트럼프가 베네수엘라가 최대 30억 달러 규모의 석유를 인도할 것이라고 말한 후 비트코인 부진, 금은 지지력 유지

도널드 트럼프가 방산 거대 기업들에 경고를 보냈습니다. 열정적인 트루스 소셜 게시글에서 대통령은 무기 생산을 가속화하고 새로운 공장을 건설하며 그가 '불합리하고 용납할 수 없는' 임원 보수 문제를 해결하지 않는 한 방산 기업의 배당금이나 자사주 매입을 허용하지 않겠다고 밝혔습니다.

“임금, 스톡 옵션 및 기타 모든 형태의 보상은 이러한 임원들에게 지나치게 높습니다. 방산 기업들은 우리의 위대한 군사 장비를 충분히 빠르게 생산하지 못하고 있으며, 일단 생산된 후에도 적절하게 유지하거나 신속하게 수리하지 못하고 있습니다.”라고 트럼프 썼습니다. “장기적으로 이는 임원과 주주 모두에게 좋은 일입니다. 왜냐하면 이는 우리 나라에 매우 큰 도움이 될 것이기 때문입니다! 이 문제에 관심을 가져주셔서 감사합니다.”

이 게시글 이후 제너럴 다이나믹스, 록히드 마틴, 노스롭 그루먼의 주가는 각각 약 3% 하락했습니다.

노스롭 그루먼은 2025년 첫 9개월 동안만 자사주 매입에 11억 7천만 달러를 지출하고 배당금으로 9억 6천 4백만 달러를 지급했습니다.

록히드 마틴은 9 월 말까지 주식을 매입하는 데 22.5 억 달러를 지출하고 배당금으로 23.3 억 달러를 지급하며 더욱 규모를 키웠습니다.

도널드 트럼프 대통령이 기관 투자자의 단독주택 매입을 즉시 금지하겠다고 발표하자 주택주가 수요일 폭락하며 부동산 및 건설 관련 종목 전반에서 매도세가 발생했습니다.

블랙스톤은 최대 9.3% 하락한 뒤 일부 반등했습니다. 이 기업은 2021 년 홈 파트너스 오브 아메리카를 60 억 달러에 인수해 17,000 가구를 확보하고, 작년에 트리콘 리지던셜을 35 억 달러에 인수하며 추가로 38,000 가구를 매입함으로써 미국 최대의 임대업자 중 하나가 되었습니다.

여파는 빠르게 확산되었습니다. 아메리칸 홈즈 포 렌트는 11% 급락했고, 인비테이션 홈즈는 10% 떨어졌습니다. 건설 관련 종목들도 매도세에서 자유롭지 못했는데 빌더스 파스트소스는 5% 이상 하락했습니다.

S&P 1500 주택건설 지수는 2.3% 하락했으며 구성 종목 18 개 중 15 개가 적자를 기록했습니다. KB 홈과 DR 호튼이 가장 큰 하락세를 보였으며, 건축 자재를 공급하는 루이지애나 - 패시픽 또한 5% 이상 하락했습니다.

베네수엘라에 곧 자체 ETF가 생길지도 모릅니다. 전 대통령 니콜라스 마두로가 미국으로 이송된 지 며칠 만에 Teucrium이 베네수엘라 노출 ETF를 위한 서류를 제출했습니다. 이 ETF는 3,000만 명의 인구를 가진 국가와 주요 연관성을 가진 기업들의 성과를 추종하는 것을 목표로 합니다.

시기가 그 어느 때보다 뜨겁습니다. 주말 이후 베네수엘라 주가가 폭등하며 IBC 지수는 2,082에서 4,400 이상으로 두 배 이상 뛰었습니다. 이는 일주일도 채 안 되어 110%의 상승을 기록한 것입니다.

