BYD chiede la morte di 100 case automobilistiche mentre la Cina vieta la guerra degli sconti

BYD ha chiesto un'enorme eliminazione della concorrenza nel mercato automobilistico cinese, chiedendo che quasi 100 produttori vengano rimossi dal campo dopo che Pechino ha ufficialmente vietato le tattiche di sconto che hanno alimentato le guerre dei prezzi del settore.

Stella Li, vicepresidente esecutivo di BYD, ha dichiarato che il numero attuale di case automobilistiche è insostenibile e che il mercato del paese è troppo affollato.

“Anche 20 OEM sono troppi,” ha detto durante un intervista con il Financial Times al Salone dell'Automobile di Monaco, sottolineando che la concorrenza basata sui prezzi non può più essere la base per la sopravvivenza.

Il governo cinese sta mirando a ciò che definisce “neijuan”, tradotto come involuzione, che si riferisce a una competizione interna estrema che finisce per essere controproducente.

I funzionari affermano che gli sconti nel settore automobilistico sono una delle ragioni del peggioramento della deflazione nel paese, e l'amministrazione del presidente Xi Jinping sta agendo con durezza.

Fino ad ora, la Cina ha avuto più di 130 produttori in competizione per fette del mercato più grande al mondo per veicoli elettrici e ibridi plug-in. Ma quel libero sfogo sta per finire.

BYD prevede il crollo mentre la concorrenza si intensifica

Li ha avvertito che “alcuni dei produttori di apparecchiature originali verranno eliminati,” ora che non possono più fare affidamento sugli sconti per attrarre acquirenti. Il divieto arriva in un momento in cui i prezzi dei VE in Cina sono già diminuiti drasticamente, e le piccole imprese sono strette da tutte le parti.

I rivali di BYD, tra cui Xpeng, si aspettano anche che il numero totale di attori crolli nei prossimi anni. Xpeng ha dichiarato che l'industria automobilistica globale potrebbe ridursi a sole 10 aziende entro la fine del decennio.

I dati di AlixPartners mostrano che dei 129 marchi che vendono VE e ibridi in Cina lo scorso anno, solo 15 si prevede che rimarranno finanziariamente in piedi entro il 2030.

BYD crede che, con le guerre dei prezzi alle spalle, gli acquirenti si concentreranno ora di più sulla tecnologia, sull'esperienza di guida e sulla qualità del prodotto. Questo cambiamento giova ai punti di forza di BYD, ma anche il giocatore più grande non è immune alla pressione governativa.

Nonostante la sua posizione sul mercato, BYD ha riportato ricavi e utili netti inferiori alle aspettative nel secondo trimestre. Gli analisti dicono che l'azienda è stata colpita da nuove regole che mirano ai ritardi nei pagamenti ai fornitori e allo sforzo generale di Pechino per eliminare le lacune nella fissazione dei prezzi.

La banca d'investimento Citi ha risposto tagliando le sue previsioni per le vendite di BYD. Invece dei 5,8 milioni di auto che si aspettava che BYD vendesse nel 2025, Citi ora prevede solo 4,6 milioni. Per il 2026, la stima è scesa da 7,2 milioni a 5,4 milioni, e per il 2027, da 8,4 milioni a 6 milioni. Lo scorso anno, BYD ha venduto 4,3 milioni di veicoli.

Li ha cercato di attenuare le preoccupazioni, dicendo: “Penso che i nostri profitti rimarranno forti.” Ma ha anche ammesso che più case automobilistiche cinesi ora guardano oltre il mercato domestico. “Penso che vedrete più aziende cinesi andare all'estero, ma il mercato estero non è così semplice,” ha detto.

Questa spinta all'espansione include la strategia stessa di BYD in Europa, dove l'azienda sta cercando di garantire più vendite amidst le crescenti politiche protezionistiche dell'UE.

BYD, Changan, Leapmotor si espandono oltre la Cina

BYD sta portando avanti i piani per iniziare la produzione di veicoli in Ungheria prima della fine dell'anno. Li ha confermato che il progetto della fabbrica è sulla buona strada, ma ha aggiunto che la scalabilità richiederà più tempo.

Accanto a BYD, altri marchi cinesi stanno facendo mosse all'estero. Changan, un costruttore automobilistico di proprietà statale, è appena entrato nel Regno Unito, mentre diversi altri stanno utilizzando prezzi aggressivi e funzionalità software ad alta specifica per attrarre clienti europei.

Allo stesso tempo, Leapmotor, una startup cinese di VE, ha stretto una joint venture con Stellantis per esplorare le opzioni di produzione all'interno dell'Europa. Tianshu Xin, che guida la joint venture, ha dichiarato che non c'è bisogno immediato di localizzare la produzione nonostante l'UE abbia aumentato i dazi sui VE prodotti in Cina.

Leapmotor sta considerando la costruzione del suo SUV elettrico B10 in uno stabilimento Stellantis in Spagna, ma per ora, l'azienda si attiene alla produzione cinese. Xin ha detto che Leapmotor sta gestendo bene utilizzando la catena di approvvigionamento e la rete di concessionari di Stellantis.

Quando le è stato chiesto perché l'azienda non si stia spostando ancora verso la produzione europea, Xin ha detto: “Il costo [del lavoro] è così alto e l'energia è così alta.”