JPMorgan Chase et Apollo annoncent un mainnet d'entreprise tokenisé

Dans un développement révolutionnaire dans le monde de la blockchain et de la finance, des dirigeants de JPMorgan Chase et Apollo Global Management ont dévoilé des plans pour un mainnet d'entreprise tokenisé. Cette avancée significative dans le secteur financier a résulté de leur participation au projet pilote Project Guardian de l'Autorité monétaire de Singapour (MAS), qui visait à explorer le potentiel de la tokenisation des actifs.

Expansion et collaboration du projet Guardian

Le 15 novembre, la MAS a étendu Project Guardian en introduisant cinq projets pilotes industriels supplémentaires, avec la participation de 17 institutions financières membres, y compris les géants de l'industrie JPMorgan et Apollo. 

L'objectif principal de cet effort collaboratif était de tester divers cas d'utilisation autour de la tokenisation des actifs, en mettant l'accent sur l'amélioration de l'investissement et de la gestion des portefeuilles discretsionnaires et des actifs alternatifs. De plus, le projet a exploré l'automatisation du rééquilibrage des portefeuilles et de la personnalisation à grande échelle.

Christine Moy, associée chez Apollo Global Management, a souligné l'importance de la tokenisation de qualité production dans la création de produits financiers innovants. L'un de ces produits est la nouvelle offre négociable de JPMorgan, le repo intraday. 

Selon Tyrone Lobban, responsable de la blockchain chez JPMorgan, le nouveau système a déjà traité plus de 900 milliards de dollars d'actifs, comblant un vide sur le marché. Il a déclaré : « Il n'y avait en fait pas de marché repo intraday auparavant, et maintenant nous réglons environ 2 milliards de dollars par jour de trades repo intraday via notre plateforme. »

Moy a souligné que le système fonctionne comme un mainnet d'entreprise et a mis en avant son avantage du premier arrivé dans la course à l'offre d'instruments d'investissement tokenisés. Tirant un parallèle avec le succès d'Ether en tant que premier arrivé dans l'espace des cryptomonnaies, elle a noté : « Évidemment, nous avons vu les progrès et l'innovation d'Ether et comment, en tant que premier arrivé, ils ont eu les effets de réseau, et maintenant c'est là que toute la prochaine génération d'innovation a été créée. »

Évolutivité et interopérabilité

Le mainnet d'entreprise créé grâce à cette collaboration fournit l'évolutivité requise pour ajouter des applications à un réseau qui comprend déjà des banques institutionnelles conformes au Know Your Customer (KYC), des courtiers-déalers et des gestionnaires d'actifs. Cet écosystème permet aux institutions financières d'explorer des piles logicielles idéales qui peuvent faciliter l'interopérabilité agnostique entre différents pools d'actifs.

Dans un développement séparé, l'Autorité monétaire de Singapour (MAS) a introduit des mesures le 24 novembre visant à décourager la spéculation dans les investissements en cryptomonnaies. Ces mesures ciblent spécifiquement les fournisseurs de services de jetons de paiement numériques (DPT) et visent à protéger les clients de détail contre les risques potentiels associés à la spéculation en cryptomonnaies.

Pour atteindre cet objectif, la MAS a instruit les fournisseurs de services DPT d'évaluer et de déterminer la sensibilisation au risque de leurs clients concernant les investissements en cryptomonnaies. Cette mesure garantit que les clients sont bien informés des risques associés à ces investissements, favorisant des décisions financières responsables.

Restrictions sur les achats par carte de crédit

Par ailleurs, les fournisseurs de services DPT ont été conseillés de refuser les achats par carte de crédit pour les investissements en cryptomonnaies. En imposant cette restriction, la MAS vise à empêcher les individus d'acquérir des cryptomonnaies à crédit, ce qui pourrait conduire à une spéculation excessive et à une instabilité financière.

De plus, la MAS a encouragé les fournisseurs de services DPT à s'abstenir d'offrir des incitations ou des promotions qui pourraient inciter les clients de détail à investir dans des cryptomonnaies. Cette approche s'aligne sur l'objectif de la MAS de favoriser des décisions d'investissement responsables et éclairées.

La collaboration entre JPMorgan Chase, Apollo Global Management et la MAS représente une étape significative vers l'avant dans le domaine de l'innovation financière. L'introduction d'un mainnet d'entreprise tokenisé, combinée aux mesures proactives de la MAS pour atténuer les risques de spéculation en cryptomonnaies, souligne l'engagement des institutions financières et des autorités réglementaires à assurer un paysage financier sûr et durable.