월가는 수년 전 베네수엘라를 포기했습니다. 무분별한 지출, 유가 폭락, 미국의 제재 이후 해당 국가는 2017년 부채 디폴트를 선언했으며 정부와 국영 석유 거대 기업인 PDVSA가 발행한 채권을 상환하지 못했습니다. 피델리티와 T. 로우 프라이스는 여전히 이러한 디폴트 채권의 상당 부분을 보유하고 있습니다.

이제 마두로가 물러나고 워싱턴과의 관계가 더욱 긴밀해짐에 따라 투자자들은 새로운 시작에 베팅하고 있습니다. 일부는 베네수엘라의 주권 부채 재구조화를 기대하고, 다른 이들은 막대한 유전 매장량에 주목하고 있습니다.

Teucrium은 밀, 대두, 옥수수, 설탕과 연계된 ETF로 가장 잘 알려져 있으며, 이번 제안의 주체입니다. 그러나 미국과의 긴장 관계가 주요 리스크로 남아있다고 경고했습니다. 제출 문서에서 다음과 같이 밝혔습니다.

“미국이 베네수엘라에 대한 더 광범위한 제재를 부과할 수도 있습니다. 이러한 제재나 추가 제재 위협은 베네수엘라 증권 가치와 유동성 하락, 볼리바르 약세 또는 기타 불리한 결과를 초래할 수 있습니다.”

Wolfe Research는 JPMorgan Chase와 Bank of America의 등급을 하향 조정하며, 투자자들에게 다음 주 은행 실적 발표를 앞두고 상승 여력이 고갈되었음을 경고했습니다. 애널리스트 Steven Chubak은 해당 두 종목이 2025 년 전 sector 의 큰 랠리 이후 이미 너무 많은 호재가 반영되었다고 말했습니다.

JPMorgan은 ‘아웃퍼폼’에서 ‘피어퍼포밍’으로 하향 조정되었으며, Chubak은 이 주식에 프리미엄이 부여될 만하지만 “더 이상 재평가되어 상승할 여지가 거의 없다”며 “실적 성장은 동종 업계 평균을 밑돌 것”이라고 지적했습니다. 주가는 전날 기록적인 신고가를 경신한 후 수요일 최대 2% 하락했습니다.

뱅크 오브 아메리카도 동일한 격하를 받았으며, 추바크는 순이자 수익 증가분이 이미 반영되었다고 말했고 2026 년 비용 추정치가 너무 낮게 책정된 것으로 보인다고 밝혔습니다. BofA 주가는 화요일에 기록을 경신한 후 1.6% 하락했습니다.

24 개 주요 대출 기관을 포함하는 KBW 은행 지수는 작년 29% 급등했으며 여전히 2026 년 초 정점 부근에서 등락을 거듭하고 있습니다.

US 뱅코프와 M&T 은행도 격하되었습니다. 한편, 웰스 파고와 모건 스탠리는 울프의 최우선 추천 목록에 남아 있습니다.

대형 은행들은 다음 주 실적을 발표하며, 화요일 JPMorgan과 Bank of New York Mellon으로 시작해 Citigroup, Wells Fargo, BofA, Goldman Sachs, Morgan Stanley 순으로 이어집니다.

미국군은 대서양을 가로지르는 드라마틱한 해상 추격전의 중심에 있던 러시아 국적 M/V Bella 1 호를 나포했으며, 이는 베네수엘라로 향하거나 베네수엘라에서 오는 제재 대상 선박에 대한 바이든 행정부 봉쇄 조치의 주요 고조점을 의미합니다.

미국 유럽사령부는 소셜 미디어 게시물을 통해 이 압수를 확인하며, 해당 선박이 해경에 의해 추적된 후 미국 연방 법원의 영장에 따라 체포되었다고 밝혔습니다. 이 선박은 중해상에서 국기를 변경하고 선체에 러시아 삼색기를 그려 넣은 뒤 이름을 '마리네라'로 바꾸는 등 체포를 피하려는 시도를 했으나 실패했습니다.

