Photo prise par Block a remporté mardi son procès intenté par ses actionnaires concernant la fuite de données présumée de Cash App le 10 décembre 2021. La société financière était accusée d'avoir induit ses actionnaires en erreur suite à cette importante fuite de données survenue dans son service de paiement mobile Cash App.
La juge de district américaine Margaret Garnett a statué en faveur de la société technologique, estimant qu'il n'existait aucune preuve valable que Block ait eu l'intention de frauder ses actionnaires concernant l'dentde fuite de données. Selon un document judiciaire de 42 pages, un ancien employé de Block a téléchargé les informations personnelles d'environ 8,2 millions d'utilisateurs de Cash App.
Le recours collectif a révélé que le propriétaire de Cash App était accusé d'avoir artificiellement gonflé le cours de son action en omettant de divulguer les failles de sécurité de ses données avant la violation de données. Les actionnaires ont également reproché à l'entreprise d'avoir attendu près de quatre mois avant de révéler cette violation en avril 2022.
L'entreprise californienne a également été accusée d'avoir induit en erreur d'anciens actionnaires d'Afterpay quant à ses pratiques en matière de sécurité. Ces derniers ont affirmé que Block se concentrait davantage sur la finalisation de son rachat de cette société australienne pour 29 milliards de dollars en janvier 2022.
Le juge de district a conclu que les investisseurs ne pouvaient pas se référer aux déclarations générales faites par l'entreprise technologique dans ses documents réglementaires. Garnett a également déclaré que les investisseurs ne pouvaient pas considérer les risques comme des affirmations quant à la fiabilité de la sécurité de ses données.
Selon la juge, les actionnaires n'ont pas démontré de lien direct entre les déclarations mensongères alléguées et le rachat d'Afterpay. Elle a ajouté que les actionnaires n'avaient pas pu établir que les dirigeants de Block avaient tiré un quelconque avantage légitime justifiant une tentative de fraude.
l'entreprise technologique a accepté de verser 80 millions de dollars après que 48 autorités de régulation financière d'État ont accusé Cash App de ne pas disposer de politiques suffisantes en matière de lutte contre le blanchiment d'argent. Le Cash App a également été tenu de prendre des mesures correctives pour améliorer ses processus internes et de faire appel à un consultant indépendant dent évaluer l'efficacité de son programme de lutte contre le blanchiment d'argent.
Block a déclaré avoir accru ses investissements dans la conformité et la gestion des risques à mesure que l'application Cash App se développait. L'entreprise a ajouté qu'elle s'engageait à relever les défis du secteur et qu'elle continuerait de promouvoir des écosystèmes fintech sains et responsables.
Block conclut un accord à l'amiable pour 40 millions de dollars dans une affaire de blanchiment d'argent à New York
Comme l' rapporté Cryptopolitan , Block a conclu un nouvel accord à l'amiable de 40 millions de dollars avec l'État de New York en avril. Le Département des services financiers de New York (NYDFS) a conclu que l'entreprise technologique présentait d'importantes lacunes dans son programme de conformité en matière de lutte contre le blanchiment d'argent lié à sa Cash App.
Le programme de conformité de The Block à la loi sur le secret bancaire (BSA) et à la lutte contre le blanchiment d'argent (AML) présentait des lacunes, notamment des procédures inadéquates en matière de vérification de la clientèle. L'entreprise manquait également de contrôles efficaces fondés sur les risques et n'assurait pas un suivi adéquat des transactions.
Selon le NYDFS, Block aurait autorisé des transactions Bitcoin à haut risque sans surveillance suffisante. Ce manque de contrôle sur ses transactions numériques a soulevé des inquiétudes quant aux pratiques de l'entreprise en matière de lutte contre le blanchiment d'argent.
D'après les documents judiciaires, Block a aggravé la situation lors de son expansion en en négligeant de traiter un important arriéré d'alertes de transactions. Ces alertes sont d'ailleurs restées sans solution pendant une période prolongée.
Le NYDFS a conclu par la suite que l'entreprise technologique ne disposait pas de procédures de surveillance suffisantes pour détecter et prévenir d'éventuelles transactions illicites. Le département a enjoint Block de nommer un contrôleurdent chargé d'évaluer sa conformité à la législation du NYDFS. Ce contrôleurdent devra également aider Block à évaluer ses mesures correctives et à s'assurer qu'elle remédie aux defident.
« Toutes les institutions financières, qu’il s’agisse d’entreprises de services financiers traditionnelles ou de plateformes émergentes de cryptomonnaies, doivent se conformer à des normes rigoureuses qui protègent les consommateurs et l’intégrité du système financier. »
-Adrienne Harris,dent du département des services financiers de l'État de New York.
Harris a soutenu que les fonctions de conformité doivent être alignées sur la croissance ou l'expansion de l'entreprise. Ledent a déclaré que le NYDFS prendra les mesures nécessaires pour garantir la responsabilisation, notamment en nommant un contrôleurdent chargé de superviser les mesures correctives.
