Metaplanet ouvre les portes du capital mondial avec des actions Bitcoin à dividendes

Metaplanet, la plus grande entreprise japonaise détenant Bitcoin, a approuvé une restructuration de son capital, permettant une levée de fonds par le biais d'actions préférentielles à dividendes destinées aux investisseurs institutionnels.

Les investisseurs ont approuvé cinq initiatives visant à renforcer le pouvoir d'émission d'actions privilégiées de la société, à créer de nouveaux accords de dividendes et à permettre la participation d'institutions étrangères, selon Dylan LeClair, directeur de la stratégie Bitcoin de la société.

Les mesures approuvées comprennent la réaffectation des réserves de capital pour faciliter le versement de dividendes et le rachat d'actions privilégiées, ainsi que l'augmentation du nombre autorisé d'actions privilégiées de classe A et B de 277,5 millions d'actions à 555 millions d'actions pour chaque classe.

Les investisseurs de la société ont également accepté de modifier la structure des dividendes afin d'autoriser des versements variables et périodiques, principalement dans le but de préserver la stabilité du cours. Par ailleurs, la société a été autorisée à vendre des actions préférentielles de catégorie B à des investisseurs institutionnels étrangers et à les modifier afin d'instaurer un versement de dividendes trimestriel.

Metaplanet introduira la structure de sécurité à taux ajustable Metaplanet 

Grâce à ces nouvelles autorisations, Metaplanet réoriente sa stratégie, passant d'une croissance fondée uniquement sur la dilution à un cadre de marché conventionnel intégrant des titres générateurs de revenus à un Bitcoinbilan axé sur Bitcoin de la même manière que les autres institutions financières.

L’amendement relatif aux actions privilégiées de classe A, quant à lui, crée une structure de dividende à taux variable mensuel – le « titre à taux variable Metaplanet » – qui garantit un revenu stable conçu pour répondre aux besoins institutionnels.

De plus, les actions préférentielles de catégorie B verseront désormais des dividendes trimestriels, bénéficieront d'une option de rachat à 10 ans à 130 % de leur valeur nominale et d'une option de vente pour les investisseurs si la société n'entre pas en bourse dans les 12 mois. Autrement dit, l'entreprise rachètera ses actions avec une prime après 10 ans, tandis que les investisseurs auront la possibilité de se retirer si aucune introduction en bourse n'a lieu dans l'année.

De telles dispositions sont courantes sur les marchés du crédit privé et des actions structurées, protégeant ainsi le capital à long terme. 

La proposition prévoit également l'émission d'actions préférentielles de catégorie B à des investisseurs étrangers. En s'adressant aux investisseurs institutionnels internationaux, la société permettra d'accéder au Bitcoin sans avoir à détenir de BTC au comptant ni d'actions volatiles.

Metaplanet s'étend au marché américain, suite à la création de sa filiale à Miami

Metaplanet figure parmi les Bitcoinspécialisées dans sociétés cotées en Asie et est fréquemment comparée aux Bitcoin , même au regard de la réglementation japonaise. Son modèle illustre principalement comment les entreprises non américaines adaptent Bitcoin aux réglementations locales tout entracles investisseurs internationaux.

La société a même déclaré vendredi qu'elle commencerait à négocier sur le marché de gré à gré américain en utilisant des American Depositary Receipts (ADR), suite à la création de sa filiale de Miami plus tôt cette année.

Gérée par Simon Gerovich, Dylan LeClair et Darren Winia, cette unité est spécialisée dans les revenus Bitcoin et le négoce de produits dérivés, séparant structurellement les activités génératrices de revenus des principaux actifs BTC de la société.

L'entreprise avait prévu un budget d'environ 15 millions de dollars pour son développement initial. À peu près au même moment, elle a également créé une filiale au Japon, Bitcoin Japan Inc., afin de dynamiser ses activités Bitcoin sur le marché japonais. Cette filiale gère des médias, notamment le magazine Bitcoin , des événements et le domaine Bitcoin.jp récemment acquis.

de la société Bitcoin s'élèvent à 30 823 BTC, soit environ 2,75 milliards de dollars, ce qui en fait le plus grand détenteur privé d'Asie et le quatrième au monde, selon Bitcoin Treasuries.