- Robinhood hat 493 US-Aktien und ETFs auf Arbitrum für EU-Nutzer tokenisiert, was einem Gesamtwert von über 8,5 Millionen US-Dollar entspricht.
- Die Token sind blockchain-basierte Derivate, die gemäß MiFID II reguliert sind, keine echten Aktien.
- Die Bank von Litauen bat um Klarstellung der Token-Struktur, und Robinhood begrüßt die Prüfung.
Robinhood hat 493 US-Aktien und ETFs auf die Arbitrum-Blockchain gehoben und damit die Tore für den kryptobasierten Handel mit amerikanischen Vermögenswerten in der Europäischen Union geöffnet. Der Rollout umfasst 80 neue Aktien-Token, die in den letzten zehn Tagen hinzugefügt wurden.
Daten von Dune Analytics zeigen, dass die tokenisierten Vermögenswerte von Robinhood zum Zeitpunkt der Drucklegung einen Wert von über 8,5 Millionen US-Dollar überschreiten. Insgesamt wurden Token im Wert von etwa 19,3 Millionen US-Dollar gemintet, während etwa 11,5 Millionen US-Dollar bereits verbrannt wurden.
Robinhood fügt EU-Nutzern weitere tokenisierte Aktien über Arbitrum hinzu
Dunes Daten zeigen auch, dass etwa 70 % von Robinhoods On-Chain-Vermögenswerten Aktien sind, weitere 24 % sind börsengehandelte Fonds (ETFs). Der Rest entfällt auf:- einen winzigen Anteil an Rohstoffen, kryptobasierten ETFs und sogar US-Staatsanleihen.
Die neuesten Namen in Robinhoods Stapel für Aktien sind Galaxy (GLXY), Webull (BULL) und Synopsys (SNPS).
Tom Wan, ein Research-Analyst, der die Expansion seit fast sechs Monaten verfolgt, sagte: „Robinhood-EU-Nutzer haben dank der Tokenisierung nun eine breitere Palette an US-Aktien, Aktien und ETFs zur Verfügung.“
Bereits im Juni berichtete Cryptopolitan, dass Robinhood eine dedizierte Layer-2-Blockchain auf Arbitrum speziell für diesen Zweck aufgebaut hat, um europäischen Nutzern Zugang zu tokenisierten Versionen amerikanischer Wertpapiere zu geben. Diese Token repräsentieren jedoch keine direkte Eigentumsrechte an den tatsächlichen Aktien.
Stattdessen sind sie Derivate, die an den Preisen der zugrunde liegenden Vermögenswerte gekoppelt sind, aber unter dem MiFID-II-Regelwerk (Markets in Financial Instruments Directive II, für alle, die mitzählen) reguliert werden.
Die Token sollen günstig und zugänglich sein. Robinhood behauptet, dass es keine versteckten Gebühren neben einer 0,1 %igen FX-Gebühr gibt, und man kann mit so wenig wie 1 Euro, etwa 1,17 US-Dollar, mit dem Handel beginnen. Der Handel findet sogar 24/7 statt.
Aber nicht alle jubeln. Im Juli griff die Bank von Litauen, die für die Regulierung von Robinhood in der EU zuständig ist, ein und bat das Unternehmen, zu erklären, wie diese Token rechtlich strukturiert sind. Vlad Tenev, der CEO des Unternehmens, sagte, sie seien offen für eine solche Überprüfung.
Robinhood treibt Tokenisierung zusammen mit Kryptoderivaten und Übernahmen voran
Der Token-Schub kommt kurz nachdem Robinhood Mikro-Futures-Kontrakte für Bitcoin, XRP und Solana eingeführt hat, wodurch Krypto tiefer in seine Plattform gezogen wird. Im Mai erwarb das Unternehmen das kanadische Krypto-Plattform WonderFi in einem Deal im Wert von 179 Millionen US-Dollar.
Das Ziel ist es, die globale Reichweite zu erweitern und mehr regulierte Krypto-Aktivitäten zur Plattform hinzuzufügen.
Robinhood versucht auch, US-Regulierungsbehörden aufzuholen, da das Unternehmen einen vollständigen Vorschlag an die Securities and Exchange Commission (SEC) eingereicht hat, in dem es um einen nationalen Rahmen bittet, der alle diese Real-World-Asset (RWA)-Token unter einem konsistenten Satz von Regeln überwachen würde.
Trotz all dieser Krypto-Energie basiert das Kerngeschäft von Robinhood immer noch auf einer Sache: Handelsumsätzen. Über 50 % seines Geldes stammen direkt aus Trades, im Vergleich zu 16 % bei Charles Schwab.
Schwab macht den Großteil seines Geldes mit Bankprodukten, Ruhestands- und Beratergebühren. Das macht Schwab weniger anfällig für einen Abschwung. Robinhood hingegen ist auf eine jüngere, weniger wohlhabende Zielgruppe ausgelegt; Sie wissen schon, Leute, die abspringen könnten, wenn es eng wird.
Robinhood weiß das. Daher hat es in den letzten Jahren mehr traditionelle Finanztools auf seine Plattform gebracht: Ruhestandsportfolios, hochverzinsliche Sparkonten und kürzlich die Übernahme von TradePMR, einem Netzwerk registrierter Anlageberater.
Dieser Deal wurde Anfang dieses Jahres abgeschlossen. Dennoch halten seine Nutzer durchschnittlich nur 10.000 US-Dollar, was weniger als 4 % dessen ist, was Schwab-Kunden typischerweise führen.
Die klügsten Krypto-Köpfe lesen bereits unseren Newsletter. Lust dabei? Mach mit.
Jai Hamid
Jai Hamid berichtet seit sechs Jahren über Kryptowährungen, Aktienmärkte, Technologie, die globale Wirtschaft und geopolitische Ereignisse, die die Märkte beeinflussen. Sie hat für auf Blockchain spezialisierte Publikationen wie AMB Crypto, Coin Edition und CryptoTale Marktanalysen, Berichte über große Unternehmen, Regulierung und makroökonomische Trends verfasst. Sie hat die London School of Journalism besucht und dreimal Krypto-Marktanalysen in einem der führenden Fernsehsender Afrikas vorgestellt.
