Les régulateurs financiers devraient promulguer plus de lois pour protéger les investisseurs en crypto, déclare le PDG de la FINMA

Les six derniers mois ont été une pression financière pour les investisseurs en crypto-monnaies. Le marché semble se détériorer jour après jour. Les régulateurs financiers ont exacerbé la panique sur le marché des crypto-monnaies. D'un autre côté, certains régulateurs financiers adoptent une position plus positive et exigent la protection des consommateurs sur le marché décentralisé.

Les régulateurs financiers sont appelés à fournir une protection aux consommateurs pour les investisseurs en crypto

Mercredi, le principal régulateur du marché de la Suisse a déclaré que le trading de crypto-monnaies ressemble de plus en plus au marché boursier américain de la fin des années 1920. De plus, le fonctionnaire a appelé les régulateurs financiers à en faire davantage pour protéger les clients contre la fraude dans cette industrie débridée.

Le marché des crypto-monnaies de 890 milliards de $, principalement régi par des lois ad hoc, est désormais la cible de l'attention des régulateurs financiers. La communauté crypto a connu une période de volatilité ces derniers mois, et il semble que cela s'aggrave.

La décision du prêteur de crypto Celsius de suspendre les retraits des clients a frappé le marché : les prix s'effondrent et les traders se préparent à souffrir davantage alors qu'ils cherchent des signes de répétition de la catastrophe Terra du mois dernier. Creusez un peu plus profondément, cependant, et vous découvrirez que la situation a le potentiel d'être encore plus un péril existentiel que ce que suggèrent les analyses de marché.

Les crypto-monnaies ont souvent été le sujet de préoccupations de la part des régulateurs financiers et des décideurs politiques quant au risque qu'elles posent pour les consommateurs. Pendant près d'une décennie, il y a eu peu de choses que les régulateurs financiers centralisés peuvent faire pour protéger les investisseurs en crypto vendus sur un marché décentralisé.

Cependant, l'augmentation récente des fraudes aux crypto-monnaies, des arnaques, des rug pulls, de la manipulation financière et des baisses de marché a incité ces autorités à reconsidérer leurs méthodes. La situation a conduit les régulateurs de valeurs mobilières américains à émettre un avertissement sur le danger de manipulation dans les marchés crypto opaques.

Il y a beaucoup plus à faire. Il me semblerait qu'une grande partie du trading d'actifs numériques ressemble au marché boursier américain de 1928, où toutes sortes d'abus, de pump and dump, sont maintenant en fait fréquemment courants […] Pensons également au potentiel de la technologie pour faciliter la gestion des grandes quantités de données et pour protéger les consommateurs contre le trading sur des marchés abusifs.

Urban Angehrn, PDG, Autorité suisse de surveillance des marchés financiers (FINMA)

Après une série de faillites d'entreprises majeures, les marchés des crypto-monnaies ont été en turmoil pendant les quelques semaines précédentes. Le marché des crypto-monnaies a chuté à environ 900 milliards de $, en baisse par rapport au record de 3 billions de $ en novembre, avec des pertes augmentant après que le prêteur de crypto basé aux États-Unis Celsius Network a suspendu les comptes de ses 1,7 million d'utilisateurs vendredi dernier.

Le prix du bitcoin est tombé en dessous de 20 000 $ pour la première fois depuis décembre 2020 le 18 juin. Cette année, il a chuté de 60 %, l'inflation galopante et la hausse des taux d'intérêt poussant les investisseurs à chercher refuge dans des actifs plus sûrs. Les défis chez Celsius sont susceptibles de s'aggraver en raison de la pression réglementaire américaine sur une industrie qui lutte déjà contre d'autres crises cette année.

Les autorités de régulation financière s’intéressent au prêt de cryptomonnaies dans le sillage de l’effondrement de Celsius

Il s’agit d’un conflit sur l’avenir du marché des cryptomonnaies entre des institutions financières mondiales concurrentes, prises dans une guerre d’attraction entre l’interdiction totale des cryptomonnaies et la protection de leurs citoyens, qui en tirent profit. Une semaine après que Celsius a dû désactiver l’option de retrait pour ses clients, la présidente de la BCE, Christine Lagarde, a exprimé son soutien à une réglementation accrue du secteur des cryptomonnaies.

