As rodadas de financiamento de criptomoedas ultrapassaram US$ 2 bilhões em outubro, lideradas pela Animoca Brands

O financiamento para uma nova leva de projetos de capital de risco aumentou em outubro, após uma desaceleração no mês anterior. Uma nova série de rodadas de investimento de alto perfil mostrou que o desenvolvimento de criptomoedas não estagnou. 

Os projetos apoiados por capital de risco expandiram em outubro,tracUS$ 2 bilhões nos últimos 30 dias. Outubro se mostrou um mês de sucesso após uma desaceleração no mês anterior. O período foi marcado por novos negócios da Animoca Brands e de diversos fundos de primeira linha. No mês de outubro, o financiamento aumentou 263%, distribuído entre 107 negócios. 

Os resultados de outubro vêm após uma desaceleração para US$ 672 milhões em negócios em setembro, interrompendo uma sequência de três meses de queda. O nível de financiamento é o mais alto desde setembro de 2022, embora esteja longe do pico de US$ 7,21 bilhões em abril de 2022. O financiamento de capital de risco em criptomoedas é altamente cíclico, frequentemente dependendo de títulos denominados em ETH em vez de moeda fiduciária. 

No acumulado do ano, foram arrecadados mais de US$ 11 bilhões em financiamento, demonstrando uma tendência de recuperação após a escassez de recursos em 2023. O financiamento despencou após atingir o pico de US$ 21,6 bilhões no final de 2022, precipitado pelo colapso da FTX e da 3AC. O último ano mostrou que os principais fundos estavam prontos para se reerguer, com rodadas de investimento mais cautelosas e direcionadas. Os projetos selecionados não possuem uma presença significativa nas redes sociais e diferem da proposta comunitária dos tokens de memes. 

O último mês de captação de recursos apresentou um perfil diferente, com um número muito menor de grandes investimentos. A rodada média ficou entre US$ 3 milhões e US$ 10 milhões, mas projetos como o GlowtracUS$ 30 milhões. No geral, os projetos apoiados por capital de risco geraram ceticismo, especialmente depois que as equipestracvalor vendendo seus tokens.

Uma das rodadas de financiamento de maior destaque incluiu um aporte estratégico de US$ 10 milhões para a Toncoin (TON), o que evidencia a crescente popularidade da blockchain. 

Os resultados de outubro também incluíram alguns negócios de grande porte, como a US$ 210 milhões da Blockstream e uma rodada de investimento de US$ 525 milhões para a Praxis Society, cujo valor não foi divulgado. 

A Aminoca Brands lidera a arrecadação de fundos

A Animoca Brands participou de 102 dos 107 negócios realizados em outubro. O fundo foi um indicador das principais tendências na seleção de novas startups de criptomoedas. Projetos com foco em utilidade e infraestrutura continuam buscando apoio de capital de risco, enquanto o mercado ainda atravessa a febre dos tokens meme. 

A nova seleção de projetos marca uma mudança para a Animoca Brands, com foco em projetos utilitários. Anteriormente, a Animoca Brands desempenhou um papel fundamental na criação de projetos NFT e jogos P2E, startups de DAO e IA. 

A Animoca Brands também focou no ecossistema Arbitrum. Apesar do risco inerente a esse tipo de projeto, a Animoca Brands conseguiu um retorno de 145% no final de 2024. Outros fundos de capital de risco tiveram um desempenho misto, com a maioria dos portfólios mais antigos apresentando queda em outubro. 

A onda de investimentos do mês passado concentrou-se em infraestrutura. O foco principal dos negócios foi em ferramentas para desenvolvedores. Mais de 26% de todos os negócios foram voltados para ferramentas de desenvolvimento, enquanto a inteligência artificial continuou sendo um tema em alta, embora o financiamento tenha desacelerado em comparação com períodos anteriores. DEX, serviços de dados e projetos baseados Ethereumforam as outras áreas de foco dos fundos de capital de risco no último mês. 

Mais de 31% do financiamento foi destinado a rodadas seed, criando a próxima onda de startups de criptomoedas. Cerca de 37% foi para rodadas não divulgadas, incluindo os dois principais negócios do mês, que foram para empresas já estabelecidas. 

O financiamento de criptomoedas desacelerou em meio a uma crise global em projetos de capital de risco. No terceiro trimestre, o financiamento totaltracpara o menor nível em sete anos, com um total de US$ 70 bilhões arrecadados nos três meses encerrados em setembro. O financiamento de capital de risco fora do setor de criptomoedas desacelerou, apesar de um trimestre promissor para startups de inteligência artificial, que conseguiram levantar US$ 19,1 bilhões.

No universo das criptomoedas, rodadas de investimento de US$ 100 milhões são hoje raras, e a era dos projetos de grande escala parece ter ficado para trás. Em vez disso, líderes de mercado como a VanEck criaram veículos para testar projetos promissores com rodadas menores. O financiamento de capital de risco em criptomoedas precisa equilibrar sua seleção de projetos, já que o hype atraiu rodadas significativas para startups sem usuários. 

A euforia em torno da L2 foi um dos principais temas de financiamento, embora nem todas as blockchains tenham conseguido atrair tráfego e liquidez. Ao mesmo tempo, os aplicativos e movimentos verdadeiramente bem-sucedidos surgiram com quase nenhum financiamento, mas com presença no aplicativo de mensagens Telegram ou nas redes sociais.