Les investissements de capital-risque dans la crypto connaissent une baisse massive

Au cours de la dernière année, les investissements de capital-risque dans les entreprises de cryptomonnaies ont connu une baisse substantielle de plus de 70 %, selon les données publiées par RootData, un fournisseur de données crypto de premier plan. Cette tendance à la baisse est évidente en comparant les chiffres du financement pour juin 2022 et cette année. En juin 2022, l'espace des actifs numériques a reçu 1,81 milliard de dollars dans le cadre de 149 tours de financement, tandis que cette année, seuls 83 projets ont obtenu un total de 520 millions de dollars, marquant le mois le moins financé à ce jour.

Les investissements de capital-risque glissent de 70%

Bien qu'il y ait eu des augmentations intermittentes tout au long de l'année, la tendance globale montre un intérêt décroissant des capital-risqueurs dans l'espace des actifs numériques. Notamment, septembre 2022 a atteint un record avec 1,85 milliard de dollars de financement répartis dans 138 tours, et juin de l'année dernière a eu le plus grand nombre de bénéficiaires avec 149 tours.

En décomposant le financement par catégorie, le secteur des infrastructures s'est imposé en tête, sécurisant 213 millions de dollars pour 26 projets le mois précédent. Cependant, cela représente toujours une baisse de près de 50 % par rapport au mois précédent où 28 projets ont reçu 410 millions de dollars. Gensyn AI, une startup basée au Royaume-Uni, a attiré l'attention dans la catégorie des infrastructures, levant une impressionnante somme de 43 millions de dollars dans un tour de série A dirigé par a16z crypto.

La deuxième catégorie la plus financée est le CeFi, ou finance centralisée, qui comprend des entreprises comme OPNX et Chiliz. Cette catégorie a reçu 101 millions de dollars de financement, représentant environ 20 % du financement total. Juste derrière se trouve la catégorie des jeux, qui a sécurisé 62 millions de dollars, une part importante allant à Mythical Games, qui a levé 37 millions de dollars dans son tour de financement Série C1. La DeFi et les NFTs complètent la liste des catégories, dans cet ordre.

En ce qui concerne les cryptomonnaies spécifiques, Ethereum a pris la tête avec 1 826 projets ayant reçu un financement au cours de la dernière année, suivi de Polygon (MATIC) avec 1 076 tours de financement. Géographiquement, les États-Unis ont reçu la plus grande part du financement à 34 %, bien qu'il soit prévu que cela puisse changer prochainement.

Les analystes dissèquent les facteurs affectant la hausse et la baisse des investissements dans la crypto

Coinbase Ventures s'est imposée comme la société de capital-risque la plus active dans l'espace des cryptomonnaies, participant à 71 tours de financement au cours de la dernière année. Hashkey Capital et Shima Capital ont suivi de près, finançant respectivement 54 et 49 projets. Cependant, l'allure de la classe d'actifs crypto autrefois prééminente semble s'être atténuée, les capital-risqueurs déplaçant leur focus vers d'autres investissements, en particulier l'intelligence artificielle (IA).

Lors d'une récente interview, Evan Cheng, cofondateur et PDG de Mysten Labs, a noté que la montée des produits et applications d'IA a élargi leur attrait auprès d'un public plus large, tandis que l'industrie crypto reste largement centrée sur elle-même. Cependant, Cheng a également souligné la nature complémentaire de l'IA et du Web3, citant le fonds de développement d'IA de 100 millions de dollars de Justin Sun en exemple.

L'intérêt réduit des capital-risqueurs dans l'espace des actifs crypto peut être attribué à divers facteurs. Les actions entreprises par des entreprises telles que FTX et Terra, ainsi que les troubles bancaires qui ont affecté plusieurs « banques favorables à la crypto », peuvent avoir contribué à cette baisse. De plus, les États-Unis, bien qu'en tête des investissements dans la crypto, ont récemment été le théâtre d'un resserrement réglementaire, ce qui a encore dampé l'enthousiasme des investisseurs.

Les investissements de capital-risque dans les entreprises de cryptomonnaies ont connu une baisse significative au cours de la dernière année. Bien que certains mois aient enregistré des augmentations de financement, la tendance globale indique un intérêt décroissant des capital-risqueurs dans l'espace des actifs numériques. Des facteurs tels que les actions spécifiques des entreprises, les problèmes bancaires et les défis réglementaires ont probablement contribué à cette baisse. Pendant ce temps, les capital-risqueurs ont tourné leur attention vers des investissements alternatifs, y compris le domaine en pleine expansion de l'intelligence artificielle.