Lundi, la dirigeante de la BCE, Christine Lagarde, a prononcé un discours au Parlement européen dans lequel elle a abordé l’inflation imminente en Europe et dans le monde, ainsi que le staking et le prêt d’actifs cryptographiques.

Selon Lagarde, cette tendance nécessite une action réglementaire financière supplémentaire au niveau de l’Union européenne et mondiale. Elle a même inventé le terme « MiCA II » pour décrire le grand paquet réglementaire en cours d’adoption législative. Elle a également déclaré qu’il existait des risques pour les consommateurs et les entreprises lorsque les entreprises liées au bitcoin ne disposent pas de règles ou de réglementations existantes.

MiCA II devrait réglementer les activités de staking et de prêt d’actifs cryptographiques, qui sont en augmentation constante. Les innovations dans ces territoires inexplorés et non cartographiés exposent les consommateurs à des risques, où le manque de réglementation couvre souvent la fraude, des affirmations totalement illégitimes sur la valorisation, et très souvent la spéculation ainsi que des activités criminelles.

Christine Lagarde

Christine Lagarde est bien connue pour sa position anti-crypto explicite et ses nombreuses allégations selon lesquelles les crypto-monnaies sont « sans valeur » et n'ont aucun fondement dans la réalité. Pendant ce temps, la Commission européenne a annoncé qu'elle publierait un plan pour l'euro numérique d'ici 2023. La BCE devrait avoir un prototype d'ici la fin de 2022, avec une éventuelle introduction en 2025.

Dans d'autres nouvelles, les consommateurs cherchant une compensation pour les injustices liées aux crypto-monnaies se tournent vers le Consumer Financial Protection Bureau (CFPB) pour obtenir de l'aide. Le Consumer Financial Protection Bureau est une agence fédérale créée en vertu du Dodd-Frank Act de 2010 en réponse aux abus préjudiciables de Wall Street contre les Américains moyens avant la crise financière de 2008.

L’une des fonctionnalités les plus attrayantes de l’agence est qu’elle maintient une base de données de plaintes dans laquelle les consommateurs peuvent soumettre leurs réclamations, et que le grand public et les journalistes peuvent les consulter sur un site web public. Les journalistes peuvent rechercher des tendances préoccupantes qui se dessinent, et le public bénéficie de la connaissance des différents types de plaintes déposées contre une banque avec laquelle il envisage peut-être de faire affaire.

Des milliers de plaintes ont été déposées contre les cryptomonnaies. Une inspection plus approfondie révèle 1 031 correspondances pour les plaintes concernant Bitcoin. De plus, depuis hier, les cryptomonnaies comptaient 885 possibilités de correspondance de plaintes.

Selon la base de données des plaintes, une bourse de cryptomonnaies a reçu de nombreuses plaintes : il s’agissait de Coinbase, qui est entrée en bourse au Nasdaq avec beaucoup d’éclat le 14 avril 2018. 3 732 correspondances ont été trouvées pour Coinbase. De plus, en tête du classement se trouve Goldman Sachs, qui a obtenu 1 193 correspondances de plaintes. L’appel à ce que les régulateurs financiers remédient à un système économique défaillant résonne.

Le site web de Coinbase affiche le slogan « L’avenir de l’argent est maintenant ». Si tel est le cas, l’Amérique est condamnée, et chaque citoyen finira bientôt par glisser son argent sous le matelas ou par l’enterrer dans le jardin, sur la base des détails glaçants contenus dans les plaintes du CFPB.

Les régulateurs financiers du monde entier poussent à la résolution des difficultés de l’industrie des cryptomonnaies. Seul l’avenir dira si et comment l’implication des régulateurs financiers bénéficiera ou nuira au secteur.