Los planes fiscales de criptomonedas de Brasil se estancan repentinamente bajo nueva dirección financiera

Dario Durigan, el recién nombrado Ministro de Finanzas de Brasil, tiene la intención de alterar la estrategia de comunicación del ministerio y posponer las medidas fiscales, incluidos los protocolos regulatorios para la tributación de criptomonedas. Cabe destacar que este movimiento se produce cuando el país comienza los preparativos para las elecciones presidenciales de este año.

Tras este informe, dos fuentes con conocimiento del asunto, que deseaban permanecer en el anonimato debido a la naturaleza confidencial de la situación, revelaron que Durigan, quien asumió el papel de Fernando Haddad, priorizará las regulaciones microeconómicas sobre las medidas fiscales controvertidas. Con esta decisión en su lugar, el Ministro de Finanzas busca mantener su apoyo congresional, dijeron.

Mientras tanto, informes de fuentes confiables indican que la consulta pública planificada por reguladores y funcionarios del gobierno sobre la política de impuestos a las criptomonedas, originalmente programada para este año, podría retrasarse hasta 2027. No obstante, las dos fuentes enfatizaron que este asunto aún está bajo consideración activa.

Las regulaciones fiscales de criptomonedas de Brasil provocan intensos debates entre los individuos 

A principios de junio del año pasado, Brasil pasó de una política de no impuestos a un impuesto plano del 17,5 % sobre las ganancias de capital pequeñas de criptomonedas. Este enfoque comprende cuentas en el extranjero y ganancias de tenencias de autocustodia.

En este punto, varios analistas opinaron sobre el tema, señalando que las personas cuyas volumenes de ventas mensuales no excedían los 35.000 reales brasileños, aproximadamente 6.587 dólares, estaban exentas de impuestos sobre ganancias de capital según las regulaciones anteriores. Sin embargo, aquellos que vendieron más de este límite enfrentaron un aumento de la tasa impositiva del 15 % al 22,5 %. 

Esta noticia se publicó apenas unos meses después de que el banco central de Brasil y la principal autoridad monetaria, el Banco Central do Brasil (BCB), introdujera regulaciones que clasifican stablecoin las transferencias como intercambios de moneda extranjera, sometiéndolas a las mismas leyes fiscales.

En ese momento, el gobierno brasileño estaba considerando gravar las criptomonedas utilizadas para transferencias internacionales. Este hallazgo provocó intensos debates entre los individuos, lo que llevó a los reporteros a contactar a funcionarios del gobierno para obtener comentarios. 

En respuesta a esta solicitud, los funcionarios señalaron que están alineando sus reglas de reporte con el Marco de Intercambio de Información Fiscal de Activos Criptográficos (CARF). CARF es un estándar internacional desarrollado por la OCDE para el intercambio automático y anual de información fiscal sobre transacciones en activos criptográficos.

Aun así, dos funcionarios anónimos con conocimiento de las conversaciones enfatizaron que el plan de Brasil de gravar el uso de criptomonedas en pagos internacionales cerraría una brecha en el impuesto normal de la nación sobre las transacciones de cambio de divisas.

Por otro lado, los analistas argumentaron que la pausa en las discusiones sobre impuestos a las criptomonedas contradice la realidad actual de la industria de criptomonedas en rápido crecimiento de Brasil y sus rápidas tasas de adopción. A pesar de este hallazgo, la nación ocupó el quinto lugar en el Índice de Adopción Global de Chainalysis para criptomonedas. Además, lidera América Latina en tasas de adopción.

Tras este logro, los analistas argumentaron que el mercado de criptomonedas del país se ha expandido rápidamente debido al mayor interés de los individuos en las stablecoins. Esto ocurrió después de que las autoridades fiscales federales compartieran datos que mostraban que las transacciones de criptomonedas en Brasil alcanzaron un máximo histórico de 227 mil millones de reales, equivalentes a 42.800 millones de dólares, en la primera mitad de 2025. Esta cifra representó un aumento del 20 % en comparación con el año anterior.

Al mismo tiempo, informes recientes destacaron que los principales grupos de criptomonedas y fintech del país expresaron preocupaciones de que aplicar un impuesto a las transacciones financieras a las stablecoins violaría las leyes y frenaría la innovación.

El mercado de criptomonedas de Brasil enfrenta desafíos significativos, lo que genera tensión entre los individuos 

Los analistas admitieron que el mercado de criptomonedas de Brasil enfrenta desafíos significativos. Esto ocurrió después de que las fuentes señalaran que los grupos de la industria ABcripto, ABFintechs, Abracam, ABToken y Zetta advirtieron contra las discusiones recientes para expandir el impuesto IOF (Impuesto sobre Operaciones Financieras) para incluir transacciones de stablecoins.

Estas organizaciones representan a más de 850 empresas brasileñas de fintech, activos virtuales e infraestructura de mercado. La discusión se centró en un impuesto gravado sobre actividades financieras específicas, como las operaciones de cambio de divisas.

En este punto, las asociaciones mantuvieron su opinión de que implementar la política de impuestos sobre las transacciones de stablecoins violaría las regulaciones existentes y afectaría negativamente a la industria de criptomonedas del país.

Según ellos, la Constitución restringe el IOF a los intercambios de moneda fiduciaria, y sostienen que las stablecoins no entran dentro de esta definición.

Además, los grupos de la industria declararon que la Ley de Activos Virtuales de Brasil, promulgada como la Ley No. 14.478 en 2022, excluye explícitamente los activos virtuales de la clasificación de moneda fiduciaria nacional o extranjera. Por lo tanto, mantienen su argumento de que las stablecoins no pueden clasificarse legalmente como moneda extranjera bajo las regulaciones del IOF.