L'autorité de régulation de l'UE sévit contre les entreprises de cryptomonnaies qui abusent du statut de licence MiCA

L’Autorité européenne des marchés financiers (ESMA) a mis en garde les entreprises de cryptomonnaies contre toute présentation erronée du niveau de réglementation de leurs produits, ce qui témoigne d’un effort renouvelé des régulateurs européens pour lutter contre les risques liés aux actifs numériques.

Cette décision souligne une évolution plus large des autorités de l'UE vers untroncontrôle du secteur des cryptomonnaies.

En vertu du règlement sur les marchés des crypto-actifs (MiCA) – une loi européenne unifiée visant à rationaliser les règles relatives aux actifs numériques et aux services connexes – la protection des investisseurs comprend des normes claires en matière de conservation des actifs et de résolution des plaintes, a noté l’ESMA.

Les régulateurs du secteur des cryptomonnaies appellent à une protection des investisseurs dans l'écosystème crypto 

Depuis des années, les autorités de régulation du monde entier expriment leurs inquiétudes quant aux risques liés aux cryptomonnaies pour les investisseurs en actifs numériques. Ces inquiétudes ont émergé suite à la faillite de nombreux investisseurs sur diverses plateformes de cryptomonnaies, après qu'ils y aient investi des millions de dollars. FTX, qui a fait faillite en 2022, en est un exemple.

Pour remédier à cette situation, l'ESMA s'est efforcée de mettre en lumière divers facteurs susceptibles d'exposer les investisseurs à des risques. À titre d'exemple, on peut citer le cas des fournisseurs de services d'actifs cryptographiques (CASP) proposant simultanément des produits réglementés et non réglementés sur une même plateforme.

Les autorités de réglementation ont expliqué à quel point cela était risqué pour les investisseurs, précisant que les clients pourraient ignorer quels produits ne bénéficient pas de la protection de MiCA.

L’ESMA a mis en lumière des risques supplémentaires liés aux fournisseurs de services de crypto-actifs (CASP). Le régulateur a souligné que certains CASP mettent en avant leur statut réglementé par MiCA pourtracles clients, ce qui peut créer une confusion quant aux aspects de leurs offres qui sont réglementés.

Suite à cela, l'ESMA a exhorté les entreprises du secteur des cryptomonnaies à cesser d'utiliser leur statut réglementaire comme outil de promotion et de suggérer à leurs clients que les produits et services liés aux cryptomonnaies sont réglementés alors qu'en réalité, ils ne sont pas couverts par la réglementation de l'UE.

Il convient de noter que MiCA ne réglemente pas les produits et services qui incluent les investissements directs dans des matières premières comme l'or et les prêts impliquant des crypto-actifs. 

L'UE publie de nouvelles lignes directrices sur le marché des cryptomonnaies 

L'UE a introduit de nouvelles lignes directrices pour le secteur des cryptomonnaies, exigeant des entreprises du secteur qu'elles obtiennent une licence CASP auprès d'un régulateur national. Cette licence fera office de passeport, permettant aux entreprises de proposer des services liés aux cryptomonnaies dans tous les États membres de l'UE.

L'ESMA a également publié une réglementation relative à l'emploi du personnel dans les entreprises du secteur des cryptomonnaies. Selon les autorités de régulation, cepersonnel doit posséder les connaissances et les compétences nécessaires pour évaluer les services liés aux cryptomonnaies.

Les remarques de l'ESMA interviennent au lendemain de son enquête sur le processus maltais de délivrance de la licence, enquête qui a révélé que l'Autorité des services financiers n'avait pas mené une évaluation complète des risques d'une société de cryptomonnaies non identifiée. 

L’examen a montré que l’autorité de régulation maltaise disposait des connaissances et des ressources nécessaires pour agréer et superviser les entreprises de cryptomonnaies. Cependant, son processus d’agrément n’a répondu aux attentes que « partiellement » 

En réponse à ces accusations, l'autorité de régulation maltaise a déclaré être fière d'avoir été parmi les premières à adopter une réglementation sur les actifs numériques. Elle a toutefois évité de répondre directement aux critiques.

Par ailleurs, il convient de noter que l'ESMA n'était pas la première à exprimer des inquiétudes quant au processus maltais de délivrance des licences ; certains régulateurs avaient déjà fait part de leurs craintes, à huis clos, concernant la rapidité avec laquelle certains États membres de l'UE délivraient des licences de cryptomonnaies.