il Boston Consulting Group stima che gli asset reali tokenizzati potrebbero valere oltre 18.000 miliardi di dollari entro il 2033.
Mentre le istituzioni di primo livello stanno compiendo enormi passi avanti, anche le banche regionali più piccole stanno lentamente lasciando il segno, entrando nel settore attraverso partnership con fintech e la partecipazione a piattaforme di servizi. Secondo un sondaggio statunitense del 2022 citato nel rapporto, l'11% delle banche locali ha dichiarato di voler lanciare servizi basati su criptovalute.