벨라 1 호는 2024 년 헤즈볼라와 연관된 회사 대신 석유를 수송한 혐의로 제재 조치를 받았습니다. 헤즈볼라는 미국이 테러 조직으로 지정하고 있습니다.

이번 체포는 도널드 트럼프 대통령의 베네수엘라 석유 협상이 진행 중인 시점에 워싱턴이 베네수엘라 원유 거래에 대한 규제를 강화함에 따라 러시아와의 긴장감이 이미 고조되고 있는 상황에서 더욱 악화되었습니다.

원유 가격이 다시 하락했습니다. 베네수엘라가 최대 5 천만 배럴의 석유를 미국으로 수출한다는 트럼프 대통령의 발표로 공급 우려가 커지며 에너지 시장이 출렁였습니다. 브렌트 유가와 WTI 모두 하락세를 이어가며 다일 연속 하락세를 보였습니다.

하지만 정제사 주가는 급등했습니다. CNBC 의 보도에 따르면 베네수엘라의 대미 석유 판매는 무기한 계속될 예정이며 향후 제재가 완화될 것이라고 전해진 바 있습니다. 이에 따라 밸로 에너지 주식은 4% 상승했고, 마라톤 페트롤리엄은 2% 상승했습니다.

도널드 트럼프는 수요일 아침 새로운 트루스 소셜 게시물을 통해 나토를 맹비난하며, 개인적으로 회원국들이 GDP 대비 국방 지출을 2%에서 5%로 늘리도록 강요했고, 그가 나타나기 전까지 비용을 지불하지 않았다고 비난했다고 주장했습니다.

그는 “누구도 그것이 불가능하다고 말했다”며 자랑했지만, “그들은 모두 나의 친구들”이기 때문에 어쨌든 성취했다고 고집했습니다.

트럼프는 또한 “단독으로 8개의 전쟁을 종식시켰다”고 주장하며 노르웨이가 그에게 노벨 평화상을 주지 않은 것에 대해 격분했는데, 그의 말에 따르면 그는 “수백만 명의 생명을 구했다”고 합니다.

그는 미국이 지지하지 않는 한 러시아와 중국은 "NATO를 전혀 두려워하지 않는다"고 말했으며, 오직 "DJT 재건된 미국"만이 여전히 글로벌 존경을 받는다고 확신했다. 이 게시물은 또 다른 "미국을 다시 위대하게!!!" 서명으로 끝났다.

시장은 거의 흔들리지 않았다. S&P 500은 0.1% 상승했고, 나스닥은 0.3% 올랐다. 장중 최고치를 기록하기 위해 150포인트 이상 상승했던 다우존스 산업평균지수는 중반에 랠리가 시들해지면서 반전되어 마지막에는 88포인트(0.2%) 하락했다.

중국 중앙은행이 14개월 연속으로 금을 매입했습니다. 중국인민은행은 12월 30,000 트로이 온스의 금을 추가해 2024년 11월 이후 공식 구매 총량을 약 135만 온스, 즉 약 42톤으로 늘렸습니다.

이는 최근 역사상 어떤 중앙은행도 기록하지 못한 가장 긴 지속적 금 매입 세그먼트를 더욱 연장한 것입니다.

금 가격은 12월 격변을 겪으며 기록을 경신한 후 조정되었지만, 여전히 1979년 이후 가장 강력한 연간 성과를 달성했습니다.

이번 랠리는 공적 부문의 매수, 화폐 가치 하락에 대한 우려, 그리고 상대방 위험이 없는 자산으로의 국채 이탈이라는 광범위한 흐름에 힘입어 이루어졌습니다.

월드 골드 카운슬이 화요일 발표한 보고서에 따르면, 중앙은행들은 올해 마지막 몇 달 동안만으로도 2025년 초 전체 금 매입량의 거의 대부분을 소화했습니다. 중국의 실제 수요는 더 높을 수 있는데, 골드만 삭스는 인민은행이 9월 공식 보고된 1톤보다 훨씬 많은 15톤을 추가로 매입했다고 추정했습니다.

