Pourquoi toute baisse actuelle des cryptomonnaies et des actions n'est que temporaire

La révision des données sur l'emploi de la semaine dernière a fait état d'une perte de 800 000 emplois. Ces chiffres ont mis la Réserve fédérale en alerte. Elle ne souhaite pas un effondrement du marché du travail, et ces données rendent d'autant plus probable une baisse des taux d'intérêt dans un avenir proche.

Les marchés des cryptomonnaies et des actions sont en baisse, mais gardons notre sang-froid. Le repli actuel est temporaire. Pourquoi ? Jerome Powell a déclaré qu'il était temps pour la Réserve fédérale de freiner la hausse des taux d'intérêt. 

Mouvements sur les marchés des cryptomonnaies et des actions

Les déclarations de Powell sont une nouvelle majeure pour les marchés monétaires. La baisse des taux d'intérêt entraîne une augmentation des flux monétaires, et cet cash doit bien aller quelque part – probablement en actions et en cryptomonnaies.

On parle d'une baisse de 50 points de base, peut-être même dès la prochaine réunion en septembre. Le marché parie toujours sur quatre baisses de taux en 2024, alors qu'il ne reste que trois réunions. Donc oui, la Fed pourrait bien prendre des mesures drastiques.

Les actions américaines ont affiché unetronperformance, se rapprochant progressivement de leurs sommets historiques. Mais attention ! L’optimisme n’est pas de mise. Les volumes d’échanges sont en baisse et la publication aujourd’hui des résultats de NVIDIA (NVDA) inquiète certains investisseurs. 

Les options sur NVDA anticipent une forte variation, pouvant atteindre 10 %. Cette volatilité pourrait signaler un pic pour les actions américaines, du moins à court terme.

Mais n'oubliez pas que même si nous constatons une baisse, elle ne durera pas. Après la première diminution des taux, attendez-vous à un afflux massif de liquidités sur le marché, ce qui fera grimper les actifs risqués comme les actions et les cryptomonnaies.

Les données de Glassnode, issues de la blockchain, révèlent une forte baisse du nombre de Bitcoindétenus par les plateformes de gré à gré (OTC). Plus de 1 000 BTC, soit plus de 60 millions de dollars, ont été transférés depuis le 27 août. 

Historiquement, ce type de baisse des soldes Bitcoin de gré à gré coïncide avec des baisses de prix du BTC. Mais ce n'est pas tout. Les baleines passent à l'action.

Attendez-vous à ce que les baleines prennent les bénéfices

Whale Alert a signalé un transfert massif : 2 300 BTC, d’une valeur d’environ 141,81 millions de dollars, ont été transférés vers la plateforme d’échange Kraken juste avant la récente chute des prix. 

D' après Arkham Intelligence, ce gros investisseur détient toujours la somme colossale de 18 141 BTC, soit environ 1,07 milliard de dollars. Si ce dernier décide de vendre et que la demande n'est pastronpourrait subir une pression accrue Bitcoin . C'est un risque, sans aucun doute.

Mais voyez-vous, les transferts importants vers les plateformes d'échange indiquent souvent que les traders cherchent à réaliser des profits. Et comment leur en vouloir ? Bitcoin a rebondi après avoir atteint un plus bas autour de 49 575 $ début août, pour culminer à 65 100 $. 

C'est une belle progression, et certains gros investisseurs en cash. Ces prises de bénéfices expliquent en partie les baisses à court terme que nous observons. Mais encore une fois, il s'agit de fluctuations normales du marché.