골드만과 T. 로우 프라임, 10 억 달러 규모의 파트너십 체결 – 월스트리트, 은퇴 자금 공략

골드만 삭스는 자산 관리자 T. 로우 프라이스의 지분 3.5%를 확보하기 위해 최대 10억 달러를 투입할 것이라고 목요일 확인했습니다. 야후 파이낸스에 따르면…

목표는 은퇴 시장에 사적 자산(부동산, 인프라, 신용, 사적 기업 지분 등)에 대한 접근을 폭넓게 제공하는 것입니다. 이러한 자산들은 한때 기관 투자자에게만 제공되던 것이었습니다.

이제 계획은 이를 특히 은퇴를 위해 저축하는 일반 미국인들에게도 이용 가능하게 만드는 것입니다.

이 파트너십은 이러한 대체 자산이 은퇴자, 계좌 스폰서 및 금융 고문에게 직접 유동화될 수 있는 시스템을 구축하고자 합니다. 골드만 CEO 데이비드 솔로몬은 이 협업이 “투자자에게 결과를 제공하는 공유된 성공의 유산에 대한 우리의 확신을 나타낸다”고 말했습니다.

그는 또한 골드만의 “공식 및 비공식 시장 전반에 걸친 수십 년간의 리더십과 혁신”과 T. Rowe의 “액티브 인베스팅 전문성”을 통해 고객들은 은퇴를 위한 새로운 저축 방법과 부를 구축하는 데 더 나은 접근성을 기대할 수 있다고 말했습니다.

T. 로우 프라이스는 발표 후 금요일에 주가가 최대 9%까지 급등했습니다. 골드만 Sachs의 주가도 올랐지만 더 작은 폭으로 상승했습니다. T. 로우 CEO Rob Sharps는 말했습니다:

“은퇴 분야의 리더로서, 우리는 고객이 자신 있게 은퇴를 준비하고, 저축하며, 은퇴 생활을 영위할 수 있도록 전문성을 활용하여 솔루션을 추진해 온 입증된 기록을 가지고 있습니다.”

골드만과 T. Rowe, 공동 브랜드 포트폴리오 준비

공동 계획의 일부에는 공개 주식, 채권 및 사적 자산을 혼합한 목표일 펀드 출시가 포함됩니다. 이러한 하이브리드 펀드는 내년 중반까지 출시될 예정입니다. 이는 사적 투자를 이전에는 존재하지 않았던 방식으로 은퇴 포트폴리오에 직접 가져오는 것입니다.

두 회사는 또한 공동 브랜드 포트폴리오를 출시하고 금융 조언을 제공하여, 대다수의 부유층과 고순자산 투자자를 대상으로 할 계획입니다.

한편, 지난 목요일에만 시티그룹(Citigroup)이 자사 부유층 관리 부서가 블랙록과 새로운 계약에 따라 협력하기 시작할 것이라고 밝혔습니다. 해당 계약은 블랙록에게 시티의 부유층 고객 자산 중 800억 달러의 통제권을 부여합니다.

시간이 지남에 따라 이러한 자금에는 사적 시장 전략도 포함될 것입니다. 시티은행은 이번 출시가 4분기부터 시작될 것이라고 밝혔습니다.

월스트리트와 사적 자산의 이러한 결합은 트럼프 대통령이 지난달 행정명령에 서명하면서 이루어졌습니다. 이 명령은 증권거래위원회(SEC)에게 암호화폐 및 기타 대체 자산을 401(k) 및 퇴직 계좌에 포함하도록 허용하라고 지시합니다. 이는 골드만 삭스와 같은 대형 기업들이 이러한 제품 판매에 모든 것을 걸 수 있는 문을 열었습니다.

이전에는 사적 자산에 접근하기 어려웠습니다. 이러한 투자는 매각이 어렵고 수수료가 더 많이 발생하며 일반적으로 긴 잠금 기간이 필요합니다. 이러한 투자는 학교 교사, 엔지니어 또는 소규모 사업자가 아닌 기관 투자자를 위해 설계되었습니다.

하지만 잠재적 수익 가능성이 이러한 도전을 상쇄했습니다. 규제 변경으로 인해 자산 관리 회사들이 빠르게 진입하고 있습니다.

아폴로 글로벌 매니지먼트, 파트너스 그룹, KKR은 각각 더 전통적인 자산 관리 회사들과도 파트너십을 맺었습니다. 여기에는 스테이트 스트리트, 블랙록, 캐피털 그룹이 포함됩니다. 전반적인 목표는 명확합니다: 열기가 식기 전에 소매 투자자들의 자금을 대체 투자로 끌어들이는 것입니다.