한편, 일본의 30년물 국채 수익률은 3.52%로 급등하며 사상 최고치를 경신했습니다. 이는 글로벌 금융 시스템에서 곧 무언가 균열이 날 것이라는 우려를 더욱 키우고 있습니다.

미국에서 국채 수익률은 수요일 오전 10시(동부시간)에 발표될 구인 및 고용 데이터에 대비해 투자자들이 경계하는 가운데 초기 소폭 하락했습니다. 10년물 국채는 3.5bp 하락한 4.144%로 떨어졌습니다.

30년물 수익률은 4.827%로, 2년물은 3.461%로 하락했습니다. 단기 수익률은 소폭 상승하며 1개월물 국채는 3.619%, 1년물은 3.498%를 기록했습니다.

비트코인은 $92,000 아래로 추락했으며, 전날 거래 당시 $91,800 수준을 보였습니다. 이는 당일 초반 손실을 이어가는 것입니다. 가격 약세는 중국으로부터의 반발에 따른 것으로, 중국 관료들은 도널드 트럼프의 베네수엘라 석유 요구를 '국제법 중대한 위반'으로 규정하고 해당 결정을 '典型的인 괴롭힘 행위'라고 강하게 비판했습니다.

석유 시장도 하락세를 보였습니다. 브렌트 유가는 배럴당 35센트 하락한 $60.35가 되었고, 미국 서부 텍사스산 원유(WTI)는 52센트 하락한 $56.61이 되었습니다. 이는 투자자들로 하여금 공급이 충분하다고 판단하고 잠재적인 투자 변화에 앞서 신중하게 대응하도록 만들었습니다.

백악관은 트럼프가 금요일 베네수엘라 석유 부문에 대한 대규모 투자를 논의하기 위해 미국 주요 석유 기업 임원들과 만나기로 했다고 확인했습니다. 초청된 손님에는 셰브론, 콘코크필립스, 엑손모빌의 대표를 비롯해 다른 업계 관계자들이 포함됩니다.

셰브론은 베네수엘라에서 활동 중인 유일한 미국 기업이며, 콘코크필립스와 엑손은 전임 대통령 우고 차베스 재임 시절 약 20 년 전에 자산이 압수되었습니다.

에너지부 장관 크리스 라이트와 국무부 장관 마르코 루비오 등 고위 관료 두 명이 이번 회의에 앞서 석유 산업 대상 홍보 활동을 주도할 것으로 예상됩니다.

크리스티아노 아몬 퀄컴 CEO 는 수요일 한국경제신문과 인터뷰에서 퀄컴이 삼성전자와 2 나노미터 칩 생산을 위한 협상을 진행 중이라고 밝혔습니다.

아몬 CEO 는 퀄컴이 이미 설계 작업을 완료했으며, 차세대 2 나노 공정 상용화를 위해 다른 파운드리 후보사보다 먼저 삼성과 협상을 진행하고 있다고 말했습니다.

결정될 경우, 이 조치는 특히 업계가 차세대 칩 성능과 효율성의 큰 도약으로 2nm 공정을 주목하는 가운데 퀄컴의 공급망 전략에서 주요 전환점이 될 것입니다.

한편 한국에서는 현대자동차 주가가 14.9% 급등하며 사상 최고치를 경신했고, 엔비디아와의 더 깊은 파트너십에 대한 유추로 인해 코스피의 1.2% 상승을 쉽게 상회했습니다.

현대자동차는 CES에서 공장 내 아틀라스 휴머노이드 로봇 도입 계획을 발표했지만, 키움증권 신윤철 애널리스트는 이것만으로는 급등의 이유가 되지 않는다고 지적했습니다. 그는 2028년까지 생산량이 3만 대에 이를 것으로 예상되며, 베가스에서 공개된 아틀라스는 정적 모형에 불과하다고 덧붙였습니다.

