Bitcoin supera i 108.000 dollari mentre i trader di criptovalute ignorano le tensioni in Medio Oriente

Mercoledì Bitcoin ha superato i 108.000 dollari, raggiungendo il livello più alto delle ultime settimane, mentre i trader ignoravano i rinnovati disordini in Medio Oriente e un mercato azionario statunitense rimasto appena al di sotto dei massimi storici.

La criptovaluta più famosa al mondo ha raggiunto il picco intraday senza esitazione, nonostante altcoin come Ether e Solana abbiano registrato un leggero calo nel pomeriggio.

Nel frattempo, legislatori e autorità di regolamentazione di Washington, DC, hanno fatto sentire la loro voce, alimentando ulteriormente lo slancio. Jerome Powell, presidente della Federal Reserve, è comparso davanti alla Commissione Bancaria del Senato in mattinata, affermando che le stablecoin hanno "fatto molta strada" e ora si inseriscono saldamente nel "quadro finanziario tradizionale"

La presa di coscienza da parte di Powell del fatto che le criptovalute non sono più solo un fenomeno secondario è avvenuta lo stesso giorno in cui il capo della Federal Housing Finance Agency, Billy Pulte, ha incaricato Fannie Mae e Freddie Mac di iniziare a valutare come le criptovalute, come Bitcoin, potessero essere utilizzate per ottenere mutui.

La famiglia di Billy ha fondato Pulte Group, uno dei più grandi costruttori edili del Paese, e la sua influenza sul settore immobiliare è notevole. Questa direttiva potrebbe essere vista come un via libera per gli asset digitali nel finanziamento immobiliare statunitense.

L'ETF crittografico NYSE di Trump si trova ad affrontare una finestra decisionale

All'interno della Borsa di New York, i funzionari stanno portando avanti una proposta legata alla piattaforma Truth Social deldent Donald Trump. La borsa ha presentato una richiesta di modifica delle regole che consentirebbe la quotazione di un ETF Bitcoin ed Ethereum direttamente collegato alla società di Trump.

Se la Securities and Exchange Commission gli darà il via libera, potrebbe essere lanciato entro 90 giorni e rafforzare l'impegno dell'amministrazione per avvicinare le criptovalute a Wall Street. Trump, ora tornato alla Casa Bianca, ha espresso apertamente la volontà di rendere le criptovalute una componente più importante del sistema finanziario americano, e questo ETF segnerebbe uno dei passi più significativi finora compiuti.

Le analisi on-chain mostrano unamatic spaccatura nel comportamento del mercato. I titolari di portafogli al dettaglio, ovvero quelli con meno di 1 BTC, hanno venduto in modo costante. Questi indirizzi sono scesi a 1,69 milioni di BTC, con un calo di 54.500 BTC su base annua, con deflussi giornalieri medi di 220 BTC.

Negli ultimi 12 mesi, i movimenti di questi portafogli hanno avuto una correlazione con il prezzo di -0,89, il che significa che più venivano venduti, più il prezzo saliva. Allo stesso tempo, i portafogli più grandi, quelli che detengono almeno 1.000 BTC, ora controllano 16,57 milioni di BTC, dopo aver aggiunto oltre 507.000 BTC in un anno. Questi portafogli assorbono circa 1.460 BTC al giorno e mostrano una correlazione con il prezzo di +0,86, il che significa che la loro attività tracun movimento al rialzo.

Questo squilibrio è netto. Le istituzioni stanno incassando quasi sette volte la quantità che i trader al dettaglio stanno cedendo. Se a questo si aggiunge il fatto che dopo l'halving vengono estratti solo 450 BTC al giorno, la pressione sull'offerta diventa evidente. Ma la differenza questa volta è che i piccoli trader non sono tornati a investire.

Non c'è ancora la FOMO (Fear of Missing Out) tra i retailer, né la frenesia tipica delle precedenti fasi rialziste. Anzi, i singoli investitori continuano a uscire, il che suggerisce che l'attuale rally potrebbe non essere nemmeno vicino al picco.

Binance, stablecoin e livelli di supporto chiave mostrano cosa succederà dopo

Su Binance, il 24 giugno si è verificato un grande movimento. Il volume netto degli acquirenti ha superato i 100 milioni di dollari, un evento che non si verificava dal 9 giugno. Di solito si verifica quando gli short con leva finanziaria eccessiva vengono spazzati via o quando i trader al dettaglio si accumulano tutti insieme. Queste esplosioni possono alimentare gli acquisti a breve termine, ma non garantiscono una domanda duratura, e in più l'attività si è verificata parallelamente a 1,25 miliardi di dollari di deflussi di stablecoin dagli exchange di derivati, il più grande da metà maggio.

Un altro dato che i trader stanno monitorando attentamente è il Prezzo Realizzato, detto anche base di costo, dei possessori a breve termine (STH). Questi portafogli, che detengono Bitcoin per meno di sei mesi, rappresentano oltre il 40% della capitalizzazione di mercato totale di Bitcoin. Ciò rende i loro punti di ingresso cruciali.

Al momento, i portafogli con un'età compresa tra 1 settimana e 1 mese si attestano a 106.200 dollari, mentre quelli con un'età compresa tra 1 e 3 mesi si attestano a 95.000 dollari e i portafogli con un'età compresa tra 3 e 6 mesi si attestano a 93.300 dollari. Se si ponderano questi valori, il costo medio di base si attesta a circa 97.700 dollari.

È qui che le cose si fanno fragili. Il prezzo attuale di Bitcoinsi aggira intorno ai 100.000 dollari, un livello importante sia dal punto di vista emotivo che tecnico. Se il prezzo scendesse sotto i 97.000 dollari, il mercato potrebbe essere colpito da una reazione a catena di vendite dettate dal panico, soprattutto da parte degli investitori di Singapore già nervosi. È un intervallo ristretto e pericoloso.