Bancos centrais da França, Singapura e Suíça testam com sucesso CBDCs transfronteiriças

O Banco de Compensações Internacionais (BIS) e os bancos centrais da França, Singapura e Suíça concluíram um teste conjunto de negociação e liquidação transfronteiriça de moedas digitais de bancos centrais (CBDCs) para transações de atacado. O Banco da França divulgou um relatório em 28 de setembro.

O chamado Projeto Mariana foi idealizado pelo Banco da França, pela Autoridade Monetária de Singapura e pelo Banco Nacional Suíço, sob a supervisão do BIS. 

As CBDCs permitem pagamentos transfronteiriços em tempo real.

O Projeto Mariana examinou a negociação e liquidação transfronteiriça de CBDCs (Moedas Digitais de Banco Central) nocionais em euro, dólar de Singapura e franco suíço entre instituições financeiras simuladas, utilizandoDeFiconceitos de tecnologia

De acordo com um comunicado de imprensa complementar, a iniciativa baseou-se em um padrão de token comum em uma blockchain pública que facilita a interoperabilidade e a troca contínua de wCBDC em diversos sistemas locais de pagamento e liquidação mantidos pelos bancos centrais participantes.

Com um número crescente de nações, incluindo as da Europa e da Ásia, considerando a emissão de CBDCs (Moedas Digitais de Banco Central) para o mercado atacadista – que permitem a liquidação de transações interbancárias – o Projeto Mariana quis examinar como a liquidação cambial e de moeda estrangeira poderia funcionar em um mundo onde os bancos centrais emitiram uma CBDC. 

O Banco da França declarou em junho que as CBDCs (Moedas Digitais de Banco Central) no atacado facilitariam uma melhoria nos pagamentos internacionais.

O Projeto Mariana é pioneiro na utilização de tecnologia inovadora para os mercados interbancários de câmbio. Demonstrou com sucesso a viabilidade da negociação de CBDCs (Moedas Digitais de Banco Central) no atacado, além-fronteiras, utilizando conceitos inovadores como os formadores de mercado automatizados (AMM).

Cecilia Skingsley, Diretora do Centro de Inovação do BIS

As AMMs são mecanismos de negociação autônomos que, neste experimento, funcionaram de forma semelhante a uma bolsa de valores descentralizada.

Segundo o comunicado, o experimento foi considerado um sucesso pelos participantes, mas são necessárias mais pesquisas e experimentações. Além disso, o comunicado expressa preocupação com o caráter experimental do Projeto Mariana, afirmando:

O projeto chegou a usar contratos inteligentes para permitir que os bancos centrais gerenciassem suas wCBDCs sem a necessidade de operar ou controlar diretamente a plataforma subjacente […] Os elementos DeFi (finanças descentralizadas) testados no projeto, especificamente os formadores de mercado automatizados, podem formar a base para uma nova geração de infraestruturas de mercado financeiro.

Comunicado de imprensa do Projeto Mariana

O futuro dos ativos digitais na economia global

O BIS continua sendo o principal defensor das CBDCs transfronteiriças, com diversos projetos-piloto sendo conduzidos em todo o mundo. Assim, em setembro, os bancos centrais de Hong Kong e Israel divulgaram os resultados do seu Projeto Sela.

Segundo informações, o CEO da Autoridade Monetária de Hong Kong, Eddie Yue, anunciou a expansão do Projeto mBridge, que já incluía os bancos centrais da China, Tailândia e Emirados Árabes Unidos.

Um dia antes da publicação do Projeto Mariana, Agustín Carstens, diretor-geral do BIS, falou sobre a necessidade de esclarecer os marcos legais nacionais em países onde os bancos centrais não têm autoridade para emitir CBDCs.

Conforme relatado pela Cryptopolitan, Carstens chamou a atenção para o declínio do uso de cash e a crescente demanda por formas alternativas de moeda. De acordo com seu discurso, os usuários buscam cada vez mais opções monetárias inovadoras que lhes permitam realizar transações “além das fronteiras de forma rápida, barata e segura”. 

Para os países que criam leis sobre CBDCs, Carstens listou três fatores-chave. Os países devem proteger a privacidade e os dados dos usuários de CBDCs, sustentar o sistema financeiro e permitir que eles escolham entre CBDCs e outras moedas.

Carstens observou que o uso de cash e a adoção de pagamentos digitais variam de país para país e que uma CBDC de varejo provavelmente coexistirá com cash e dinheiro bancário comercial: "Um banco central que introduz uma CBDC deve aumentar as opções para a sociedade, não diminuí-las."