비트코인은 수요일 약세로 출발해 400달러 하락한 92,800달러를 기록하며 0.43% 떨어졌고, 투자자들은 리스크 자산 매수에 나서는 대신 지정학적 뉴스를 주시하고 있습니다. 지난 24시간간 선물 거래량은 1,009억 6천만 달러에 달했으나 현물 거래량은 82억 2천만 달러로 여전히 부진했습니다.

주요 거래소 전체 오픈 인터레스트는 609억 8천만 달러 수준으로 횡보했으며, 매수세가 나타나지 않았습니다. 전체 시가총액은 1조 8,500억 달러 미만입니다.

비트코인 현물 ETF는 1 월 6 일 순유출액이 2 억 4,300 만 달러를 기록했으며, 블랙록의 IBIT 를 제외한 거의 모든 펀드가 적자를 냈습니다. IBIT 은 이러한 흐름을 뒤집으며 순유입을 기록한 유일한 비트코인 ETF 였습니다.

블랙록 고객은 비트코인에 2 억 3,189 만 달러와 이더리움에 1 억 9,770 만 달러를 매수하며, 섹터 전체가 힘든 거래 세션을 보냈음에도 실제 자금 흐름이 어디로 향하고 있는지를 보여줬습니다.

이더리움 ETF 는 1 억 1,500 만 달러의 유입을 기록하며 3 일 연속 순유입세를 이어갔고, 솔라나 현물 ETF 는 922 만 달러를 추가했습니다.

블룸버그의 에릭 발추나스는 "현물 비트코인 ETF 가 2026 년을 사자처럼 맞이하고 있다"며 단 2 일 만에 합계 12 억 달러에 달하는 막대한 순유입을 지적했습니다.

동시에 금가는 강력한 3 일 상승세 이후 조정되었습니다. 금괴 가격은 온스당 약 4,470 달러 선에서 형성되며 최근 몇 차례 거래 세션 대비 4% 이상 상승했지만, 투자자들은 명백히 글로벌 긴장감보다는 이번 주 발표될 미국 경제 지표에 주목하기 시작했습니다.

백악관은 불안감을 해소하는 데 도움이 되지 않았습니다. 도널드 트럼프 대통령은 베네수엘라가 미국으로 3 천만 배럴에서 5 천만 배럴의 원유를 공급할 것이라고 밝히며, 해당 판매 금액이 최대 30 억 달러에 이를 것으로 추정했습니다.

석유는 할인 없이 시장 가격에 판매될 것입니다. 트럼프의 발언은 미국이 베네수엘라를 공격한 지 며칠 만에 나온 것입니다.

그럼에도 불구하고 주식 선물은 거의 움직이지 않았습니다. 다우 선물은 28 포인트, 즉 0.1% 미만 상승했으며 S&P 500 및 나스닥 100 선물은 화요일 두 지수가 모두 새로운 고점을 기록한 후 횡보했습니다.

은은 2.2% 하락했지만 중국 소매 구매 덕분에 올해 들어 12% 상승세를 유지하고 있습니다. 백금은 4.2% 하락했고 팔라듐은 2.9% 떨어졌습니다. 블룸버그 달러 스폿 지수는 0.1% 상승했습니다.

예측 시장은 충격을 받았습니다. 칼시(Kalshi)의 거래자들은 트럼프가 2029 년 이전에 '파나마 운하를 되찾을 것'이라는 베팅을 크게 늘렸습니다. 확률은 불과 며칠 전 30% 미만에서 35% 이상으로 급등했습니다.

미국이 그린란드의 일부라도 통제할지에 대한 별도의 베팅은 화요일 정오에 38%로 치솟아 일주일 동안 8 포인트 상승했습니다.