Perché crypto e azioni stanno rallyando improvvisamente proprio ora?

Azioni e crypto stanno salendo perché i trader reagiscono a un prossimo taglio dei tassi della Federal Reserve e a una settimana intensa di utili delle Big Tech.

I futures S&P 500 sono saliti dello 0,7%, i futures Nasdaq 100 hanno guadagnato lo 0,9% e i futures Dow hanno aggiunto 290 punti, o 0,6%, durante il trading della domenica sera.

I rally arrivano dopo una settimana di forti guadagni attraverso gli indici principali, e i trader si stanno ora posizionando in vista della riunione del 29 ottobre della Federal Reserve, dove il mercato si aspetta ampiamente un taglio dei tassi.

Secondo lo strumento CME FedWatch Tool, il 96% degli investitori scommette sui tassi tagliati a 375-400 punti base, mentre circa il 3% si aspetta che la Fed rallenti e tagli a 400-425 punti base invece.

Questo slancio è abbinato all'anticipazione degli utili del terzo trimestre delle cosiddette Magnificent 7: Alphabet, Amazon, Apple, Meta Platforms, Microsoft e altri. Gli investitori si aspettano numeri forti basati sui rilasci precedenti del Q3 attraverso i nomi tech.

Le reazioni del mercato continuano

Il Dow Jones Industrial Average ha chiuso sopra 47.000 per la prima volta venerdì, terminando la sessione a 47.207,12 dopo aver guadagnato 472,51 punti, o circa l'1%. L'S&P 500 ha chiuso a 6.791,69, in aumento dello 0,79%, mentre il Nasdaq Composite è salito dell'1,15% a 23.204,87.

Il movimento nel mercato azionario si è riversato nella crypto quasi istantaneamente.

Circa 160 milioni di dollari in short crypto sono stati liquidati entro i primi 30 minuti dall'apertura dei futures azionari.

Bitcoin ed Ethereum hanno visto guadagni dell'1,6% e del 2,8% dopo che i funzionari hanno segnalato che due paesi coinvolti nelle minacce tariffarie in corso difficilmente seguiranno con azioni tariffarie estreme e controlli alle esportazioni.

Ma il rally arriva dopo un violento ritracciamento all'inizio di questa settimana, quando Bitcoin, che aveva raggiunto un massimo storico di 125.000 dollari, è sceso del 16% e ha scambiato brevemente sotto i 105.000 dollari. Molte altcoin sono state colpite ancora più duramente, scendendo da qualsiasi parte dal 30% all'80%.

Questo calo ha costretto i trader leveraged a chiudere le posizioni, causando una cascata di liquidazioni di 19 miliardi di dollari attraverso i mercati crypto. Anche le stablecoin sono state colpite. USDC è sceso brevemente sotto $1, mentre USDT ha scambiato con un piccolo premio.

Uptober è stato praticamente messo in pausa. L'espressione si riferisce al fatto che ottobre è storicamente un mese forte per le performance delle criptovalute. Quest'anno, alcuni trader sono rimasti intrappolati nell'assunzione che lo stesso schema si sarebbe ripetuto automaticamente.

Nel frattempo, i trader stanno anche osservando gli sviluppi commerciali USA-Cina. Secondo l'analista di Disruptive Technology Dan Ives, è in discussione un accordo commerciale più ampio. Ives ha detto, “Sembra che un quadro/accordo commerciale molto più ampio potrebbe essere sul tavolo questa settimana tra USA e Cina, il che sarebbe un enorme momento rivoluzionario per il settore tecnologico e i mercati.”

Un ambiente di trading stabilizzato supporterebbe gli utili delle Big Tech e potrebbe spingere questa rally azionario ancora più in alto.

Nel frattempo, l'oro sta crollando, come è nella sua natura. Il prezzo è sceso a circa $4.065 all'inizio di lunedì in Asia, in calo di 1,10% per la giornata. I trader stanno bloccando i profitti dopo un lungo rally che ha stabilito record.