Le géant financier SoFi abandonne ses offres de cryptomonnaies face à la pression réglementaire – Quelles sont les prochaines étapes pour les investisseurs ?

SoFi Technologies Inc., une société de services financiers diversifiés, a mis fin à son offre de cryptomonnaies. Cette décision intervient malgré une récente flambée des prix des jetons, alimentée par la nécessité pour l'entreprise de se conformer à un contrôle réglementaire accru de la part des autorités bancaires.

SoFi, une entreprise basée à San Francisco et fondée il y a 12 ans, s'est initialement spécialisée dans le refinancement dedentavant de se diversifier dans divers services financiers. La société a obtenu une licence bancaire en janvier 2022, assortie d'un délai de deux ans pour mettre ses activités liées aux cryptomonnaies en conformité avec la réglementation. Durant cette période, elle devait soit obtenir les autorisations réglementaires nécessaires pour son activité crypto, soit se retirer complètement du secteur.

S'orienter dans les environnements réglementaires

Le cadre réglementaire des cryptomonnaies se durcit. En août, la Réserve fédérale a annoncé un renforcement de sa surveillance des activités des établissements de crédit dans le secteur des actifs numériques. Cette surveillance accrue fait suite aux préoccupations exprimées en janvier par la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) et l'Office of the Comptroller of the Currency (OCC) concernant la volatilité des cryptomonnaies. Ce contrôle renforcé a conduit au refus d'une entreprise du secteur des cryptomonnaies d'adhérer à la Réserve fédérale et a entraîné le retrait de la Metropolitan Commercial Bank du secteur en début d'année.

Malgré l'implication significative de SoFi dans l'univers des cryptomonnaies depuis 2019, notamment l'organisation d'un événement à Bitcoin Miami, les activités liées aux cryptomonnaies restent relativement mineures dans son activité globale. D'après ses états financiers, les commissions de courtage, incluant tous les frais liés aux cryptomonnaies, se sont élevées à environ 6 millions de dollars au cours du trimestre clos le 30 septembre. À titre de comparaison, le total des actifs numériques détenus par SoFi était évalué à 139,4 millions de dollars à la même date. Selon les prévisions de Bloomberg, l'entreprise devrait réaliser un chiffre d'affaires d'environ 2 milliards de dollars cette année.

SoFi entre dans une nouvelle phase

Suite à une annonce récente, SoFi a cessé d'ouvrir de nouveaux comptes crypto. Les clients existants ont été invités à transférer leurs avoirs en cryptomonnaies vers Blockchain.com avant le 19 décembre, faute de quoi les soldes non transférés seront liquidés. Les termes de l'accord avec Blockchain.com n'ont pas été divulgués. En 2023, SoFi prévoit d'orienter ses membres vers d'autres partenaires spécialisés dans les cryptomonnaies pour leurs besoins en actifs numériques.

Blockchain.com, fondée en 2011, exploite une plateforme d'échange et un service de portefeuille de cryptomonnaies très populaires. Elle revendique la création de 87 millions de portefeuilles et gère une part importante des transactions du réseau Bitcoin . L'entreprise, qui a surmonté des difficultés telles que la faillite du fonds spéculatif Three Arrows Capital et des licenciements récents, a levé 110 millions de dollars lors d'un tour de table mené par le fonds britannique Kingsway Capital, témoignant ainsi de sa résilience sur le marché volatil des cryptomonnaies.

Impact sur les clients

La décision de SoFi de se retirer du marché des cryptomonnaies a des conséquences immédiates pour ses clients. Les utilisateurs de certaines régions sont confrontés à des restrictions supplémentaires. Par exemple, les résidents de certains États doivent vendre des jetons non pris en charge comme Avalanche et Sushi Swap, tandis que lesdentde l'État de New York ne peuvent absolument pas migrer vers Blockchain.com.

Au troisième trimestre, SoFi détenait près de 140 millions de dollars en cryptomonnaies, principalement en Bitcoin et Ethereum. La décision de mettre fin à ses activités liées aux cryptomonnaies s'inscrit dans le contexte plus large des pressions réglementaires décrites dans un rapport de Bloomberg. L'agrément bancaire de SoFi, conditionné à l'approbation réglementaire de ses activités liées aux cryptomonnaies, prévoyait des prolongations potentielles. Cependant, comme indiqué dans son rapport annuel 10-K, SoFi avait déjà envisagé la possibilité d'un arrêt rapide de ses activités dans ce domaine.